發(fā)布時(shí)間：2023-03-27 16:41:42
序言：寫(xiě)作是分享個(gè)人見(jiàn)解和探索未知領(lǐng)域的橋梁，我們?yōu)槟x了8篇的金融貿(mào)易論文樣本，期待這些樣本能夠?yàn)槟峁┴S富的參考和啟發(fā)，請(qǐng)盡情閱讀。
（一）銀行對(duì)鋼鐵企業(yè)授信基本平穩(wěn)。全轄17家外匯指定銀行中，目前14家對(duì)轄內(nèi)鋼鐵企業(yè)有授信，并在授信額度內(nèi)開(kāi)展鐵礦石進(jìn)口貿(mào)易融資業(yè)務(wù)。鋼鐵行業(yè)作為河北省的傳統(tǒng)支柱產(chǎn)業(yè)，河北轄內(nèi)的銀行機(jī)構(gòu)大都將鋼鐵企業(yè)列為重點(diǎn)客戶。2013年，銀行對(duì)河北省轄內(nèi)鋼鐵企業(yè)的授信額度相對(duì)平穩(wěn)（見(jiàn)圖2），維持在1700億元-1800億元之間。2014年1季度授信總額度增加到2103.34億元，經(jīng)了解，轄內(nèi)兩家銀行對(duì)鋼鐵企業(yè)授信分別增加200億元、160億元，主要為轄內(nèi)某大型鋼鐵企業(yè)新項(xiàng)目提供融資。剔除這一影響因素后，1季度銀行對(duì)轄內(nèi)鋼鐵企業(yè)總授信額度為1740億元，與上年變化不大。
（二）鐵礦石進(jìn)口貿(mào)易融資以實(shí)際生產(chǎn)需求為主。2013年至2014年1季度，被調(diào)查的轄內(nèi)19家主要鐵礦石進(jìn)口企業(yè)進(jìn)口鐵礦石11145萬(wàn)噸，其中5家鋼鐵貿(mào)易企業(yè)進(jìn)口鐵礦石1321萬(wàn)噸，占進(jìn)口總量的11.9%，鐵礦石進(jìn)口方以鋼鐵生產(chǎn)企業(yè)為主。除5家鋼鐵貿(mào)易企業(yè)外，14家鋼鐵生產(chǎn)企業(yè)鐵礦石轉(zhuǎn)手交易量占比為7.6%。以鐵礦石轉(zhuǎn)手交易為背景的進(jìn)口貿(mào)易融資占比并不大，純套利性的貿(mào)易融資量不會(huì)太多。
（三）銀行對(duì)企業(yè)鐵礦石進(jìn)口貿(mào)易融資風(fēng)險(xiǎn)敞口較高。對(duì)轄內(nèi)19家主要鐵礦石進(jìn)口企業(yè)調(diào)查顯示，全部存在鐵礦石進(jìn)口貿(mào)易融資。2013年至2014年1季度，這些企業(yè)鐵礦石進(jìn)口貿(mào)易融資額累計(jì)475.8億元，占同期鐵礦石進(jìn)口總額932.9億元的51.0%。其中，融資額排名前三的依次為進(jìn)口押匯（融資額占76.1%）、海外代付（融資額占15.7%）、信用證承兌①（融資額占5.0%）。鐵礦石進(jìn)口貿(mào)易融資利率一般為3%-4%之間，期限大多控制在90天以內(nèi)。
二、鐵礦石進(jìn)口貿(mào)易融資增長(zhǎng)對(duì)跨境資金流動(dòng)的影響
現(xiàn)階段，鐵礦石進(jìn)口貿(mào)易融資并未對(duì)跨境資金流動(dòng)產(chǎn)生明顯影響。銀行為鋼鐵企業(yè)辦理鐵礦石進(jìn)口貿(mào)易融資的期限多在90天以內(nèi)，而且從對(duì)銀行的調(diào)查結(jié)果來(lái)看，雖然鐵礦石進(jìn)口貿(mào)易融資占鐵礦石進(jìn)口的比例超過(guò)50%，但鐵礦石進(jìn)口貿(mào)易融資本季度變化對(duì)下一季度貿(mào)易付匯影響并不明顯，即本季鐵礦石進(jìn)口貿(mào)易融資額較上季度增加，本季度貨物貿(mào)易付匯并未出現(xiàn)下降；而本季鐵礦石進(jìn)口貿(mào)易融資額較上季度減少，本季度貨物貿(mào)易付匯并未出現(xiàn)上升。主要原因是，進(jìn)口信用證承兌時(shí)未產(chǎn)生跨境資金流動(dòng)，只是確認(rèn)在到期日付款。信用證款項(xiàng)支付時(shí)，客戶可以使用自有資金支付，也可以使用銀行融資資金（如進(jìn)口押匯、境內(nèi)銀行代付等）對(duì)外支付，也不會(huì)對(duì)將來(lái)跨境資金流動(dòng)產(chǎn)生影響。只是海外代付會(huì)延緩當(dāng)期跨境資金流入，但其規(guī)模有限且波動(dòng)較小，并不會(huì)對(duì)跨境資金流出產(chǎn)生大的沖擊。2013年以來(lái)河北省鋼鐵企業(yè)的鐵礦石進(jìn)口貿(mào)易融資波動(dòng)并不大，運(yùn)行較平穩(wěn)，并未對(duì)貨物貿(mào)易跨境支出產(chǎn)生明顯影響（見(jiàn)圖3）。但從銀行對(duì)鐵礦石貿(mào)易融資的風(fēng)險(xiǎn)敞口來(lái)看，鐵礦石貿(mào)易融資的占比仍然處于較高水平。一旦國(guó)外融資成本大幅上升，人民幣匯率迅速貶值，鐵礦石進(jìn)口價(jià)格下降，屆時(shí)，很可能出現(xiàn)鐵礦石進(jìn)口貿(mào)易融資大幅萎縮，國(guó)內(nèi)企業(yè)將面臨較大的還款壓力。
三、相關(guān)建議
（一）細(xì)化貿(mào)易融資政策，區(qū)分不同企業(yè)資質(zhì)進(jìn)行分類(lèi)管理。貿(mào)易融資是市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)條件下必然產(chǎn)生的經(jīng)濟(jì)行為，在我國(guó)還處于起步階段，為了防范化解由此帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)適當(dāng)加以引導(dǎo)。在實(shí)需的前提下區(qū)分不同企業(yè)資質(zhì)（貿(mào)易型、生產(chǎn)型）制定不同的貿(mào)易融資政策，既滿足企業(yè)財(cái)務(wù)運(yùn)作的需要又防范由此帶來(lái)的金融風(fēng)險(xiǎn)，維護(hù)正常的市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)秩序。
（二）加強(qiáng)對(duì)銀行貿(mào)易融資產(chǎn)品的管理，制定明確的管理標(biāo)準(zhǔn)。貿(mào)易融資產(chǎn)品的出現(xiàn)似乎一直與人民幣信貸規(guī)模緊張掛鉤，為了實(shí)現(xiàn)對(duì)信貸規(guī)模的有效管理，對(duì)銀行的貿(mào)易融資產(chǎn)品需制定出明確的管理標(biāo)準(zhǔn)。具備什么樣資質(zhì)的企業(yè)可以做，需要繳納的保證金比例是由人民銀行或銀監(jiān)會(huì)根據(jù)經(jīng)濟(jì)形勢(shì)進(jìn)行靈活調(diào)整。
（三）進(jìn)一步完善人民幣匯率形成機(jī)制，實(shí)現(xiàn)匯率的雙向波動(dòng)避免單邊升值或貶值預(yù)期的長(zhǎng)期存在。人民幣匯率在貿(mào)易融資產(chǎn)品中發(fā)揮著重要的調(diào)節(jié)作用，在升值預(yù)期前提下企業(yè)做進(jìn)口融資，如果貶值預(yù)期長(zhǎng)期存在企業(yè)就會(huì)做出口融資產(chǎn)品。保持人民幣匯率雙向波動(dòng)是有效管理貿(mào)易融資規(guī)模的重要手段。
淺議金融發(fā)展與國(guó)際貿(mào)易的關(guān)系研究
一、引言
隨著國(guó)際金融危機(jī)和歐債危機(jī)的爆發(fā)，國(guó)際貿(mào)易和金融之間的關(guān)系越來(lái)越明顯，并且這種相互之間的關(guān)系共同作用于開(kāi)放式經(jīng)濟(jì)的發(fā)展。本文首先詳述了金融和國(guó)際貿(mào)易發(fā)展的之間的關(guān)系，進(jìn)而分別國(guó)際貿(mào)易與金融的相互影響機(jī)制，從中探索關(guān)于國(guó)際貿(mào)易與金融發(fā)展的對(duì)策和建議，這些為未來(lái)我國(guó)在開(kāi)放式經(jīng)濟(jì)中的進(jìn)一步發(fā)展提供借鑒意義。
二、金融、國(guó)際貿(mào)易、經(jīng)濟(jì)發(fā)展三者的關(guān)系
金融、國(guó)際貿(mào)易與經(jīng)濟(jì)發(fā)展之間的關(guān)系之間具有密切的關(guān)系。首先，金融的發(fā)展可以調(diào)節(jié)社會(huì)的資金配置，從而達(dá)到帕累托最優(yōu)，實(shí)現(xiàn)我國(guó)經(jīng)濟(jì)的高速發(fā)展。其次，國(guó)際貿(mào)易則通過(guò)比較優(yōu)勢(shì)在世界范圍內(nèi)調(diào)整稀缺資源，從而產(chǎn)生更多的生產(chǎn)者剩余和消費(fèi)者剩余，對(duì)本國(guó)經(jīng)濟(jì)乃至福利狀況產(chǎn)生影響。此外，金融發(fā)展和國(guó)際貿(mào)易之間也是息息相關(guān)的，甚至共同作用與一國(guó)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展。Beck(2002)和Riyanto(2004)分別從企業(yè)和行業(yè)方面對(duì)外源融資與出口之間的關(guān)系進(jìn)行分析，進(jìn)一步說(shuō)明了金融的發(fā)展對(duì)國(guó)際貿(mào)易的促進(jìn)作用。Blackburn和Hung(1998)以及Aizenman(2003)則從國(guó)際貿(mào)易對(duì)金融發(fā)展的影響出發(fā)進(jìn)行了相關(guān)研究。近年來(lái)，關(guān)于金融與國(guó)際貿(mào)易的研究仍然在不斷深化。蘇建平(2013)以福建省為例，研究金融發(fā)展對(duì)地區(qū)進(jìn)出口貿(mào)易發(fā)展的影響，得出結(jié)論：金融發(fā)展與進(jìn)出口貿(mào)易之間有著長(zhǎng)期穩(wěn)定的均衡關(guān)系，其中金融深化更加有利于出口貿(mào)易的發(fā)展，而金融效率的提升對(duì)進(jìn)口貿(mào)易的推動(dòng)效應(yīng)更明顯。沈能(2006)認(rèn)為金融發(fā)展與國(guó)際貿(mào)易在長(zhǎng)期中存在均衡關(guān)系，無(wú)論從長(zhǎng)期還是短期上看，我國(guó)金融規(guī)模與國(guó)際貿(mào)易正相關(guān)，且兩者之間具有雙向因果關(guān)系。通過(guò)金融與國(guó)際貿(mào)易的正向因果關(guān)系，共同作用于我國(guó)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展。
三、金融發(fā)展與國(guó)際貿(mào)易相互作用的機(jī)制
1.金融發(fā)展對(duì)國(guó)際貿(mào)易的影響機(jī)制
金融主要通過(guò)比較優(yōu)勢(shì)、投資組合、匯率和金融生態(tài)的等各種傳播途徑來(lái)影響國(guó)際貿(mào)易的方向、規(guī)模、結(jié)構(gòu)乃至貿(mào)易程度(見(jiàn)圖1)。
首先，根據(jù)要素稟賦理論和比較優(yōu)勢(shì)理論，大量資金會(huì)流向國(guó)際上要素豐裕的國(guó)家，這些外源融資在某種程度上促進(jìn)了其產(chǎn)品的生產(chǎn)，進(jìn)而此國(guó)就具有一定的規(guī)模經(jīng)濟(jì)，具有這種規(guī)模經(jīng)濟(jì)的行業(yè)在國(guó)際市場(chǎng)就因?yàn)槲锩纼r(jià)廉而獲得了比較優(yōu)勢(shì)，進(jìn)而隨著本國(guó)出口量的增加，國(guó)際貿(mào)易順差就產(chǎn)生。隨著貿(mào)易伙伴國(guó)不斷的增加，其貿(mào)易規(guī)模、貿(mào)易方向乃至貿(mào)易結(jié)構(gòu)都會(huì)隨著這種比較優(yōu)勢(shì)發(fā)生改變。
