發(fā)布時間：2023-05-26 15:50:21
序言：寫作是分享個人見解和探索未知領域的橋梁，我們?yōu)槟x了8篇的債券投資的投資收益樣本，期待這些樣本能夠為您提供豐富的參考和啟發(fā)，請盡情閱讀。
一是內(nèi)部債券投資不產(chǎn)生溢(折)價的內(nèi)部抵銷，其處理相對簡單。
[例1]甲公司和乙公司是具有控制關系的母子公司。2005~1月1日甲公司按面值購入乙公司發(fā)行的公司債券10000張，面值每張為100元，票面利率為3％，期限為2年，每年末付息，到期還本。乙公司發(fā)行債券籌集資金用于生產(chǎn)經(jīng)營(下同)。
2005年12月31日甲公司“長期債權投資”賬面價值為100萬元，確認的投資收益為3萬元；乙公司“應付債券”的賬面價值為100萬元，確認的“財務費用”為3萬元。甲公司在編制合并會計報表時進行的抵銷處理為：
借：應付債券 1000000
貸：長期債權投資 1000000
借：投資收益 30000
貸：財務費用 30000
二是內(nèi)部債券投資產(chǎn)生溢(折)價的內(nèi)部抵銷，此時又分三種不同情況。
(1)溢(折)價發(fā)行
[例2]甲公司和乙公司是具有控制關系的母子公司。2005年1月1日乙公司發(fā)行公司債券，每張面值為100元，發(fā)行價格為102元，票面利率為3％，期限為2年，每年末付息到期還本，甲公司購入10000張。
2005年12月31日甲公司“長期債權投資”賬面價值為101萬元(“面值”100萬元，“溢價”攤余1萬元)，確認的“投資收益”為2萬元(計提產(chǎn)生3萬元，溢價攤銷產(chǎn)生－1萬元)；乙公司“應付債券”的賬面價值為101萬元(“面值”100萬元，“溢價”攤余1萬元)，確認的“財務費用”為2萬元(計提利息產(chǎn)生3萬元，溢價攤銷產(chǎn)生－1萬元)。雙方確認的“長期債權投資”與“應付債券”、“投資收益”與“財務費用”一致，甲公司在編制合并會計報表時進行的抵銷處理為：
借：應付債券 1010000
貸：長期債權投資 1010000
借：投資收益 20000
貸：財務費用 20000
(2)債券按面值發(fā)行，期間購入產(chǎn)生溢(折)價
[例3]甲公司和乙公司是具有控制關系的母子公司。2005年1月1日甲公司從證券市場購入乙公司債券10000張，每張購入價格為105元。該公司債券系乙公司2004年1月1日按面值發(fā)行，每張面值為100元，票面利率為3％，期限為3年，到期還本付息。
2005年12月31甲公司“長期債權投資”賬面價值為107萬元(“面值”100萬元，“應計利息”6萬元，“溢價”攤余1萬元)，確認的“投資收益”為2萬元(計提利息產(chǎn)生3萬元，溢價攤銷產(chǎn)生－1萬元)；乙公司“應付債券”的賬面價值為106萬元(“面值”100萬元，“應計利息”6萬元)，確認的“財務費用”為3萬元。此時甲公司“長期債權投資”賬面價值與乙公司“應付債券”的賬面價值差額為1萬元，根據(jù)《企業(yè)會計準則第33號――合并財務報表》應作為“投資收益”處理，不應再作為“合并價差”處理。
借：應付債券 1060000
投資收益 10000
貸：長期債權投資 1070000
而甲公司確認的“投資收益”2萬元與乙公司確認的“財務費用”3萬元應該如何處理，筆者在查閱有關資料時發(fā)現(xiàn)，基本上是按2萬元抵銷，即抵銷分錄為：
借：投資收益 20000
貸：財務費用 20000