其次，隨著全球一體化的發(fā)展，經(jīng)濟(jì)體之間的多米諾骨牌效應(yīng)日趨明顯，即一國(guó)價(jià)格、利率或匯率的變動(dòng)會(huì)波及其貿(mào)易伙伴乃至世界各國(guó)。這使得各國(guó)貿(mào)易部門(mén)獲得的收入呈現(xiàn)不斷波動(dòng)的趨勢(shì)，分散風(fēng)險(xiǎn)成為各國(guó)貿(mào)易過(guò)程中不可缺少的環(huán)節(jié)。而金融通過(guò)對(duì)這些貿(mào)易部門(mén)所獲得收入進(jìn)行投資組合，使得其非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)降到最低，實(shí)現(xiàn)貿(mào)易收入的保值乃至增值，國(guó)際貿(mào)易正常運(yùn)行。所以一國(guó)金融結(jié)構(gòu)的水平對(duì)國(guó)際貿(mào)易產(chǎn)生至關(guān)重要的影響，即如果一國(guó)金融結(jié)構(gòu)相對(duì)完善，風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避機(jī)制相對(duì)成熟，就會(huì)使得本國(guó)貿(mào)易規(guī)模不斷擴(kuò)大，貿(mào)易結(jié)構(gòu)日趨合理，從而促進(jìn)本國(guó)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展乃至國(guó)際地位的提高。
最后，金融生態(tài)作為影響金融機(jī)構(gòu)運(yùn)行的外部環(huán)境，其對(duì)社會(huì)資金的配置狀況起到了決定性的作用。這種對(duì)資金的配置會(huì)影響我國(guó)銀行界的存貸款利率，進(jìn)而影響金融深化和金融效率，而資金的運(yùn)行狀況直接影響到金融發(fā)展水平和企業(yè)的經(jīng)營(yíng)效益，所以對(duì)于產(chǎn)品進(jìn)出口會(huì)起到間接的影響作用。此外，政府相關(guān)的金融政策，比如對(duì)利率的調(diào)整或者通過(guò)公開(kāi)市場(chǎng)操作以及準(zhǔn)備金調(diào)整等宏觀貨幣政策來(lái)影響資金流向，站在國(guó)家的角度上對(duì)貿(mào)易結(jié)構(gòu)和貿(mào)易規(guī)模實(shí)施宏觀調(diào)控，使得國(guó)際貿(mào)易順利發(fā)展。
2.國(guó)際貿(mào)易對(duì)金融發(fā)展的影響機(jī)制
國(guó)際貿(mào)易對(duì)金融的影響主要表現(xiàn)在貿(mào)易規(guī)模、貿(mào)易自由度和貿(mào)易依存度的大小以及貿(mào)易結(jié)構(gòu)的變化上。
首先，隨著國(guó)際貿(mào)易規(guī)模的不斷擴(kuò)大，大量資本會(huì)涌入國(guó)內(nèi)或外逃到國(guó)外，這些資本的變動(dòng)會(huì)引起我國(guó)貨幣供給和貨幣需求發(fā)生變化，從而導(dǎo)致利率的波動(dòng)。利率的不穩(wěn)定會(huì)影響銀行、證券和基金等金融機(jī)構(gòu)的穩(wěn)定乃至是股市的動(dòng)蕩，涉及到全國(guó)人民的整體福利。這時(shí)國(guó)家會(huì)通過(guò)財(cái)政貨幣等宏觀調(diào)控政策來(lái)調(diào)整我國(guó)金融的發(fā)展。所以貿(mào)易規(guī)模會(huì)對(duì)我國(guó)的金融業(yè)的發(fā)展穩(wěn)定與否形成傳導(dǎo)機(jī)制。
其次，近年隨著美國(guó)次貸危機(jī)和歐債危機(jī)波及全球其他國(guó)家，貿(mào)易保護(hù)主義逐漸抬頭，自由貿(mào)易受到限制。貿(mào)易的自由度嚴(yán)重影響貿(mào)易規(guī)模，而貿(mào)易量的大小主要表現(xiàn)在經(jīng)常項(xiàng)目和資本項(xiàng)目上，經(jīng)常項(xiàng)目上的變動(dòng)又會(huì)影響我國(guó)居民的消費(fèi)儲(chǔ)蓄以及投資結(jié)構(gòu)。此外，貿(mào)易保護(hù)主義還會(huì)引起各國(guó)匯率變動(dòng)，比如中美貿(mào)易摩擦中美國(guó)主動(dòng)貶值以減少我國(guó)出口企業(yè)對(duì)其出口，從而保護(hù)本國(guó)產(chǎn)業(yè)。這些都會(huì)對(duì)我國(guó)金融發(fā)展水平產(chǎn)生重要的影響。
此外，隨著貿(mào)易開(kāi)放程度的增加，國(guó)外對(duì)我國(guó)的反傾銷(xiāo)和反補(bǔ)貼案件也隨之增加。杜凱、周勤(2010)、李猛和于津平(2013)等人也分別通過(guò)實(shí)證研究指出貿(mào)易壁壘對(duì)國(guó)外直接投資具有正向的因果關(guān)系。這些貿(mào)易摩擦刺激了我國(guó)對(duì)外直接投資的發(fā)展，而對(duì)外直接投資一方面利用己廠效應(yīng)、水平效應(yīng)和前后向關(guān)聯(lián)效應(yīng)等作用機(jī)制，將信貸資金投入到企業(yè)生產(chǎn)中，解決企業(yè)的投融資問(wèn)題，提高儲(chǔ)蓄的資金利用率和轉(zhuǎn)化率;另一方面對(duì)外直接投資也會(huì)對(duì)金融產(chǎn)生負(fù)面影響，即這種輸入性通貨膨脹進(jìn)一步也會(huì)引起信貸約束，影響金融效率。
最后，貿(mào)易保護(hù)主義還會(huì)使得全球資源配置發(fā)生扭曲，而且這些貿(mào)易壁壘阻礙了我國(guó)產(chǎn)品的出口，就會(huì)促使貿(mào)易結(jié)構(gòu)發(fā)生變化并促進(jìn)產(chǎn)業(yè)升級(jí)，這時(shí)就會(huì)通過(guò)對(duì)外直接投資將剩余產(chǎn)業(yè)或傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)移到國(guó)外，而對(duì)外直接投資又會(huì)對(duì)對(duì)我國(guó)金融深化和金融水平產(chǎn)生進(jìn)一步的影響。
四、結(jié)論和政策
[論文摘要]在東亞(包括東盟和中日韓)區(qū)域 經(jīng)濟(jì) 一體化不斷加強(qiáng)、區(qū)域經(jīng)濟(jì)關(guān)聯(lián)度不斷提高的情形下，加強(qiáng)東亞貨幣合作。構(gòu)建東亞單一貨幣區(qū)是大勢(shì)所趨。文章對(duì)東亞貨幣合作的理論基礎(chǔ)進(jìn)行闡述，對(duì)東亞貨幣合作的條件進(jìn)行分析，進(jìn)而提出東亞貨幣合作機(jī)制和我國(guó)的對(duì)策。
亞洲 金融 危機(jī) 警示了東亞各國(guó)加強(qiáng)區(qū)域性的經(jīng)濟(jì)和金融合作共同抵御金融風(fēng)險(xiǎn)的必要性，區(qū)域性的貨幣危機(jī)需要區(qū)域性的貨幣合作來(lái)防范已成為共識(shí)。同時(shí)加強(qiáng)貨幣金融合作本身在區(qū)域經(jīng)濟(jì)聯(lián)系日益緊密的形勢(shì)下也是增強(qiáng)自身經(jīng)濟(jì)實(shí)力的必然要求。
一、東亞貨幣合作的理論分析
最優(yōu)貨幣區(qū)理論最早是由蒙代爾于1961年提出的，其目的是為歐洲貨幣一體化進(jìn)程提供理論基礎(chǔ)和實(shí)踐 指導(dǎo) ，該理論最初關(guān)注的是成立最優(yōu)貨幣區(qū)的標(biāo)準(zhǔn)問(wèn)題，蒙代爾、麥金農(nóng)、彼得凱南、伊格拉姆分別提出了確定最優(yōu)貨幣區(qū)的單一標(biāo)準(zhǔn)：生產(chǎn)要素的流動(dòng)性、經(jīng)濟(jì)開(kāi)放程度、低級(jí)產(chǎn)品的多樣化和國(guó)際金融一體化程度。隨著實(shí)踐進(jìn)程的發(fā)展，單一標(biāo)準(zhǔn)的理論已不能滿足實(shí)踐的需要，于是，后來(lái)的 經(jīng)濟(jì)學(xué) 家將該理論作了發(fā)展，克魯格曼對(duì)參與的 成本 和效益作了模型解釋?zhuān)┺恼撜邉t提出了俱樂(lè)部理論，這些進(jìn)展使該理論的研究重點(diǎn)轉(zhuǎn)移到參與最優(yōu)貨幣區(qū)的成本和效益分析上。
參與最優(yōu)貨幣區(qū)的成本主要是：各成員國(guó)會(huì)損失貨幣政策的獨(dú)立性，會(huì)喪失巨額的鑄幣 稅收 入，同時(shí)要支付較高的貨幣轉(zhuǎn)換成本，會(huì)使其 財(cái)政 政策 不可避免地受到牽連，進(jìn)而會(huì)影響到其國(guó)內(nèi)經(jīng)濟(jì)的平衡性和穩(wěn)定性。而參與最優(yōu)貨幣區(qū)的效益也是顯而易見(jiàn)的：一是減少交易成本，降低匯率風(fēng)險(xiǎn)。單一貨幣區(qū)建立后，區(qū)域內(nèi)貨幣交易被取消，這將節(jié)免貨幣兌換的成本，可以節(jié)約大量 人力 財(cái)力，有助于提高生產(chǎn)要素的配置效率。而且貨幣交易的取消還能避免短期國(guó)際資本的沖擊，因?yàn)閱我回泿艜?huì)使最優(yōu)貨幣區(qū)內(nèi)的貨幣規(guī)模巨增，致使投機(jī)者無(wú)力制造差價(jià)實(shí)現(xiàn)套利。二是減少外匯儲(chǔ)備成本，節(jié)約外匯儲(chǔ)備。三是貨幣一體化可以有效地降低各成員國(guó)的通貨膨脹率和通貨預(yù)期，穩(wěn)定成員國(guó)國(guó)內(nèi)的宏觀經(jīng)濟(jì) 環(huán)境 。四是貨幣一體化還將擴(kuò)大各成員國(guó)的國(guó)際影響力，并且為各成員國(guó)接下來(lái)的深層次 政治 合作打造平臺(tái)。
二、東亞貨幣合作的條件分析
從長(zhǎng)遠(yuǎn)看來(lái)，隨著東亞區(qū)域經(jīng)濟(jì)一體化程度的不斷加深，各國(guó)間貿(mào)易、 投資 、金融的聯(lián)系越來(lái)越緊密，再由于受?chē)?guó)際趨勢(shì)的影響，東亞地區(qū)構(gòu)建單一貨幣區(qū)是勢(shì)在必行的。但就目前而言，需要分析東亞貨幣合作的內(nèi)部條件和外部條件。按照蒙代爾的最優(yōu)貨幣區(qū)理論，構(gòu)建單一貨幣區(qū)的成員國(guó)應(yīng)當(dāng)符合的內(nèi)部條件有：各國(guó)經(jīng)濟(jì)的對(duì)外依存度高；各國(guó)經(jīng)濟(jì)的關(guān)聯(lián)程度高；各國(guó)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展水平趨同；成員國(guó)間生產(chǎn)要素的流動(dòng)性強(qiáng)；各國(guó)政策的協(xié)調(diào)一致性強(qiáng)；所建貨幣區(qū)內(nèi)擁有核心國(guó)和核心貨幣。
從東亞國(guó)家和地區(qū)目前的現(xiàn)狀看來(lái)，在各國(guó)經(jīng)濟(jì)的對(duì)外依存度方面，東盟、亞洲四小龍和日_本經(jīng)濟(jì)的對(duì)外依存度較高，
三、東亞貨幣合作的機(jī)制分析
尤建新，江蘇省蘇州市人，同濟(jì)大學(xué)管理科學(xué)與工程專(zhuān)業(yè)博士，法國(guó)GRENOBLE管理學(xué)院榮譽(yù)博士，同濟(jì)大學(xué)教授，管理理論與工業(yè)工程專(zhuān)業(yè)和科技發(fā)展與管理專(zhuān)業(yè)博士生導(dǎo)師。享受?chē)?guó)務(wù)院政府特殊津貼，教育部“新世紀(jì)優(yōu)秀人才支持計(jì)劃”獲得者，上海高等學(xué)校教學(xué)名師，1999-2008年任同濟(jì)大學(xué)經(jīng)濟(jì)與管理學(xué)院院長(zhǎng)，2008年起任同濟(jì)大學(xué)中國(guó)科技管理研究院副院長(zhǎng)。