而《合并會計報表暫行規(guī)定》與《企業(yè)會計準則第33號――合并財務報表》的要求都是“母公司與子公司、子公司相互之間持有對方債券所產(chǎn)生的投資收益，應當與其相對應的發(fā)行方利息費用相互抵銷”，即應以發(fā)行方確認的利息費用為準，抵銷30000元，而不應該以投資方確認的投資收益為準，因為其購買時發(fā)生的溢(折)價與發(fā)行方無關(從第三方購買)，由此進行溢(折)價攤銷產(chǎn)生的投資收益不應該列為抵銷內(nèi)容。有關抵銷分錄為：
借：投資收益 30000
貸：財務費用 30000
(3)債券按溢(折)價發(fā)行，期間購買又產(chǎn)生新溢(折)價
第一種情況：溢價發(fā)行，期間溢價購入
[例4]甲公司和乙公司是具有控制關系的母子公司。2005年1月1日甲公司從證券市場購入乙公司債券10000張，每張購入價格為104元。該公司債券系乙公司2004年1月1日發(fā)行，每張面值為100元，票面利率為3％，期限為3年，到期還本付息，每張發(fā)行價格為103元。
2005年12月31日甲公司“長期債權投資”賬面價值為106.5萬元(“面值”100萬元，“應計利息”6萬元，“溢價”攤余0.5萬元)，確認的“投資收益”為2.5萬元(計提利息產(chǎn)生3萬元，溢價攤銷產(chǎn)生0.5萬元)；乙公司“應付債券”的賬面價值為107萬元(“面值”100萬元，“應計利息”6萬元，“溢價”攤余1萬元)，確認的“財務費用”為2萬元(計提利息產(chǎn)生3萬元，溢價攤銷產(chǎn)生－1萬元)。此時甲公司“長期債權投資”賬面價值與乙公司“應付債券”的賬面價值差額為0.5萬元，作為“投資收益”處理；甲公司確認的“投資收益”與乙公司確認的“財務費用”的抵銷，應以乙公司確認的利息費用2萬元抵銷。
借：應付債券 1070000
貸：長期債權投資 1065000
投資收益 5000
借：投資收益 20000
貸：財務費用 20000
第二種情況：溢價發(fā)行，期間折價購入
[例5]假設例4中2005年1月1日甲公司每張購入價格為102元，其他條件不變。
2005年12月31日甲公司“長期債權投資”賬面價值為105.5萬元(“面值”100萬元，“應計利息”6萬元，“折價”攤余0.5萬元)，確認的“投資收益”為3.5萬元(計提利息產(chǎn)生3萬元，折價攤銷產(chǎn)生0.5萬元)；乙公司“應付債券”的賬面價值為107萬元(“面值”100萬元，“應計利息”6萬元，“溢價”攤余1萬元)，確認的“財務費用”為2萬元(計提利息產(chǎn)生3萬元，溢價攤銷產(chǎn)生一1萬元)。有關抵銷分錄：
借：應付債券 1070000
貸：長期債權投資 1055000
投資收益 15000
借：投資收益 20000
貸：財務費用 20000
第三種情況：折價發(fā)行，期間溢價購入
[例6]假設例4中乙公司2004年1月1日每張發(fā)行價格為99.40元，其他條件不變。
2005年12月31日甲公司“長期債權投資”賬面價值為106.5萬元(“面值”100萬元，“應計利息”6萬元，“溢價”攤余0.5萬元)，確認的“投資收益”為2.5萬元(計提利息產(chǎn)生3萬元，溢價攤銷產(chǎn)生0.5萬元)；乙公司“應付債券”的賬面價值為105.8萬元(“面值”100萬元，“應計利息”6萬元，“折價”攤余0.2萬元)，確認的“財務費用”為3.2萬元(計提利息產(chǎn)生3萬元，折價攤銷產(chǎn)生0.2萬元)。有關抵銷分錄為：
借：應付債券 1058000
投資收益 7000
貸：長期債權投資 1065000
借：投資收益 32000
貸：財務費用 32000
第四種情況：折價發(fā)行，期間折價購入
[例7]甲公司和乙公司是具有控制關系的母子公司。2005年1月1日甲公司從證券市場購入乙公司債券10000張，每張購入價格為102元。該公司債券系乙公司2004年1月1日發(fā)行，每張面值為100元，票面利率為3％，期限為3年，到期還本付息，每張發(fā)行價格為99。4元。
2005年12月31日甲公司“長期債權投資”賬面價值為105.5萬元(“面值”100萬元，“應計利息”6萬元，“折價”攤余0.5萬元)，確認的“投資收益”為3.5萬元(計提利息產(chǎn)生3萬元，折價攤銷產(chǎn)生0.5萬元)；乙公司“應付債券”的賬面價值為105.8萬元(“面值”100萬元，“應計利息”6萬元，“折價”攤余0.2萬元)，確認的“財務費用”為3.2萬元(計提利息產(chǎn)生3萬元，折價攤銷產(chǎn)生0.2萬元)。有關抵銷分錄為：
借：應付債券 1058000
貸：長期債權投資 1055000
投資收益 3000
借：投資收益 32000
貸：財務費用 32000
參考文獻：
一、交易性金融資產(chǎn)占用水平分析
分析交易性金融資產(chǎn)占用水平，通過計算交易性金融資產(chǎn)占用率來實現(xiàn)。交易性金融資產(chǎn)占用率是交易性金融資產(chǎn)占現(xiàn)金的比率或流動資產(chǎn)或總資產(chǎn)的比率。計算公式如下：
交易性金融資產(chǎn)占用率
我國上市公司2009―2012年交易性金融資產(chǎn)占用率計算過程見表1。
從表1計算結果可見，我國上市公司2009―2011年三年累計交易性金融資產(chǎn)占現(xiàn)金的比率為0.58%，交易性金融資產(chǎn)占流動資產(chǎn)的比率為0.18%，交易性金融資占總資產(chǎn)的比率為0.08%。即我國上市公司將很少的資金用于交易性金融資產(chǎn)投向。
二、交易性金融資產(chǎn)收益率分析
（一）交易性權益投資收益率分析
交易性權益投資收益率是交易性股票、基金、權證取得的投資凈收益與交易性權益投資余額的比率。交易性權益投資凈收益由兩部分組成：一是股份有限公司等單位在交納所得稅后進行分紅取得的收益。由于這種收益是稅后收益，取得紅利的一方不需要交納所得稅，紅利就是凈收益；二是交易性權益資產(chǎn)處置損益，它是交易性權益資產(chǎn)本身價值變動產(chǎn)生的增值或減值。如為增值要交納所得稅，為減值不交所得稅，直接作為投資損失處理。因此，交易性權益投資收益率計算公式如下：
全年交易性權益投資收益率
以上公式按全年數(shù)據(jù)計算。其中，交易性權益投資平均余額采用簡化的方式計算：即先用各月初余額加各月末余額除以2求出各月平均余額，再將各月平均余額加總除以12得出全年平均余額（下同）。需要說明的是，企業(yè)各月末如果要計算交易性權益投資收益率，就要將從年初累計到計算期末的投資凈收益換算成全年數(shù)據(jù)計算。計算公式如下：
月末交易性權益投資收益率
（二）交易性債權投資收益率分析
交易性債權投資收益率多指交易性債券投資收益率。企業(yè)購買債券，包括國庫券、金融債券、企業(yè)債券等，均要按期計算應得利息作為“投資收益”入賬。這些應得利息，除了國庫券利息免交所得稅外，其余利息收入是債券發(fā)行單位在所得稅前付息，則取得利息收入的單位要交納所得稅。因此，交易性債權投資收益率的計算公式如下：
全年交易性債權投資收益率
月末交易性債權投資收益率
（三）交易性金融資產(chǎn)投資總收益率的計算
交易性金融資產(chǎn)投資總收益率以個別投資收益率為基礎，考慮個別投資比重而確定。其中，個別投資比重是各項投資平均余額占交易性金融資產(chǎn)平均余額的比例。交易性金融資產(chǎn)投資總收益率的計算公式如下：
交易性金融資產(chǎn)投資總收益率=∑（個別投資收益率×個別投資比重）