兼任職務(wù)：全國(guó)MBA教育指導(dǎo)委員會(huì)委員、教育部高等學(xué)校管理科學(xué)與工程類(lèi)學(xué)科教學(xué)指導(dǎo)委員會(huì)委員、中國(guó)科學(xué)院研究生院管理學(xué)院兼職教授、山東大學(xué)等多所大學(xué)兼職教授，以及美國(guó)UTA商學(xué)院合作教授和法國(guó)GRENOBLE管理學(xué)院科學(xué)咨詢委員會(huì)委員等。中國(guó)質(zhì)量協(xié)會(huì)常務(wù)理事兼學(xué)術(shù)委員會(huì)副主任、中國(guó)高教學(xué)會(huì)高校價(jià)值工程研究會(huì)副會(huì)長(zhǎng)、中國(guó)高教學(xué)會(huì)高等商科教育分會(huì)常務(wù)理事、中國(guó)企業(yè)管理研究會(huì)常務(wù)理事、上海市管理科學(xué)學(xué)會(huì)副理事長(zhǎng)、上海市質(zhì)量協(xié)會(huì)副會(huì)長(zhǎng)、上海市經(jīng)營(yíng)者資質(zhì)評(píng)審專(zhuān)家、上海市工程設(shè)備監(jiān)理行業(yè)協(xié)會(huì)副會(huì)長(zhǎng)、上海市土木工程學(xué)會(huì)常務(wù)理事兼管理專(zhuān)業(yè)委員會(huì)主任、上海市建設(shè)科技委員會(huì)委員和浦東新區(qū)建設(shè)科技委建設(shè)經(jīng)濟(jì)委員會(huì)主任等職。企業(yè)兼職：上海汽車(chē)集團(tuán)股份有限公司、上海陸家嘴金融貿(mào)易區(qū)開(kāi)發(fā)股份有限公司等上市公司的獨(dú)立董事和咨詢顧問(wèn)。
研究領(lǐng)域：管理科學(xué)與工程，工商管理，科技管理。專(zhuān)長(zhǎng)：管理理論與方法，質(zhì)量管理。專(zhuān)業(yè)業(yè)績(jī)：長(zhǎng)期在管理科學(xué)與工程、工商管理、科技管理等學(xué)科領(lǐng)域從事教學(xué)和科研工作。主持國(guó)家自然科學(xué)基金項(xiàng)目、中國(guó)工程院項(xiàng)目、教育部科研項(xiàng)目、上海市科技攻關(guān)項(xiàng)目和發(fā)展基金項(xiàng)目等30多項(xiàng)科研項(xiàng)目；發(fā)表的科研論文200多篇，著作20多部。2008年，領(lǐng)銜講授的《質(zhì)量管理學(xué)》課程榮獲國(guó)家級(jí)精品課程。
出版著作：《管理與組織行為學(xué)》（北京大學(xué)出版社2009）、《質(zhì)量管理學(xué)》（第二版，科學(xué)出版社2008）、《高級(jí)管理學(xué)》（第二版，高等教育出版社2008）、《顧客滿意管理》（北京師范大學(xué)出版社2008）、《廣告心理學(xué)》（第二版，中國(guó)建筑工業(yè)出版社2008）《管理學(xué)概論》（第三版，同濟(jì)大學(xué)出版社2007）、《企業(yè)管理概論》（高等教育出版社2006）、《公共管理研究》（同濟(jì)大學(xué)出版社2006）、《質(zhì)量成本管理》（石油工業(yè)出版社2003）、《顧客抱怨管理》（石油工業(yè)出版社2003）、《現(xiàn)代城市管理學(xué)》（科學(xué)出版社2003）、《物業(yè)管理實(shí)務(wù)》（中國(guó)建筑工業(yè)出版社2003）等。
關(guān)鍵詞: 國(guó)際金融SWOT上海國(guó)際金融中心
中圖分類(lèi)號(hào)：F830.33 文獻(xiàn)標(biāo)識(shí)碼：A 文章編號(hào)：1006-1770(2010)012-035-07
一、引 言
自從各國(guó)經(jīng)濟(jì)被全球市場(chǎng)聯(lián)系起來(lái)以后，世界經(jīng)濟(jì)便產(chǎn)生了；有了跨越國(guó)境的世界經(jīng)濟(jì)，國(guó)際金融中心（International Financial Center，IFC ）也應(yīng)運(yùn)而生。在傳統(tǒng)經(jīng)濟(jì)學(xué)的理論文獻(xiàn)中，關(guān)于國(guó)際金融中心并沒(méi)有統(tǒng)一的定義，不過(guò)多數(shù)學(xué)者都認(rèn)同這樣的說(shuō)法：所謂國(guó)際金融中心，指的是國(guó)際金融活動(dòng)發(fā)生的中心地；它既是各國(guó)金融機(jī)構(gòu)高度集中的地方，也是國(guó)際金融資本的來(lái)源地和落腳點(diǎn)（Gilpin，1977；Dicken，1986； Roberts，1994）。Mainelli（2006）進(jìn)一步指出，國(guó)際金融中心具有8種共性：（1）擁有完備的金融機(jī)構(gòu)和高度發(fā)達(dá)的市場(chǎng)體系；（2）日均金融產(chǎn)品交易額巨大；（3）國(guó)際金融中心所在國(guó)的貨幣是具有國(guó)際清算、國(guó)際借貸和國(guó)際儲(chǔ)備等功能的國(guó)際貨幣；（4）執(zhí)行靈活而富有彈性的金融貨幣政策，外國(guó)銀行和金融機(jī)構(gòu)能夠及時(shí)便利進(jìn)入國(guó)內(nèi)市場(chǎng)；（5）具備完善的法律監(jiān)管制度和嚴(yán)格的執(zhí)法能力；（6）高端、充足的金融人才資源；（7）擁有良好的通訊設(shè)施和發(fā)達(dá)的配套服務(wù)業(yè)；（8）長(zhǎng)期的政府公信力與國(guó)際承諾。
經(jīng)驗(yàn)表明，經(jīng)濟(jì)實(shí)力強(qiáng)大的主導(dǎo)國(guó)家一般都擁有至少一個(gè)國(guó)際經(jīng)濟(jì)中心城市，而這些國(guó)際經(jīng)濟(jì)中心城市一般都是重要的國(guó)際金融中心。金融中心一旦形成，就將發(fā)揮其巨大的資本集聚和輻射功能，通過(guò)資金融通、資本運(yùn)作來(lái)實(shí)現(xiàn)資源在全國(guó)甚至全球范圍的優(yōu)化配置；并且，金融作為一種相對(duì)獨(dú)立于其他產(chǎn)業(yè)的戰(zhàn)略資源，能夠持續(xù)帶來(lái)金融中心所在城市及周邊地區(qū)投資的繁榮，形成產(chǎn)業(yè)的擴(kuò)張和交易的集聚，創(chuàng)造大量的就業(yè)機(jī)會(huì)和政府財(cái)政收入。
二、倫敦金融城集聚金融優(yōu)勢(shì)的國(guó)際經(jīng)驗(yàn)
倫敦是首屈一指的國(guó)際老牌金融中心，她被稱(chēng)為“世界經(jīng)濟(jì)的強(qiáng)勁心臟”。倫敦金融城于2009年3月公布的全球金融中心指數(shù)(GFCI指數(shù)，GlobalFinancialCentresIndex)顯示，根據(jù)房地產(chǎn)價(jià)格、監(jiān)管、稅收、員工供給、政府反應(yīng)速度、生活質(zhì)量及其他因素進(jìn)行評(píng)估，倫敦仍然是全球排名第一的金融中心，得分781分(總分1000分)，美國(guó)紐約得768分。
（一）為什么是倫敦？
1.競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)觀點(diǎn)。Reed（1989）認(rèn)為所有的金融服務(wù)活動(dòng)都傾向于在主要的全球城市集中，它們構(gòu)成了一個(gè)復(fù)雜的國(guó)際金融網(wǎng)絡(luò)體系，各個(gè)金融中心都必須具有發(fā)展的競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)，才可以鎖定金融流、信息流和人力資源，如倫敦就是憑借著濃厚的語(yǔ)言、文化、區(qū)位和專(zhuān)業(yè)服務(wù)能力，在競(jìng)爭(zhēng)中長(zhǎng)期處于優(yōu)勢(shì)地位。倫敦國(guó)際金融服務(wù)局（2008）進(jìn)一步歸納出10大競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)：深厚的全球貿(mào)易傳統(tǒng)；高質(zhì)量的金融和相關(guān)的機(jī)構(gòu)和市場(chǎng)體系；有效、公平已經(jīng)成為國(guó)際基準(zhǔn)的監(jiān)管機(jī)制；具有連貫性、政治中立的法律系統(tǒng)；匯集金融、法律、會(huì)計(jì)、管理咨詢公司，強(qiáng)力吸引投資者、營(yíng)運(yùn)商和客戶的集群效應(yīng)；地處亞洲和美洲時(shí)間區(qū)，為中東和歐洲服務(wù)的紐帶區(qū)位優(yōu)勢(shì)；廣受尊重的專(zhuān)業(yè)支持服務(wù)；大量的世界級(jí)實(shí)質(zhì)資產(chǎn)；為國(guó)際互動(dòng)而設(shè)的金融基礎(chǔ)設(shè)施。
2.貿(mào)易誘發(fā)論。Powell(1915)認(rèn)為，17世紀(jì)末18世紀(jì)初，倫敦是英國(guó)的國(guó)際貿(mào)易中心，得益于世界范圍內(nèi)的殖民地貿(mào)易發(fā)展所引起大量結(jié)算與融資需要，大小銀行相繼產(chǎn)生并有很大的發(fā)展，銀行間貨幣市場(chǎng)由此興起，利用國(guó)際匯票這一機(jī)制，倫敦迅速?gòu)钠鸪鮾H僅服務(wù)于貿(mào)易融資的低級(jí)中心，發(fā)展為世界上最主要的國(guó)際金融中心。Allen（1988）贊同Powell的觀點(diǎn)，他指出，商業(yè)和金融服務(wù)縮短了資本主義生產(chǎn)和交易成本，傳送著財(cái)富創(chuàng)造、消費(fèi)和信息，這些由全球貿(mào)易引發(fā)的復(fù)雜的貨幣流和金融業(yè)務(wù)必然推動(dòng)時(shí)空集聚，而在特定時(shí)期和特點(diǎn)地點(diǎn)形成國(guó)際金融中心。
3.實(shí)力決定論。H．C．Reed(1981)則認(rèn)為國(guó)力是全球金融中心形成的首要因素，資本的逐利性是推動(dòng)金融中心形成的重要原因，金融中心的形成取決于金融服務(wù)的供求關(guān)系和地區(qū)的經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)、國(guó)際貿(mào)易和投資以及政府的政策。眾所周知，英國(guó)的工業(yè)革命和美國(guó)股份資本導(dǎo)致國(guó)力強(qiáng)大，英國(guó)是憑借工業(yè)革命帶來(lái)的高質(zhì)量的工業(yè)品和低廉的價(jià)格，率先成為世界的加工廠。隨著價(jià)廉物美的英國(guó)工業(yè)品在世界各國(guó)不斷滲透，英鎊也就成為當(dāng)時(shí)在國(guó)際貿(mào)易和資本輸出中最普遍使用的貨幣。最終，作為英國(guó)的核心城市――倫敦?zé)o可爭(zhēng)辯地成為位于經(jīng)濟(jì)體系最高等級(jí)的全球金融中心（參見(jiàn)表1）。
4.自然演進(jìn)觀點(diǎn)。Kindleberge(1974)從比較經(jīng)濟(jì)史的角度對(duì)倫敦金融中心的形成原因及過(guò)程進(jìn)行了細(xì)致的研究，他認(rèn)為倫敦金融中心演進(jìn)的途徑是：經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)(決定)金融市場(chǎng)發(fā)展(決定)金融制度變化(決定)金融供給變化(催生)金融中心形成；Susan Strange（1998）深化了Kindleberge的觀點(diǎn)，她認(rèn)為，由技術(shù)變革和金融服務(wù)的國(guó)家管制（及解除管制）改變了金融服務(wù)業(yè)的世界格局，影響了倫敦在內(nèi)的金融中心制度變化，催生了國(guó)際金融供給，并最終促進(jìn)了國(guó)際金融中心的形成和發(fā)展。