（四）交易性金融資產(chǎn)收益率分析舉例
【關鍵詞】持有至到期投資攤余成本實際利率
【中圖】F234.4F235.2
持有至到期投資是指到期日固定、回收金額固定或可確定，且企業(yè)有明確意圖和能力持有至到期的非衍生金融資產(chǎn)。在2016年8月1日財政部的《企業(yè)會計準則第22號――金融工具確認和計量（修訂）》（征求意見稿）中，持有至到期投資屬于以攤余成本計量的金融資產(chǎn)。我國會計準則要求對持有至到期投資采用攤余成本計量，并采用實際利率法確認投資收益。持有至到期投資發(fā)生減值的，應當計提減值損失計入當期收益。理解和掌握持有至到期投資的會計處理需要從經(jīng)濟實質(zhì)的視角對其進行探討和分析。
一、持有至到期投資的含義
投資（investment）是指某一經(jīng)濟主體在當期投入一定的資金，以期在可預見的未來獲取收益的經(jīng)濟行為。從廣義上看，投資分為對內(nèi)投資和對外投資。企業(yè)將資金投入企業(yè)內(nèi)部，購置廠房、設備等擴大生產(chǎn)規(guī)模，以期在未來賺取更多的利潤，屬于對內(nèi)投資。企業(yè)將資金投入到本企業(yè)以外的經(jīng)濟主體，如購入其他企業(yè)發(fā)行的的債券、股票等以期獲得收益的投資屬于對外投資。而狹義的投資僅指對外投資。對外投資按照投資企業(yè)對被投資企業(yè)享有的權益的性質(zhì)，可以分為債權性投資和股權性投資。債權性投資是指投資者享有被投資企業(yè)的債權人權益，即要求被投資企業(yè)按期還本付息的權利，主要是債券投資。股權性投資是指投資者享有被投資企業(yè)的所有者權益，有參與被投資企業(yè)利潤的分配和剩余財產(chǎn)分配的權利，包括股票投資和直接投資。股權性投資不存在固定的到期日，且其未來的收益具有不確定性，不屬于持有至到期投資，一般根據(jù)對被投資企業(yè)的影響程度和持股目的劃分為交易性金融資產(chǎn)（以公允價值計量且其變動計入當期損益的金融資產(chǎn)）、可供出售金融資產(chǎn)（以公允價值計量且其變動計入其他綜合收益的金融資產(chǎn)）或長期股權投資（能夠?qū)Ρ煌顿Y企業(yè)控制、共同控制或施加重大影響）。債券投資以買賣賺取差價為目的的，劃分為交易性金融資產(chǎn)。準備而且有能力持有至到期的，劃分為持有至到期投資。其他債券投資，一般劃分為可供出售金融資產(chǎn)。
衍生金融工具（遠期、期貨、期權和互換等），由于其未來收益具有不確定性，既可能形成一項金融資產(chǎn)，也可能形成一項金融負債，不能確認為持有至到期投資。另外需要注意的是，企業(yè)購入的可轉(zhuǎn)換公司債券，其價值由債券本身的價值和轉(zhuǎn)換權的價值組成。債券本身的價值是該債券未來可收回的本息的折現(xiàn)值，轉(zhuǎn)換權的價值則取決于行權日被投資企業(yè)股票的市場價格與行權價格的差額。可轉(zhuǎn)換公司債券的可收回金額不固定且不能經(jīng)計算確定，一般應當根據(jù)持有目的劃分為交易性金融資產(chǎn)或可供出售金融資產(chǎn)。
二、持有至到期投資的攤余成本與投資收益
持有至到期投資應當采用攤余成本計量，后續(xù)計量采用實際利率法確認投資收益。我國企業(yè)會計準則僅就攤余成本的計算進行了規(guī)定，但并未說明其經(jīng)濟含義。從計算結果看，攤余成本是持有至到期投資賬戶借方余額減持有至到期投資減值準備賬戶貸方余額。而從經(jīng)濟實質(zhì)來看，攤余成本是持有至到期投資未來現(xiàn)金流量（可收回金額）的現(xiàn)值。在不考慮減值的情況下，攤余成本的實質(zhì)是企業(yè)的實際投資成本。投資收益的實質(zhì)是企業(yè)對外投資所形成的實際回報。