5.政府推動(dòng)論。Mainelli（2005）認(rèn)為對(duì)倫敦的金融業(yè)，政府并非簡(jiǎn)單地采取不干預(yù)政策以保持其活力，實(shí)際上，倫敦金融體系的產(chǎn)生和發(fā)展具有一定的超前性，是通過(guò)國(guó)家或地區(qū)有關(guān)部門(mén)的人為設(shè)計(jì)、強(qiáng)力支持而產(chǎn)生的，比如，在戰(zhàn)爭(zhēng)和蕭條時(shí)期，倫敦金融城通過(guò)金融創(chuàng)新和優(yōu)惠政策，推進(jìn)金融資源集聚，又如，倫敦金融城和英格蘭銀行及時(shí)抓住歐洲美元市場(chǎng)機(jī)遇，形成巨大的國(guó)外持有的美元池，以金融業(yè)的國(guó)際化帶動(dòng)國(guó)內(nèi)金融業(yè)的發(fā)展，進(jìn)而促進(jìn)經(jīng)濟(jì)各部門(mén)的發(fā)展，在此基礎(chǔ)上產(chǎn)生互動(dòng)效應(yīng)，最終奠定了國(guó)際金融中心基礎(chǔ)。
此外，國(guó)際金融中心漂移說(shuō)、“輪式”演進(jìn)理論、規(guī)模經(jīng)濟(jì)學(xué)派以及金融地理學(xué)派對(duì)倫敦金融中心成長(zhǎng)加以關(guān)注，如Porteous(1995，1999)、Martin(1999，2000)等對(duì)倫敦國(guó)際金融中心形成的微觀基礎(chǔ)進(jìn)行了研究，強(qiáng)調(diào)信息流是金融中心發(fā)展的先決條件；金融地理學(xué)者Gehrig(1998)利用市場(chǎng)摩擦理論和大量的實(shí)證分析，支持了國(guó)際金融中心漂移說(shuō)的觀點(diǎn)，證明了某些金融活動(dòng)在地理上的集聚趨勢(shì)與另外一些金融活動(dòng)在地理上的分散趨勢(shì)并存。這些研究從不同的角度對(duì)倫敦國(guó)際金融中心成長(zhǎng)機(jī)制進(jìn)行了闡釋。
我們認(rèn)為，倫敦金融中心的發(fā)展和完善是經(jīng)濟(jì)主體集聚金融優(yōu)勢(shì)的歷程，她是近900年以來(lái)，在英國(guó)王室和政府的大力支持下，在企業(yè)和公民的積極參與和配合下，通過(guò)自然集聚優(yōu)勢(shì)和能動(dòng)集聚優(yōu)勢(shì)、雙向互動(dòng)集聚優(yōu)勢(shì)三個(gè)方面運(yùn)作的產(chǎn)物，其作用路徑是：在戰(zhàn)略、領(lǐng)導(dǎo)力、制度等因素的作用下，通過(guò)地緣、加工、貿(mào)易、投資、金融、知識(shí)、網(wǎng)絡(luò)等經(jīng)濟(jì)聯(lián)系，發(fā)現(xiàn)、挖掘、整合和高效利用區(qū)域內(nèi)部?jī)?yōu)勢(shì)資源，使區(qū)域內(nèi)部?jī)?yōu)勢(shì)資源之間、區(qū)域內(nèi)外優(yōu)勢(shì)資源之間，在合作或競(jìng)爭(zhēng)的過(guò)程中形成國(guó)際或國(guó)內(nèi)的高效金融場(chǎng)、經(jīng)濟(jì)極，實(shí)現(xiàn)資源的遠(yuǎn)程集聚和全球集聚。
（二）倫敦金融城集聚金融優(yōu)勢(shì)的經(jīng)驗(yàn)與做法
我們將倫敦金融城集聚金融優(yōu)勢(shì)劃分為三個(gè)層面：
1.從自然集聚到自覺(jué)集聚：基于市場(chǎng)的觀點(diǎn)
從金融地理角度看，倫敦處于紐約和東京時(shí)區(qū)之間，具有顯著的區(qū)位優(yōu)勢(shì)，可以形成一體化的24小時(shí)全球交易體系，擔(dān)當(dāng)全球貿(mào)易和金融的紐帶。倫敦具有自然集聚的優(yōu)越條件，歷經(jīng)數(shù)百年的發(fā)展，倫敦集聚了充足的金融優(yōu)勢(shì)資本。
（1）倫敦吸引了龐大的跨國(guó)金融機(jī)構(gòu)。倫敦金融城集聚了近180家外國(guó)證券公司，幾乎一半的國(guó)際股權(quán)交易額是在這里進(jìn)行的，還管理著28290億英鎊的全球資產(chǎn)。在倫敦股票交易所上市的外國(guó)公司的數(shù)量（453家）超過(guò)世界上其他任何的交易所；全球外匯收入的三分之一在這里交易，而紐約只有16％，東京9％，新加坡6％。倫敦金融城承攬了全球36％業(yè)務(wù)量的場(chǎng)外衍生金融產(chǎn)品。近500家外國(guó)銀行在倫敦金融城營(yíng)業(yè)，經(jīng)營(yíng)著全球20％的國(guó)際銀行業(yè)務(wù)（參見(jiàn)表2）。倫敦金融城擁有全球最大的黃金交易市場(chǎng)和有色金屬交易市場(chǎng)。倫敦金融城還是世界保險(xiǎn)和再保險(xiǎn)中心，以勞合社（Lloyd’s）為代表的倫敦保險(xiǎn)市場(chǎng)集聚了100家左右的跨國(guó)保險(xiǎn)公司在此營(yíng)業(yè)。
（2）倫敦凝聚了獨(dú)特的金融中心文化。隨著經(jīng)濟(jì)全球化的深入與金融自由化的深化，跨文化能力已上升為國(guó)際金融中心的一種關(guān)鍵性資源。國(guó)際金融中心的重要特征在于集聚全世界的目光，打造文化品牌。倫敦就是這樣一個(gè)城市，一旦提起倫敦，人們會(huì)想到，倫敦是一座馳名世界的旅游城市、全球重要的傳媒中心和時(shí)尚城市。倫敦以她悠久的歷史、斑斕的色彩、雄偉的風(fēng)姿屹立于世界名城之林，使得外來(lái)投資者和金融家產(chǎn)生濃厚的向往和意愿， 也促使倫敦本地的居民和企業(yè)產(chǎn)生強(qiáng)烈的自豪和歸屬感。
（3）倫敦吸收了充沛的人力資源集群。倫敦金融城是知識(shí)經(jīng)濟(jì)中的“集群”，就像硅谷一樣。聚集了歐洲頂尖金融人才的倫敦金融城，像磁鐵一樣吸引更多高級(jí)的人才。在倫敦，幾乎世界上所有語(yǔ)種人才都能夠在12小時(shí)內(nèi)找到，類(lèi)似于精算師、國(guó)際律師、高級(jí)財(cái)務(wù)分析師這樣尖端人才，也可以及時(shí)為企業(yè)或個(gè)人提供服務(wù)。倫敦?fù)碛袛?shù)量眾多的大學(xué)、學(xué)院、學(xué)校及學(xué)術(shù)研究機(jī)構(gòu)，通過(guò)“產(chǎn)學(xué)研一體化”價(jià)值鏈整合，倫敦形成了面向全球的金融人力資源集群。
2.從被動(dòng)集聚到主動(dòng)集聚：基于政府的視角
“市場(chǎng)偶爾也會(huì)失靈”，這已是主流經(jīng)濟(jì)學(xué)的共識(shí)。在單純依賴市場(chǎng)機(jī)制無(wú)法解決問(wèn)題的時(shí)候，人們就會(huì)把目光投向公共部門(mén)。倫敦國(guó)際金融中心的形成和發(fā)展也始終離不開(kāi)政府的扶持、引導(dǎo)和監(jiān)管。
（1）政商聯(lián)合共建金融中心區(qū)
金融中心區(qū)（CFD，Central Finance District）是金融產(chǎn)業(yè)發(fā)展和金融活動(dòng)的心臟帶。倫敦金融城就是這樣一個(gè)CFD，倫敦金融城擁有便捷的交通、豐富的信息、即時(shí)的通訊、高質(zhì)的辦公設(shè)施及良好的金融和商務(wù)運(yùn)營(yíng)環(huán)境，可以大大節(jié)約公司的管理和交易成本，能夠促進(jìn)知識(shí)型、信息型、清潔型和高附加值的金融產(chǎn)業(yè)的發(fā)展。為了在空間上給英國(guó)的金融發(fā)展提供必要的新空間，倫敦還將金絲雀碼頭區(qū)改造為新金融區(qū)，這里外表端莊厚重，具有深刻文化內(nèi)涵，與整個(gè)城市風(fēng)格協(xié)調(diào)，且功能性很強(qiáng)的樓群都是近20年內(nèi)建起來(lái)的，規(guī)劃更新，設(shè)計(jì)也更現(xiàn)代化。
（2）高起點(diǎn)制定金融戰(zhàn)略規(guī)劃
倫敦金融城具有公司和政府雙重屬性，對(duì)相關(guān)業(yè)務(wù)統(tǒng)一規(guī)劃，商業(yè)化運(yùn)作管理，工作重心在于協(xié)調(diào)、服務(wù)、宣傳推介與調(diào)研支持。但是，倫敦金融城是服務(wù)于整個(gè)英國(guó)長(zhǎng)遠(yuǎn)利益，具有全球戰(zhàn)略屬性，而不是局限于一城之耦。從政策制定、對(duì)外承諾到管理體系，具有長(zhǎng)期連貫性，使得外界國(guó)家、地區(qū)和企業(yè)法人對(duì)在此地進(jìn)行經(jīng)營(yíng)運(yùn)作具有堅(jiān)定的信心和穩(wěn)定的預(yù)期（Mainelli，2009）。英國(guó)王室和政府賦予倫敦金融城獨(dú)特的戰(zhàn)略地位，職能權(quán)限具有很大的獨(dú)立運(yùn)作空間，在戰(zhàn)略機(jī)遇出現(xiàn)時(shí)，倫敦金融城可以通過(guò)各種方式靈活執(zhí)行創(chuàng)新決策權(quán)。
（3）注重優(yōu)質(zhì)基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)
倫敦具有國(guó)際金融中心所必須的優(yōu)質(zhì)基礎(chǔ)設(shè)施條件。倫敦城市基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)項(xiàng)目靈活，主要分為兩大類(lèi)：一是由政府負(fù)責(zé)立項(xiàng)和投資的公共事業(yè)建設(shè)項(xiàng)目；二是由私人投資的大型基礎(chǔ)建設(shè)項(xiàng)目。倫敦聘請(qǐng)世界頂尖級(jí)的大師做城市發(fā)展規(guī)劃，凸顯城市的文化品位、藝術(shù)特色、生態(tài)標(biāo)準(zhǔn)、建筑質(zhì)量。一方面，倫敦凝結(jié)了世界上最優(yōu)秀的、同時(shí)也是生態(tài)水平很高的建筑和綠化群體；另一方面，倫敦具有先進(jìn)的公共服務(wù)能力，比如：治安、供電、供水、供暖等設(shè)備非常完善。倫敦還擁有非常強(qiáng)大的物流、交通以及國(guó)際信息交換能力，作為國(guó)際交通中心，你幾乎可以在世界上任何一個(gè)國(guó)家找到飛往倫敦的航班。
（4）兼顧國(guó)際準(zhǔn)則的柔性金融監(jiān)管
從國(guó)際金融中心發(fā)展歷史看，一方面政府進(jìn)行嚴(yán)格的監(jiān)管，防范金融風(fēng)險(xiǎn)，另一方面又提供相對(duì)國(guó)內(nèi)金融要寬松得多的金融環(huán)境。一個(gè)沒(méi)有金融安全保證的金融中心是不會(huì)有長(zhǎng)久生命力的。倫敦金融城有一個(gè)寬松而嚴(yán)格的法規(guī)體系，作為老牌金融中心，其監(jiān)管都是國(guó)際標(biāo)準(zhǔn)，在制度設(shè)計(jì)上注重原則，而不是規(guī)則。海外投資者只要遵守一組基本原則，就能在倫敦創(chuàng)新。金融服務(wù)監(jiān)管局（FSA）、英格蘭銀行和財(cái)政部三方常設(shè)委員會(huì)是倫敦重要的金融監(jiān)管機(jī)構(gòu)，此外，貿(mào)工部、工作和養(yǎng)老部、職業(yè)養(yǎng)老監(jiān)管局、公平交易辦公室、打擊嚴(yán)重欺詐辦公室、國(guó)家刑事犯罪情報(bào)局也可以根據(jù)需要參與金融監(jiān)管。為了促進(jìn)金融業(yè)發(fā)展，金融城的監(jiān)管也在不斷創(chuàng)新和調(diào)整。
（5）及時(shí)推動(dòng)金融技術(shù)創(chuàng)新
國(guó)際金融中心高度集中的都是“高度秩序化”的金融和服務(wù)“前臺(tái)”，這些金融服務(wù)機(jī)構(gòu)需要傳送金融資訊、咨詢服務(wù)、轉(zhuǎn)賬業(yè)務(wù)、安全保障和數(shù)據(jù)處理等大量信息，其物質(zhì)基礎(chǔ)必須建立在大規(guī)模的科技投資之上，需要有尖端的計(jì)算機(jī)系統(tǒng)以及靈敏度和安全度極高的信息傳播體系（參見(jiàn)表3）。倫敦金融城在歷史上較早地應(yīng)用了電報(bào)、電話、計(jì)算機(jī)以及芯片技術(shù)和衛(wèi)星通訊等技術(shù)媒介，以科技創(chuàng)新來(lái)體現(xiàn)和保障金融服務(wù)業(yè)的高效和迅捷的行業(yè)特征（Strange，1998）。此外，為有效應(yīng)對(duì)新技術(shù)，倫敦金融城在國(guó)際金融歷史上較早開(kāi)發(fā)出利率定價(jià)體系、AIM市場(chǎng)、私募基金平臺(tái)和場(chǎng)外離岸交易等多種金融模式，進(jìn)行金融方法創(chuàng)新，也取得顯著績(jī)效。
3.單向集聚到多向集聚：基于動(dòng)態(tài)的觀點(diǎn)
需要指出的是，倫敦金融城并不只是單純匯集金融機(jī)構(gòu)，打造良好的基礎(chǔ)設(shè)施，選擇合適的戰(zhàn)略規(guī)劃，她更多地是采取了走市場(chǎng)道路，執(zhí)行集聚優(yōu)勢(shì)戰(zhàn)略。
（1）金融單位的互動(dòng)集聚
倫敦金融城的金融企業(yè)或機(jī)構(gòu)通過(guò)金融家族的內(nèi)外向型集聚，已逐步滲透到世界其他的國(guó)際金融中心內(nèi)部。利用行之有效的全球化戰(zhàn)略，這些金融單位已經(jīng)能夠融入所在地的經(jīng)濟(jì)文化圈，并對(duì)相關(guān)區(qū)域和國(guó)家的價(jià)值取向?qū)嵤┛刂?，根?jù)專(zhuān)業(yè)財(cái)富管理咨詢公司Scorpio Partnership估算，有超過(guò)300個(gè)資產(chǎn)在1億英鎊以上的超級(jí)富豪在倫敦開(kāi)設(shè)了理財(cái)機(jī)構(gòu)，對(duì)家族的財(cái)產(chǎn)進(jìn)行保值增值，同時(shí)通過(guò)各種渠道滲透到世界各地的金融市場(chǎng)，左右世界金融局勢(shì)；發(fā)源于金融城的羅斯柴爾德家族是歐洲乃至世界超強(qiáng)金融壟斷家族，他們和美國(guó)紐約華爾街金融業(yè)（如摩根財(cái)團(tuán)、洛克菲勒家族）、瑞士日內(nèi)瓦的金融業(yè)等保持密切聯(lián)系。除了單一家族機(jī)構(gòu)之外，倫敦存在著超過(guò)100個(gè)“家族聯(lián)合機(jī)構(gòu)”，由數(shù)個(gè)富有家族共同設(shè)立，通過(guò)分享信息來(lái)提高全球投資能力。在一定程度，這些家族是你中有我，我中有你，由國(guó)際金融價(jià)值鏈串聯(lián)在一起的，具有龐大的超級(jí)金融實(shí)力。
（2）金融城市的多向聯(lián)系
盡管倫敦金融城也承認(rèn)，國(guó)際金融中心之間存在著國(guó)際稅收競(jìng)爭(zhēng)、運(yùn)輸和交易成本、勞動(dòng)力市場(chǎng)的靈活性等挑戰(zhàn)因素（Roberts，2002 ）。但總體而言，倫敦金融城和其他國(guó)際金融中心保持了正向聯(lián)系。一方面，倫敦金融城在主要的全球城市紐約、東京、法蘭克福、瑞士、莫斯科以及上海都設(shè)立了辦事機(jī)構(gòu)，建立了聯(lián)系的成效機(jī)制；另一方面，在亞洲的香港、新加坡、澳大利亞的悉尼以及加拿大的溫哥華等金融中心，由于這些金融中心都曾在一定時(shí)期隸屬于英國(guó)管轄，所以原有的聯(lián)系機(jī)制仍然具有活力。此外，所謂的離岸金融中心，如英屬維爾京群島、開(kāi)曼群島、巴哈馬群島、百慕大群島、西薩摩亞、安圭拉群島等，他們和倫敦金融城在業(yè)務(wù)聯(lián)系、信息交流和歷史沿革上，具有強(qiáng)烈的協(xié)同性，已經(jīng)成為整個(gè)國(guó)際金融體系資本流通虛擬環(huán)路中的特殊節(jié)點(diǎn)。
三、上海集聚金融優(yōu)勢(shì)的可行性分析
我們通過(guò)SWOT分析，對(duì)上海建設(shè)國(guó)際金融中心的優(yōu)勢(shì)（Strengths）、劣勢(shì)（Weaknesses）、機(jī)會(huì)（Opportunities）和挑戰(zhàn)（Threats）加以綜合評(píng)估與分析，爾后再根據(jù)分析結(jié)果，對(duì)金融資源結(jié)構(gòu)及配置策略加以調(diào)整，以實(shí)現(xiàn)戰(zhàn)略目標(biāo)。
（一）優(yōu)勢(shì)
1.政府配合。一方面，中央政府審時(shí)度勢(shì)，作出加快建設(shè)上海國(guó)際金融中心的決定，這為上海以及整個(gè)中國(guó)未來(lái)發(fā)展創(chuàng)造了新的增長(zhǎng)空間和可能；另一方面，各級(jí)政府的通力協(xié)助，也是上海建設(shè)國(guó)際金融中心的強(qiáng)力支持和重要保障。
2.歷史人文。上海具有輝煌的金融歷史，一度被譽(yù)為“遠(yuǎn)東國(guó)際大都市”，歷經(jīng)百年而凝成的“海納百川”海派金融文化，為國(guó)際金融中心建設(shè)營(yíng)造了獨(dú)特的歷史人文環(huán)境。
3.實(shí)體支撐。上海的金融業(yè)與實(shí)體經(jīng)濟(jì)保持均衡發(fā)展。與發(fā)達(dá)國(guó)家的金融業(yè)狀態(tài)不同的是，上海的金融業(yè)屬于正在成長(zhǎng)的“少年”，健康進(jìn)取，整體創(chuàng)新還有巨大空間，所依托的實(shí)體――中國(guó)大陸擁有良好經(jīng)濟(jì)基本面。
4.市場(chǎng)體系。上海金融市場(chǎng)體系日益完善，基本形成了一個(gè)由股票、債券、貨幣、外匯、商品期貨、金融期貨、黃金、保險(xiǎn)等構(gòu)成的全國(guó)性金融市場(chǎng)體系，核心要素配置齊全，定價(jià)機(jī)制合理有效。
5.科教人才。上海擁有豐富的教育資源，域內(nèi)的復(fù)旦大學(xué)、同濟(jì)大學(xué)等具有國(guó)際影響力的大學(xué)，和域外的劍橋大學(xué)、耶魯大學(xué)等名校保持密切聯(lián)系?？萍紕?chuàng)新能力雄厚，和中國(guó)科學(xué)院、中歐商學(xué)院等機(jī)構(gòu)有著長(zhǎng)期的戰(zhàn)略合作。人才儲(chǔ)備相對(duì)充裕。
6.監(jiān)管制度。上海擁有相對(duì)健全而嚴(yán)格的監(jiān)管制度。隨著金融試點(diǎn)和人民幣結(jié)算產(chǎn)品的創(chuàng)新，上海的金融自由度將有序增加，監(jiān)管制度也將逐步優(yōu)化改進(jìn)。
7.基礎(chǔ)設(shè)施。上海為國(guó)際金融中心打造了良好的基礎(chǔ)設(shè)施條件。交通、通訊、能源、文化、娛樂(lè)和安全等公共項(xiàng)目，上海都處于國(guó)際先進(jìn)水平。核心的現(xiàn)代化金融貿(mào)易區(qū)更是環(huán)境優(yōu)美、生活舒適、設(shè)施齊全、功能完善。
8.區(qū)位優(yōu)勢(shì)。中國(guó)時(shí)區(qū)必將形成由一個(gè)全球國(guó)際金融中心和多個(gè)區(qū)域性國(guó)際金融中心組成的新格局。上海具有連接歐亞大陸、輻射太平洋和印度洋的地域特點(diǎn)，相對(duì)于香港等地，太陽(yáng)早升起1小時(shí)（張五常，2009），這些都為上海成為金融中心打下堅(jiān)實(shí)基礎(chǔ)。
（二）劣勢(shì)
上海與國(guó)際金融中心要求仍然相差很大。因?yàn)椋瑥腉FCI國(guó)際金融中心競(jìng)爭(zhēng)力14項(xiàng)指標(biāo)來(lái)看，上海與國(guó)際金融中心的差距很大。
1.后發(fā)地位。原有國(guó)際金融中心處于優(yōu)勢(shì)地位，具有“鎖定”效應(yīng)，這使得其他城市打破現(xiàn)有格局，發(fā)展超越成為國(guó)際級(jí)金融中心非常困難（Dicken，1986）。上海需要在優(yōu)勢(shì)集聚的基礎(chǔ)上，創(chuàng)造爆發(fā)力，這需要以時(shí)間換空間。
2.制度瓶頸。上海是中國(guó)的一個(gè)城市，必須依托國(guó)家行使制度選擇權(quán)。在法律支持上，英美的法制體系居于國(guó)際標(biāo)準(zhǔn)地位，顯示了相當(dāng)?shù)纳Γ辉谕鈪R政策上，中國(guó)資本項(xiàng)沒(méi)有開(kāi)放，上海和倫敦在資金自由流動(dòng)上尚不具可比性。
3.管理水平。國(guó)際金融中心是一個(gè)系統(tǒng)工程，涉及方方面面，對(duì)管理者能力也提出了嚴(yán)格要求。和倫敦等國(guó)際級(jí)金融中心相比較，上海還處于初級(jí)階段，經(jīng)驗(yàn)相對(duì)不足，管理水平也有待提高。
4.外部聯(lián)系。世界上主要的國(guó)際金融中心構(gòu)成了一個(gè)網(wǎng)絡(luò)體系，相互交聯(lián)。上海和其他金融中心的聯(lián)系還處于發(fā)展階段，合作缺乏戰(zhàn)略深度和制度保障，信息交流和共享有待進(jìn)一步加強(qiáng)，人員學(xué)習(xí)、培訓(xùn)和互換亟需推進(jìn)。
5.金融生態(tài)。在GFCI指標(biāo)中，商業(yè)環(huán)境指標(biāo)體系中就有經(jīng)濟(jì)自由度、透明指數(shù)、腐敗指數(shù)等，在這些指數(shù)測(cè)算中，上海得分很低，在市民素質(zhì)、文化傳承和工作態(tài)度等方面有待提高。
（三）機(jī)遇
上海市建設(shè)國(guó)際金融中心正面臨著千載難逢的歷史機(jī)遇，以科學(xué)發(fā)展觀為指導(dǎo)，確立最適合上海發(fā)展的戰(zhàn)略路徑，消除自身的比較優(yōu)勢(shì)和資源稟賦的束縛，上海市完全有條件實(shí)現(xiàn)跨越式發(fā)展，逐步建設(shè)成為國(guó)際金融中心。
1.金融“危”中有“機(jī)”。由美國(guó)次貸危機(jī)所引發(fā)的全球性金融危機(jī)，是一個(gè)金融中心洗牌的過(guò)程，傳統(tǒng)意義上的美國(guó)紐約、英國(guó)倫敦等全球金融中心受到了巨大的沖擊，這給上海帶來(lái)發(fā)展壓力的同時(shí)，也帶來(lái)了難得的機(jī)遇。
2.國(guó)際資本轉(zhuǎn)移。發(fā)達(dá)國(guó)家金融界大規(guī)模的裁員降薪，為上海獲取相對(duì)廉價(jià)的高端人才提供機(jī)遇。金融危機(jī)沖擊發(fā)達(dá)國(guó)家資本市場(chǎng)，資本回報(bào)率急劇降低，不少企業(yè)需要進(jìn)行戰(zhàn)略轉(zhuǎn)移。這使得上海成為“資本避風(fēng)港”，廣泛吸收海外溢出資本。
3.2010年世博會(huì)為上海金融助力。“世博景氣”效應(yīng)對(duì)于上海建設(shè)國(guó)際金融中心具有顯著的帶動(dòng)作用，世博會(huì)所帶來(lái)的直接、間接商機(jī)，將成為上海建設(shè)國(guó)際金融中心的有力而持久的推動(dòng)力。
4.空間擴(kuò)展。上海通過(guò)將原南匯區(qū)和浦東新區(qū)“兩區(qū)合并”，形成了“新浦東”，這樣可以集約化利用土地資本，拓寬區(qū)域發(fā)展空間，為上海金融中心的金融核心區(qū)建設(shè)提供有效載體。
5.政策機(jī)遇。隨著中央戰(zhàn)略的確立，上海在國(guó)內(nèi)率先進(jìn)行人民幣國(guó)際結(jié)算的試點(diǎn)，隨著這一試點(diǎn)的擴(kuò)大，未來(lái)上海將可能發(fā)展成區(qū)域性的人民幣清算中心，這為上海國(guó)際金融中心建設(shè)提供了新的契機(jī)。
（四）挑戰(zhàn)
上海已有做法都是正確的，但是僅此還不夠。上海要成為國(guó)際金融中心僅是一步之遙，但是由于各種挑戰(zhàn)的存在，上海面臨的困難與問(wèn)題很多。
1.制度。市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的基礎(chǔ)性制度和相關(guān)市場(chǎng)制度的缺失，導(dǎo)致金融秩序的混亂和金融體系的脆弱性，這對(duì)上海金融中心建設(shè)構(gòu)成挑戰(zhàn)，具體包括：相關(guān)市場(chǎng)制度主要涉及自由創(chuàng)業(yè)、自由定價(jià)、要素自由流動(dòng)等制度，在金融領(lǐng)域主要涉及市場(chǎng)準(zhǔn)入、利率市場(chǎng)化、金融管制的放松、健全的金融監(jiān)管體制、監(jiān)管有效性的提高等制度變革和創(chuàng)新。
2.國(guó)內(nèi)競(jìng)爭(zhēng)?，F(xiàn)行的行政區(qū)劃與干部制度，導(dǎo)致地方政府各自為政與地區(qū)間經(jīng)濟(jì)的分割和惡性競(jìng)爭(zhēng)，使得產(chǎn)品、要素、資金、信息的跨地區(qū)流動(dòng)面臨眾多人為的限制。香港、北京和重慶等城市就有限的中央金融資源展開(kāi)無(wú)序競(jìng)爭(zhēng)，消耗了大量的精力，各自發(fā)展定位不明確。
3.國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)。所有的金融服務(wù)活動(dòng)都傾向于在主要的全球城市集中，各個(gè)金融中心存在著激烈的資本競(jìng)爭(zhēng)，比如，倫敦和歐洲大陸的巴黎、柏林以及瑞士在金融監(jiān)管協(xié)調(diào)上，曾發(fā)生過(guò)沖突；香港、新加坡以及日本的東京就亞洲的金融資本也曾展開(kāi)過(guò)激烈的爭(zhēng)奪，因此，上海必須打造出強(qiáng)大的競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)，才可以取得國(guó)際金融中心地位。
四、上海建設(shè)國(guó)際金融中心的發(fā)展思路和政策建議
通過(guò)以上的SWOT分析，可以運(yùn)用專(zhuān)家評(píng)分方式，結(jié)合問(wèn)卷調(diào)查，整理指標(biāo)體系和戰(zhàn)略矩陣，以得出相關(guān)結(jié)論。我們認(rèn)為，在上海建設(shè)國(guó)際金融中心，必須打破常規(guī)，實(shí)現(xiàn)跨越式發(fā)展(Strength and Opptunity development) ，要在高度利用自身要素稟賦的基礎(chǔ)上，大量吸收和運(yùn)作符合國(guó)際開(kāi)放要求、符合歷史發(fā)展趨勢(shì)的高端資源，勇于消除無(wú)形的、不合理的內(nèi)部或外部制度束縛，積極升級(jí)自身體系勢(shì)能，增量發(fā)展，有序地提高自身金融實(shí)力，進(jìn)而推進(jìn)上海國(guó)際金融中心建設(shè)。
第一，以功能建設(shè)為先導(dǎo)，建設(shè)金融優(yōu)勢(shì)集聚的基礎(chǔ)平臺(tái)。功能建設(shè)比形態(tài)建設(shè)更為重要。倫敦金融城之所以能夠成為全球著名的金融市場(chǎng)，除了特定的歷史淵源外，關(guān)鍵在于其完善的金融法律、制度和政策環(huán)境能夠充分滿足金融服務(wù)的需要。上海陸家嘴金融貿(mào)易區(qū)是全國(guó)唯一以“金融貿(mào)易區(qū)”命名的國(guó)家級(jí)開(kāi)發(fā)區(qū)，規(guī)劃面積28平方公里，已遠(yuǎn)遠(yuǎn)超過(guò)倫敦金融城的面積，相鄰的外灘金融區(qū)在形態(tài)建設(shè)上也已經(jīng)具備規(guī)模。今后的重點(diǎn)，應(yīng)放在如何完善功能建設(shè)上，從而增加自身的吸引力和影響力。由于國(guó)際金融中心的一個(gè)重要功能是發(fā)揮聚集效應(yīng)，攤子過(guò)大反而會(huì)影響其作用的發(fā)揮。
第二，以政策協(xié)調(diào)為保證，提供金融優(yōu)勢(shì)集聚的戰(zhàn)略保障。國(guó)際金融中心幾乎都是在國(guó)內(nèi)金融中心的基礎(chǔ)上發(fā)展而來(lái)。英國(guó)各主要的金融監(jiān)管機(jī)構(gòu)如英格蘭銀行、英國(guó)金融服務(wù)局等均位于倫敦市內(nèi)，這使得她不僅是一個(gè)金融交易中心，而且也是一個(gè)金融決策中心。這種安排使得金融資源的配置更有效率，更容易發(fā)揮金融中心的整體集聚和輻射作用。由于國(guó)際金融中心建設(shè)是一項(xiàng)復(fù)雜的系統(tǒng)工程，因此既要上海自身的努力，更需要得到國(guó)家層面的戰(zhàn)略支持。上海應(yīng)該在國(guó)家宏觀調(diào)控下，充分發(fā)揮中央政府和地方政府各自的作用和優(yōu)勢(shì)，應(yīng)繼續(xù)爭(zhēng)取并落實(shí)中央政府在機(jī)構(gòu)設(shè)置、業(yè)務(wù)創(chuàng)新、金融監(jiān)管、干部調(diào)配和法制建設(shè)等方面對(duì)上海的指導(dǎo)和支持。
第三，以對(duì)外開(kāi)放為動(dòng)力，開(kāi)拓金融優(yōu)勢(shì)集聚的發(fā)展遠(yuǎn)景。全方位打破壁壘，寬領(lǐng)域擴(kuò)大對(duì)外開(kāi)放，加速吸引跨國(guó)公司總部和跨國(guó)金融機(jī)構(gòu)入駐。與其它國(guó)際金融中心相比，倫敦金融城的國(guó)際化程度或開(kāi)放度是最高的，上?？梢赃m當(dāng)借鑒倫敦市場(chǎng)的經(jīng)驗(yàn)，仿照勞合社的市場(chǎng)組織形式，設(shè)立固定的保險(xiǎn)交易場(chǎng)所。鼓勵(lì)和吸引大型跨國(guó)集團(tuán)的總部或地區(qū)總部、國(guó)際著名的商業(yè)銀行、投資銀行、保險(xiǎn)公司等落戶上海，以完善國(guó)際金融中心的服務(wù)功能。上海要全力打造人民幣金融產(chǎn)品中心，積極發(fā)展開(kāi)放型、多層次的直接融資體系，要引入更多的商業(yè)金融債、企業(yè)債、商業(yè)票據(jù)等，推動(dòng)債券跨市場(chǎng)交易，培育機(jī)構(gòu)投資者流動(dòng)性管理、風(fēng)險(xiǎn)管理能力。
第四，以金融創(chuàng)新為突破，創(chuàng)造金融優(yōu)勢(shì)集聚的裂變單元。金融創(chuàng)新是國(guó)際金融中心發(fā)展的不竭源泉。上海應(yīng)該加快“上海銀行間同業(yè)拆借利率”（Shanghai Interbank Offered Rate，SHIBOR）建設(shè)，管理層可以借助SHIBOR與上證指數(shù)的雙向波動(dòng)溢出效應(yīng)，促使SHIBOR及早廣泛進(jìn)入各類(lèi)金融產(chǎn)品的定價(jià)，如金融債、企業(yè)債、短融券、利率互換、遠(yuǎn)期利率協(xié)議、票據(jù)轉(zhuǎn)貼現(xiàn)與回購(gòu)、同業(yè)借款與存款、商業(yè)銀行內(nèi)部轉(zhuǎn)移定價(jià)等等，運(yùn)用利率手段調(diào)控股票市場(chǎng)，改善和提高貨幣政策調(diào)控效果，使其真正成為中國(guó)的LIBOR（London Interbank Offered Rate，倫敦同業(yè)拆借利率）。
第五，以人才資本為根本，加大人才優(yōu)勢(shì)集聚的規(guī)模效度。國(guó)際金融中心的競(jìng)爭(zhēng)，歸根結(jié)底是人才的競(jìng)爭(zhēng)。針對(duì)目前上海金融人力資本發(fā)展現(xiàn)狀，管理者有必要多元化、全方位集聚人才優(yōu)勢(shì)，大力引進(jìn)包括專(zhuān)業(yè)外語(yǔ)人員、高級(jí)商務(wù)師、國(guó)際反避稅師、頂尖跨國(guó)精算保險(xiǎn)分析師等高端緊缺人才。此外，還要增強(qiáng)管理者自身的能力建設(shè)，加大和國(guó)內(nèi)外頂尖的金融領(lǐng)導(dǎo)者交流互換，充分塑造良好的人力資源集聚體系和環(huán)境。在戰(zhàn)略上始終做到高度重視金融人才的培養(yǎng)、引進(jìn)和使用，促使上海及早發(fā)展成為一個(gè)海內(nèi)外知識(shí)型人才優(yōu)勢(shì)的聚合創(chuàng)新體。
注：
1.本文的研究得到中國(guó)博士后基金面上資助（項(xiàng)目批準(zhǔn)號(hào)：20080440352），教育部人文社會(huì)科學(xué)研究青年項(xiàng)目資助（項(xiàng)目批準(zhǔn)號(hào)：09YJC790087），同時(shí)，在研究過(guò)程中，得到英國(guó)倫敦金融城Mainelli教授、衛(wèi)報(bào)Elliott先生、英國(guó)杜倫大學(xué)張志超教授等專(zhuān)家學(xué)者的悉心指導(dǎo)，在此，一并表示感謝。
2.倫敦大學(xué)（University of London）、卡斯商學(xué)院和倫敦帝國(guó)學(xué)院（Imperial College London）等以及倫敦周邊的牛津和劍橋都是英國(guó)的著名院校。
3.按照目前倫敦金融城與金絲雀碼頭的發(fā)展規(guī)劃，到2016年，將有超過(guò)20萬(wàn)個(gè)新職位在該地區(qū)落戶。而在倫敦金融城老區(qū)域，到2016年，辦公面積將增加2500萬(wàn)平方英尺，從業(yè)人員將增至40萬(wàn)。
4.倫敦金融城政府還有一個(gè)重要職能，對(duì)影響倫敦金融業(yè)發(fā)展的有關(guān)重大問(wèn)題組織調(diào)研，提出相關(guān)政策建議，免費(fèi)提供給有關(guān)部門(mén)和企業(yè)。如2007年就組織了25項(xiàng)調(diào)研報(bào)告，其中關(guān)于全球金融中心競(jìng)爭(zhēng)力的調(diào)查報(bào)告在全球引起廣泛關(guān)注。
5.比如為了推動(dòng)倫敦碼頭金融區(qū)的開(kāi)發(fā)，英國(guó)投入了大量資金，主要用于購(gòu)買(mǎi)和平整土地、環(huán)境整治以及基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，投巨資興建了35公里的無(wú)人駕駛輕軌系統(tǒng)和倫敦城市機(jī)場(chǎng)。倫敦還在建設(shè)金絲雀碼頭金融區(qū)的新的地鐵站、環(huán)城公路。
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作者簡(jiǎn)介：
論文摘要:安全性和可靠性是實(shí)現(xiàn)電子商務(wù)的基本目標(biāo)。傳統(tǒng)電子商務(wù)安全性的實(shí)現(xiàn)主要依賴公鑰密碼系統(tǒng)和私鑰密碼系統(tǒng),本文分析了電子商務(wù)安全中存在的主要問(wèn)題,給出了一種只利用公鑰密碼系統(tǒng)的電子商務(wù)安全實(shí)現(xiàn)方案,提高了電子商務(wù)的運(yùn)作效率。
The Implement of E-business Security on Based of Public-Key Cryptosystem
LI Ran1, LI Wen-qian2
(1.Shijiazhuang Information Engineering Vocational College, Shijiazhuang 050035,China; 2.NO.1 High School of Xinxing,Baoding 071403,China)
Abstract: Security and credibility is the basic aim of implementing e-business. The implement of traditional e-business security was depended on public-key cryptosystem and private-key cryptosystem, some main question of e-business has been analyzed, a fast implement scheme of e-business security has been provided in this paper, which was only based on public-key cryptosystem.
Key words: e-business; security; public-key cryptosystem; private-key cryptosystem
1 引言
隨著信息技術(shù)和全球互聯(lián)網(wǎng)的飛速發(fā)展,電子商務(wù)也得到了越來(lái)越廣泛的應(yīng)用,已成為替代傳統(tǒng)商務(wù)的新趨勢(shì),相對(duì)于傳統(tǒng)商務(wù)模式,電子商務(wù)具有便捷、高效的特點(diǎn)與優(yōu)點(diǎn)。它不但發(fā)展成國(guó)際金融貿(mào)易中的重要經(jīng)營(yíng)模式,也逐漸成為我們經(jīng)濟(jì)生活中一個(gè)重要部分。近年來(lái),電子商務(wù)已經(jīng)在我國(guó)迅速發(fā)展起來(lái),其安全問(wèn)題也越來(lái)越受到人們的關(guān)注。Visa和MasterCard公司的調(diào)查報(bào)告表明,擔(dān)心信用卡號(hào)被竊取已經(jīng)成為影響人們通過(guò)網(wǎng)絡(luò)進(jìn)行交易中存在的最大問(wèn)題。如何在網(wǎng)上保證交易的公正性和安全性,保證交易方身份的真實(shí)性,保證傳遞信息的完整性以及交易的不可抵賴性,成為推廣電子商務(wù)過(guò)程中人們最為關(guān)心的問(wèn)題。如何建立一個(gè)安全有效的電子商務(wù)環(huán)境,以保護(hù)商業(yè)信息不被侵犯,成為近年來(lái)電子商務(wù)研究的熱點(diǎn)。
2 電子商務(wù)及其存在的問(wèn)題
電子商務(wù)(E-Business)是發(fā)生在開(kāi)放網(wǎng)絡(luò)上的包含企業(yè)之間(Business to Business)、企業(yè)和消費(fèi)者之間(Business to Consumer)的商業(yè)交易[1]。它是在Internet開(kāi)放環(huán)境下的一種新型的商業(yè)運(yùn)作模式,是信息技術(shù)和商業(yè)貿(mào)易結(jié)合的產(chǎn)物,也是網(wǎng)絡(luò)技術(shù)發(fā)展的必然趨勢(shì)。但目前電子商務(wù)的發(fā)展還存在很多問(wèn)題,其中主要包括以下幾個(gè)方面:
(1)安全問(wèn)題
電子商務(wù)安全主要包括兩個(gè)方面:首先是安全協(xié)議問(wèn)題。要實(shí)現(xiàn)電子商務(wù)的安全性,就必須設(shè)計(jì)一種安全高效的協(xié)議并且用有效的密碼算法來(lái)實(shí)現(xiàn)。目前安全協(xié)議還沒(méi)有全球性的標(biāo)準(zhǔn)和規(guī)范,制約了國(guó)際性的商務(wù)活動(dòng);其次是安全管理問(wèn)題。電子商務(wù)在安全管理方面還存在很大隱患,普遍難以抵御黑客的攻擊。
(2)電子商務(wù)技術(shù)封閉性問(wèn)題
目前電子商務(wù)領(lǐng)域一個(gè)普遍的現(xiàn)象是大多數(shù)電子商務(wù)系統(tǒng)都是封閉式的,即它們使用獨(dú)有的技術(shù),僅支持一些特定的協(xié)議和機(jī)制。通常需要一個(gè)中央服務(wù)器作為所有參與者的可信第三方,有時(shí)還要求使用特定的服務(wù)器或?yàn)g覽器。
(3)電子商務(wù)發(fā)展不平衡的問(wèn)題
當(dāng)今全球通過(guò)電子商務(wù)渠道完成的貿(mào)易額仍只是同期全球貿(mào)易額中的一小部分。主要原因,電子商務(wù)是一個(gè)復(fù)雜的系統(tǒng)工程,它的實(shí)現(xiàn)涉及到很多問(wèn)題,目前,電子商務(wù)發(fā)展的不平衡性主要表現(xiàn)在當(dāng)前的電子商務(wù)并沒(méi)有真正深入到商務(wù)領(lǐng)域而僅僅局限于信息領(lǐng)域,沒(méi)有實(shí)現(xiàn)真正意義上的商務(wù)電子化。
3 電子商務(wù)中的主要安全協(xié)議
3.1 安全套接字層協(xié)議(Secure Socket Layer,SSL)
安全套接字層協(xié)議 SSL是目前使用最廣泛的電子商務(wù)協(xié)議,它由Netscape公司于1996年設(shè)計(jì)開(kāi)發(fā)。它位于運(yùn)輸層和應(yīng)用層之間,能很好地封裝應(yīng)用層數(shù)據(jù),不用改變位于應(yīng)用層的應(yīng)用程序,對(duì)用戶是透明的[2]。同時(shí),SSL 只需要通過(guò)一次“握手”過(guò)程建立客戶與服務(wù)器之間一條安全通信的通道,保證傳輸數(shù)據(jù)的安全。由于內(nèi)置于用戶瀏覽器和商家的Web服務(wù)器中,故能方便而低開(kāi)銷(xiāo)地進(jìn)行信息加密,多用于信用卡的傳送。然而,SSL并不是專(zhuān)為支持電子商務(wù)而設(shè)計(jì)的,只支持雙方認(rèn)證,只能保證傳送信息傳送過(guò)程中不因被截而泄密,因?yàn)樯碳彝耆莆障M(fèi)者的賬戶信息,所以不能防止商家利用獲取的信用卡號(hào)進(jìn)行欺詐。
3.2 安全電子交易協(xié)議(Secure Electronic Transaction,SET)
安全電子交易協(xié)議SET由VISA和MasterCard兩大信用卡公司聯(lián)合制訂推出,包括IBM、RSA、Netscape等許多著名公司參與了SET的開(kāi)發(fā)過(guò)程。SET是一個(gè)用于保護(hù)Internet上信用卡交易的加密和安全規(guī)約,主要用于劃分與界定電子商務(wù)活動(dòng)中消費(fèi)者、網(wǎng)上商家、交易雙方銀行、信用卡組織之間的權(quán)利義務(wù)關(guān)系。它可以對(duì)交易各方進(jìn)行認(rèn)證,防止商家欺詐,以保證支付信息的機(jī)密性和支付過(guò)程的完整性。通過(guò)SET協(xié)議可以在電子交易環(huán)節(jié)上提供更大的信任度、更完整的交易信息,更高的安全性和更少受欺詐的可能性。SET中的核心技術(shù)包括公開(kāi)密鑰加密、數(shù)字簽名、電子信封和電子安全證書(shū)等。SET協(xié)議可支持B-to-C商務(wù)模式,使消費(fèi)者可以持卡在網(wǎng)上購(gòu)物和交易。
4 電子商務(wù)安全的公鑰實(shí)現(xiàn)方案
具備了安全可靠的網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)之后,電子商務(wù)的高效性顯得更加重要,目前電子商務(wù)安全協(xié)議使用的主要技術(shù)是公鑰密碼系統(tǒng)和私鑰密碼系統(tǒng)的結(jié)合,即使用公鑰密碼系統(tǒng)和單向散列函數(shù)實(shí)現(xiàn)私鑰密碼系統(tǒng)的秘鑰交換及數(shù)字簽名,使用私鑰密碼系統(tǒng)實(shí)現(xiàn)信息的加密。這樣做主要是因?yàn)榉菍?duì)稱(chēng)密碼系統(tǒng)的加解密速度比較慢。本文提出了一種只利用非對(duì)稱(chēng)密碼系統(tǒng)就能實(shí)現(xiàn)加解密、簽名的方法,并且加解密的速度較快。
為便于描述,我們假設(shè)有密鑰分配中心(KDC)和商家A和B,并且商家A和B都有自己生成密鑰的能力。KDC分配給A一套密鑰(nA,eA,dA),保存dA,公開(kāi)(nA,eA);分配給B一套密鑰(nB,eB,dB)保存dB,公開(kāi)(nB,eB)。假設(shè)A欲發(fā)送信息m給B,則A首先使用自己生成的一套密鑰(n,e,d)。在此,A所生成的密鑰需要滿足一定要求,以保證系統(tǒng)具有較快的加解密速度。A使用(nA,eA)和(nB,eB)對(duì)密鑰(n,d)進(jìn)行加密和簽名得到c1,再用(n,e)對(duì)明文m加密得到c2,最后將c1和c2發(fā)送給B。B在收到c1和c2后,先使用(nB,dB)和(nA,dA)對(duì)c2進(jìn)行解簽名和解密得到(n,d),然后利用得到的(n,d)對(duì)c2進(jìn)行解密,即可得到明文m。
由于A使用了安全的公鑰密碼系統(tǒng)得到c1和c2,其安全性可以得到保證。在傳統(tǒng)方式中,一般使用單向散列函數(shù)對(duì)明文進(jìn)行處理再簽名,以保證信息的不可抵賴性。而在此協(xié)議中,我們使用非對(duì)稱(chēng)密鑰系統(tǒng)對(duì)明文進(jìn)行加密,由于加密密鑰(n,e)只有A知道,這就保證了信息不可抵賴。
在上述過(guò)程中,A在生成密鑰(n,e,d)時(shí),需要采取一定措施以保證加密和解密速度的提高。首先選取兩個(gè)大素?cái)?shù)p和q生成合數(shù)n=p×q。在選取加密密鑰e和解密密鑰d時(shí),需要滿足下面兩個(gè)條件:
e×dl(modφ(n))(1)
e+rs(modφ(n)) (2)
將(2)式寫(xiě)成:
e+r =s+yφ(n) (3)
由于φ(n)=(p-1)(q-1),于是(3)又可以改寫(xiě)為如下兩式:
e+ri=ki(p-1)+si (4)
e+rj=kj(q-1)+sj (5)
其中i,j=1,2,…n。
為保證在式(4),(5)中,ri、rj及si、sj(i,j=1,2,…n)為較小的數(shù),需要在式(1)中選取特定的e。同時(shí),在式(1)中,d應(yīng)取較小的數(shù),以保證B在使用(n,d)解密時(shí)具有較快的速度,但也要能達(dá)到抵抗窮舉攻擊的強(qiáng)度。
原來(lái)A在對(duì)明文加密時(shí)為:
cme(modn)
當(dāng)滿足式(4)和(5)后,利用歐拉定理,使用(n,e)對(duì)明文加密就變成了:
mric1msi(modp)(6)
mrjc1msj(modq)(7)
由于可以選擇特定的i,j使得ri、rj及si、sj都是較小的數(shù),所以可以在很短的時(shí)間內(nèi)計(jì)算出mri、mrj和msi、msj其中i,j=1,2,…n,此時(shí)問(wèn)題就轉(zhuǎn)化為求解單變量線性同余方程,且有: cc1(modp),cc2(modq)由中國(guó)剩余定理[3]可以得到:
c=pp-1c2+qq-1c1(modn),
課程設(shè)計(jì)是金融學(xué)教學(xué)發(fā)展的基礎(chǔ),無(wú)論是理論教學(xué)還是實(shí)踐教學(xué),都應(yīng)該制定科學(xué)合理的課程設(shè)計(jì)。
(一)增加金融學(xué)微觀方面的內(nèi)容在金融學(xué)教學(xué)中,注重對(duì)宏觀金融學(xué)的研究,在微觀金融學(xué)方面比較不受重視。這與我國(guó)金融體系管制有很大的關(guān)系,因此,金融運(yùn)行的績(jī)效在在很大程度上決定于制度、政策等宏觀因素,在金融學(xué)課程設(shè)置上也就不可避免地要傾向于宏觀理論方面忽視對(duì)微觀層面的教學(xué)。但是隨著經(jīng)濟(jì)的發(fā)展,金融領(lǐng)域的不斷擴(kuò)展和延伸,微觀層面的金融學(xué)理論在金融市場(chǎng)上的作用越來(lái)越重要。這要求我們要轉(zhuǎn)變教學(xué)理念,及時(shí)把金融學(xué)的微觀內(nèi)容加入到教學(xué)之中。在金融學(xué)課程設(shè)計(jì)時(shí),加大微觀理論的內(nèi)容的同時(shí),還要注意微觀理論與宏觀理論的相結(jié)合,不能因此而忽視對(duì)宏觀理論的地位。把微觀理論與宏觀理論有機(jī)的結(jié)合在一起,合理調(diào)節(jié)兩者之間的比例關(guān)系。
(二)強(qiáng)調(diào)課程內(nèi)容國(guó)際化經(jīng)濟(jì)全球化是經(jīng)濟(jì)發(fā)展的趨勢(shì),在金融領(lǐng)域更是如此。金融人才的培養(yǎng)不僅要適合國(guó)內(nèi)的經(jīng)濟(jì)發(fā)展需要,更需要參與到全球經(jīng)濟(jì)發(fā)展中。只有這樣才能經(jīng)濟(jì)發(fā)展中真正培養(yǎng)出人才。所以金融學(xué)課程設(shè)計(jì)要增加國(guó)際金融學(xué)的內(nèi)容,比如基本的國(guó)際金融理論和業(yè)務(wù)知識(shí),包括已有的國(guó)際金融、外匯業(yè)務(wù)、對(duì)外結(jié)算等課程。此外,在國(guó)際規(guī)則方面的知識(shí),如國(guó)際經(jīng)濟(jì)法、國(guó)際慣例、主要國(guó)家的金融法律、國(guó)際性金融貿(mào)易組織及其運(yùn)作等;國(guó)際交流方面,如主要國(guó)家金融業(yè)傳統(tǒng)、文化傳統(tǒng)、經(jīng)濟(jì)外交軍事政策、國(guó)際交往禮儀、國(guó)際談判學(xué)等等,這些都應(yīng)該成為金融學(xué)的教學(xué)內(nèi)容,擴(kuò)大金融學(xué)教學(xué)的國(guó)際視野。
(三)實(shí)現(xiàn)金融學(xué)與其他相關(guān)學(xué)科之間的交叉融合金融活動(dòng)通常以數(shù)理模型為基礎(chǔ),這就需要金融學(xué)專(zhuān)業(yè)的學(xué)生掌握數(shù)理知識(shí),否則在今后的工作中很難進(jìn)行新型金融工具的設(shè)計(jì)和開(kāi)發(fā)。除與數(shù)學(xué)關(guān)系較為緊密外,金融業(yè)務(wù)的信息化也是金融發(fā)展的趨勢(shì),這要求金融專(zhuān)業(yè)的學(xué)生要掌握信息管理和計(jì)算機(jī)技術(shù)。因此,課程設(shè)計(jì)時(shí)就要注意金融學(xué)與其他學(xué)科的融合,吸收其他學(xué)科的研究成果,促進(jìn)金融理論的轉(zhuǎn)化成為市場(chǎng)所需的技術(shù),促進(jìn)金融的發(fā)展。
二、教學(xué)手段的現(xiàn)代
教學(xué)現(xiàn)代化,尤其是多媒體在教學(xué)中的應(yīng)用,已經(jīng)成為學(xué)校教學(xué)的常規(guī)手段。在金融教學(xué)中要更好的利用多媒體等方式創(chuàng)新教學(xué)手段,探索新的教學(xué)模式。教學(xué)手段的現(xiàn)代化不僅是脫離原始的“黑板粉筆”教學(xué),利用計(jì)算機(jī)制作課件,而是充分利用計(jì)算機(jī)網(wǎng)絡(luò)技術(shù)發(fā)掘金融學(xué)教學(xué)的潛力。比如,建立金融實(shí)驗(yàn)室。利用計(jì)算機(jī)、多媒體設(shè)備及相關(guān)的軟件配套設(shè)施,比如銀行軟件、證券軟件等進(jìn)行實(shí)踐教學(xué)。金融實(shí)驗(yàn)室可以真實(shí)地模擬現(xiàn)實(shí)市場(chǎng)環(huán)境,給學(xué)生提供真實(shí)的股票、期貨交易環(huán)境。金融實(shí)驗(yàn)室學(xué)生還可以通過(guò)互動(dòng)式操作逐步熟悉現(xiàn)實(shí)保險(xiǎn)公司的實(shí)際工作流程。這些都可以培養(yǎng)學(xué)生的實(shí)際操作能力,提高學(xué)生的金融業(yè)務(wù)技能。在現(xiàn)代化教學(xué)中要充分利用網(wǎng)絡(luò)的便捷性和資源的豐富性,為學(xué)生提供學(xué)習(xí)資源,滿足學(xué)生對(duì)信息的需求,鼓勵(lì)學(xué)生在利用網(wǎng)絡(luò)資源,擴(kuò)大自己的知識(shí)范圍,為學(xué)生創(chuàng)造良好的學(xué)習(xí)環(huán)境。此外,金融教學(xué)還應(yīng)該強(qiáng)化實(shí)踐教學(xué)環(huán)節(jié),多形式的開(kāi)展實(shí)踐教學(xué)提高金融學(xué)微觀理論的教學(xué)效果。實(shí)踐性教學(xué)可以通過(guò)建立校外實(shí)訓(xùn)基地、與證券公司、保險(xiǎn)公司、期貨公司等開(kāi)展合作等實(shí)現(xiàn)。也可以開(kāi)展金融模擬投資競(jìng)賽和金融熱點(diǎn)問(wèn)題辯論賽、組織專(zhuān)家講座、創(chuàng)辦自己的金融學(xué)術(shù)報(bào)刊。
三、教材建設(shè)
教材建設(shè)是教學(xué)戰(zhàn)略規(guī)劃的重要一環(huán)。現(xiàn)行的金融學(xué)教材偏重與理論,對(duì)實(shí)踐的部分重視不夠。這不僅不利于對(duì)學(xué)生實(shí)踐能力的培養(yǎng),而且還會(huì)降低實(shí)踐教學(xué)的實(shí)施效果。所以在教材建設(shè)中要注重理論內(nèi)容與實(shí)踐內(nèi)容之間的平衡關(guān)系。此外,在教材建設(shè)上要注意吸收國(guó)內(nèi)外的先進(jìn)理論成果,將其及時(shí)地補(bǔ)充進(jìn)教材中去。此外,在教材建設(shè)中要注意以下問(wèn)題:
(一)教材建設(shè)應(yīng)與打造高水平師資隊(duì)伍相結(jié)合教材建設(shè)要與師資建設(shè)同步,這樣才能保證教材建設(shè)能夠確實(shí)起到作用,發(fā)揮出提高教學(xué)質(zhì)量的效果。在師資力量建設(shè)中,要對(duì)教師進(jìn)行評(píng)估,尤其是對(duì)教師的知識(shí)結(jié)構(gòu)進(jìn)行評(píng)價(jià)。通過(guò)評(píng)價(jià),對(duì)教師的業(yè)務(wù)水平給予全面了解,從而制定有針對(duì)性對(duì)方案來(lái)提高教師水平。除此之外,學(xué)校還應(yīng)針對(duì)教材就教師的不足之處及時(shí)發(fā)現(xiàn),對(duì)教師進(jìn)行培訓(xùn)、業(yè)務(wù)交流等來(lái)提高教師的素質(zhì),以便能夠與教材同步。在教師隊(duì)伍建設(shè)上,要根據(jù)學(xué)校的規(guī)劃,也要根據(jù)教材的適應(yīng)性,有針對(duì)性地發(fā)展。此外,教師隊(duì)伍建設(shè)緊跟時(shí)展,金融學(xué)理論的更新?lián)Q代的速度快,要求教師具備較新的理論知識(shí),同時(shí)具備合理的理論結(jié)構(gòu),具有較強(qiáng)的自學(xué)能力。在教師培養(yǎng)上,要切實(shí)制定教師培養(yǎng)計(jì)劃,通過(guò)進(jìn)修、培訓(xùn)、參與課題等方式提高教師的業(yè)務(wù)能力,通過(guò)科學(xué)的考核獎(jiǎng)懲辦法優(yōu)化教師隊(duì)伍。對(duì)教師的培養(yǎng)不僅是要從制度上安排,促進(jìn)他們自身的提高,學(xué)校也要為他們提供良好的教學(xué)環(huán)境為他們創(chuàng)造公平的競(jìng)爭(zhēng)環(huán)境,促進(jìn)教師隊(duì)伍的良性發(fā)展。
(二)教材建設(shè)需與提升網(wǎng)絡(luò)教學(xué)環(huán)境相適應(yīng)教材建設(shè)立體化才能有助于提高多媒體等網(wǎng)絡(luò)技術(shù)的使用。所謂教材立體化就是在一整套教材建設(shè)中,包括核心教材、課程說(shuō)明、課程大綱、學(xué)習(xí)指導(dǎo)、學(xué)習(xí)要點(diǎn)、重要概念、問(wèn)題解答、活動(dòng)建議、教學(xué)案例、教學(xué)圖片、實(shí)驗(yàn)實(shí)訓(xùn)指導(dǎo)、在線課堂、復(fù)習(xí)題庫(kù)、課程試卷、政策法規(guī)、參考文獻(xiàn)、專(zhuān)業(yè)期刊、相關(guān)網(wǎng)站等在內(nèi)的一體化設(shè)計(jì)、多種媒體有機(jī)結(jié)合的課程立體化教材。通過(guò)教材的立體化建設(shè)有效利用網(wǎng)絡(luò)教學(xué)的先進(jìn)條件。
(三)教材要注重實(shí)踐內(nèi)容與實(shí)踐課的一致性金融學(xué)人才培養(yǎng)的重點(diǎn)是應(yīng)用型人才,需要他們能夠?qū)鹑谑袌?chǎng)做出敏銳判斷,對(duì)市場(chǎng)業(yè)務(wù)能夠熟練操作。所以在金融學(xué)
教材的建設(shè)中,需要注重對(duì)學(xué)生實(shí)踐能力的培養(yǎng)。教材的實(shí)踐內(nèi)容是理論結(jié)合實(shí)際的最佳手段,是純粹的實(shí)踐教學(xué)的基礎(chǔ)。只有打好基礎(chǔ),才能更好的進(jìn)行實(shí)踐課并取得良好的效果。所以在教材實(shí)踐課程的設(shè)計(jì)上要注重與純粹的實(shí)踐課的銜接,保持二者的一致性。同時(shí),在教材實(shí)踐課的設(shè)計(jì)上要教材結(jié)構(gòu)“模塊化”,重點(diǎn)突出,層次分明。使用時(shí)可以將銀行、證券、理財(cái)?shù)葍?nèi)容進(jìn)行模塊式的剪裁,拼接成不同類(lèi)型的知識(shí)模塊,便于選擇性組織教與學(xué),使教材更加實(shí)用、適用,職業(yè)特點(diǎn)更加突出。
此外,在金融學(xué)考核方式方面要多元化,根據(jù)金融專(zhuān)業(yè)實(shí)踐教學(xué)的特點(diǎn),進(jìn)行多元化實(shí)踐教學(xué)的考核與評(píng)估,改變過(guò)去以筆試考試為主的考核方式。例如,對(duì)于課內(nèi)實(shí)踐,可以按照考查方式進(jìn)行考核;對(duì)實(shí)踐環(huán)節(jié),比如商業(yè)銀行業(yè)務(wù)實(shí)踐、認(rèn)識(shí)實(shí)習(xí)、專(zhuān)業(yè)實(shí)習(xí)之類(lèi),采取撰寫(xiě)實(shí)驗(yàn)報(bào)告、研究報(bào)告、論文寫(xiě)作、答辯等方式來(lái)考核。
【關(guān)鍵詞】尺度；尺度層級(jí)；尺度級(jí)差；人性化；細(xì)部
建筑的尺度研究的是建筑物的整體或者局部給人感覺(jué)上的大小印象和其真實(shí)大小之間的關(guān)系司題。建筑的構(gòu)成部分有大有小，大到體量的分割，小到窗戶的分格線。形成了建筑的尺度分級(jí)系統(tǒng)（尺度層級(jí)）。尺度感是人對(duì)一幢建筑最基本的印象之一。尺度不同于尺寸，尺寸是建筑物的絕對(duì)大小，有一個(gè)精確的數(shù)值，而尺度是人對(duì)建筑體量的視覺(jué)估量和心理感受，或感覺(jué)宏偉壯觀或感覺(jué)其親切宜人。成功的建筑作品應(yīng)該根據(jù)其所處環(huán)境、使用功能、建筑技術(shù)等因素確立其自身恰當(dāng)?shù)某叨雀卸浔旧砀鼞?yīng)該具有合適的尺度分級(jí)系統(tǒng)以取得賞心悅目的視覺(jué)效果，并對(duì)城市景觀的形成起到積極的作用。合適的尺度分級(jí)系統(tǒng)以取得賞心悅目的視覺(jué)效果，并對(duì)城市景觀的形成起到積極的作用。
人對(duì)建筑的感知是在行進(jìn)過(guò)程中進(jìn)行的。分析人的視覺(jué)識(shí)別距離，般來(lái)說(shuō)可清楚識(shí)別建筑的細(xì)部的水平距離為20～30m以內(nèi)，而l00m以內(nèi)可以清楚的識(shí)別建筑的門(mén)窗洞口、體形變化。600m以內(nèi)則是看清建筑輪廓線的距離?！苯ㄖ荒軆H僅考慮到人處于某一處或某幾處視點(diǎn)的印象更要考慮到建筑在人的行進(jìn)過(guò)程中給予觀者的印象的變化過(guò)程。人眼需要感受到持續(xù)的視覺(jué)形象。人在一秒鐘之內(nèi)可以捕抓到l8個(gè)不同的動(dòng)與靜的由各種線、面、體、棱、角和顏色組成的圖形人在行進(jìn)中不斷期待著新的視覺(jué)信息的出現(xiàn)否則就會(huì)因單調(diào)而覺(jué)得枯燥，但是這種持續(xù)的視覺(jué)信息又需要有一定的秩序。人的理智使人們時(shí)時(shí)去尋找視覺(jué)信息中的秩序而厭倦毫無(wú)意義的混亂導(dǎo)致的不安，但過(guò)于簡(jiǎn)單的秩序也會(huì)讓人覺(jué)得乏味。常常會(huì)有一些建筑方案圖紙階段十分精彩，實(shí)施后只能遠(yuǎn)看但近看因?yàn)槿狈^小尺度層級(jí)的細(xì)部的考慮而顯得單調(diào)乏味冷冰冰的拒人千里之外。而相反的，另有一些建筑卻只適合近看。比如某些建筑近看材質(zhì)豐富細(xì)膩，細(xì)部精致，而遠(yuǎn)看由于缺乏人眼遠(yuǎn)距離可以識(shí)別的比較大的尺度層級(jí)的精心設(shè)計(jì)而讓人感覺(jué)毫無(wú)生氣。
1995年美國(guó)數(shù)學(xué)家、建筑理論家賽靈格勒斯（Nikos A。SalingaFOS）發(fā)表了《一個(gè)物理學(xué)家眼里的建筑法則，《新建筑中的分形等著作。他將分形幾何學(xué)引入建筑設(shè)計(jì)領(lǐng)域。分形幾何學(xué)所研究的自相似的層次結(jié)構(gòu)，分維以及尺度層級(jí)為建筑設(shè)計(jì)和評(píng)價(jià)提供了一個(gè)新的視點(diǎn)。賽靈格勒斯認(rèn)為建筑的尺度層級(jí)應(yīng)該有足夠的數(shù)目。而且各個(gè)尺度層級(jí)之間應(yīng)該按照一定的數(shù)學(xué)規(guī)律分布以獲得均勻和協(xié)調(diào)的效果。具體的來(lái)講就是建筑的各個(gè)尺度層級(jí)的元素的尺寸構(gòu)成一個(gè)等比的數(shù)列，或者是有規(guī)律的遞增的數(shù)列形成富有表現(xiàn)力的尺度級(jí)差。以使建筑的整體和局部到細(xì)部的尺度之間具有合理清楚的關(guān)系。比如勒?柯布西耶的模度（Modul0r）理論，就是把人體尺寸組成的費(fèi)波納契數(shù)列（以黃金比0.6l8為比值的等比數(shù)列，并且數(shù)列中每個(gè)數(shù)值為前兩個(gè)數(shù)值之和）作為建筑設(shè)計(jì)中控制建筑從整體到局部的所有尺寸。
實(shí)際上如果把這種數(shù)學(xué)關(guān)系做的過(guò)于明顯反而會(huì)喪失意味。但是這種各個(gè)尺度層級(jí)間隱藏的關(guān)系卻會(huì)潛在的對(duì)我們的知覺(jué)發(fā)揮影響力。建筑的尺度層級(jí)過(guò)少會(huì)導(dǎo)致人難以判斷它的真實(shí)尺寸，但是建筑體量的劃分過(guò)細(xì)也會(huì)破壞建筑的尺度感。根據(jù)人的視覺(jué)規(guī)律和心理特點(diǎn)。充分體現(xiàn)建筑以人為尺度的人性化思想原則。一般的建筑至少應(yīng)該具有三個(gè)層級(jí)的尺度：環(huán)境層級(jí)的尺度、建筑層級(jí)的尺度、細(xì)部層級(jí)的尺度。
首先談?wù)劖h(huán)境層級(jí)的尺度：建筑應(yīng)該與周?chē)沫h(huán)境有正確的尺度聯(lián)系。比如風(fēng)景區(qū)的建筑尺度宜小不宜大。尺度大的建筑與開(kāi)敞的環(huán)境相稱(chēng)。從觀賞者的距離來(lái)考慮的話。在遠(yuǎn)距離觀賞的條件下，例如前文提到的600m以內(nèi)，建筑是作為環(huán)境中的一個(gè)元素或者建筑群中的一員而存在的。這時(shí)候建筑設(shè)計(jì)應(yīng)考慮的是形體的適宜和輪廓的變化對(duì)天際線或者對(duì)建筑群的影響。
其次是建筑層級(jí)的尺度：如前文提到的觀者距離建筑l00m以內(nèi)的時(shí)候，被觀賞的建筑將可以作為個(gè)體被觀賞。這時(shí)被關(guān)注的是建筑的形體凸凹，體量分割，門(mén)窗洞口，顏色劃分等中級(jí)的尺度的元素。
最后當(dāng)觀者走進(jìn)建筑的時(shí)候，人們清晰識(shí)別的是建筑的材料質(zhì)感，細(xì)膩的顏色微差，面磚的貼法，清水磚墻的砌法，以及裝飾線角，雕刻等建筑細(xì)部。建筑的人性化最重要的一點(diǎn)就是人從任何的距離觀賞建筑都可以看到賞心悅目的內(nèi)容。尤其是人生活其問(wèn)朝夕相處的居住建筑更應(yīng)該有宜人的尺度級(jí)別設(shè)置和精致的細(xì)部設(shè)計(jì)。從這個(gè)角度來(lái)看居住建筑中的歐式建筑潮流，我們便更能理解建筑人性化的尺度層級(jí)設(shè)置的意義。