例1：甲企業(yè)2016年1月1日以銀行存款11 070元購入M公司當日發(fā)行的面值為10 000元，期限3年，票面利率10%，年末付息到期還本的債券，劃分為持有至到期投資。
在上例中，企業(yè)投入的本金是11 070元，其未來現(xiàn)金流量為M公司到期償還的成本（面值）10 000元和每年的利息1 000，共計13 000元，3年共賺取了13 000-11 070=1 930元。按照權責發(fā)生制，1 930元應當確認為3年的投資收益，每年的投資收益應當是當年實際的投資額乘以投資回報率。投資回報率是該投資的內(nèi)含報酬率，假定為x，則
11 070=1 000/（1+x）+1 000/（1+x）2+1 000/（1+x）3+ 10 000/（1+x）3
通過查年金現(xiàn)值系數(shù)表與復利現(xiàn)值系數(shù)表，可計算求得x=6%
第一年企業(yè)的實際投資額（攤余成本）為11 070元，投資收益為11 070×6%=664.20元。
第一年末M公司支付的利息1 000元除第一年甲企業(yè)的投資收益664.20元外剩余的335.80元是歸還甲企業(yè)的投資額。因而第二年企業(yè)的實際投資額（攤余成本）為11 070-335.80=10 734.20元，投資收益10 734.20×6%=644.05元。
第二年末M公司支付的利息1 000元除第二年甲企業(yè)的投資收益644.05元外剩余的355.95元是歸還甲企業(yè)的投資額。因而第三年企業(yè)的實際投資額（攤余成本）為10 734.20-355.95=10 378.25元，投資收益10 378.25×6%=622.70元。甲企業(yè)三年確認的投資收益共計為664.20+644.05+622.70= 1 930.95元，三年歸還的投資額為企業(yè)購年買債券的資金花費高于面值部分11 070-10 000=1070元，誤差0.95元為計算過程中的誤差所致。尾差一般留在最后一年，因此甲企業(yè)第三年應確認的投資收益為1 930-664.20-644.05=621.75元。相應的會計處理如下。
1.購入時：
借：持有至到期投資――成本10000――利息調(diào)整1070
貸：銀行存款11070
2.2016年末：
借：應收利息1000貸：持有至到期投資――利息調(diào)整335.80
投資收益664.20
3.2017年末：
借：應收利息1000
貸：持有至到期投資――利息調(diào)整355.95
投資收益644.05
4.2018年末：
借：應收利息1000
貸：持有至到期投資――利息調(diào)整378.25
投資收益621.75
5.每期收到利息時：
借：銀行存款1000
貸：應收利息1000
6.到期收回本金：
借：銀行存款10000
貸：持有至到期投資――成本10000
在持有至到期投資的核算中，持有至到期投資一般應當設置成本、利息調(diào)整、應計利息三個明細科目?！俺杀尽狈从车氖莻拿嬷担磦狡跁r投資者歸還的本金，而不是實際的投資成本。實際的投資成本是“成本”加或減“利息調(diào)整”，在沒有減值的情況下，實際的投資成本即攤余成本?！袄⒄{(diào)整”初始計量反映債券的溢價或折價加手續(xù)費，在其后續(xù)計量過程中要進行攤銷。溢價發(fā)行中的攤銷額為企業(yè)應收取的利息扣除投資收益后的數(shù)額，即債券發(fā)行方歸還的投資成本。折價發(fā)行的攤銷額為企業(yè)應確認的投資收益減去應收取的利息，即債券持有者新形成的投資成本?！皯嬂ⅰ狈从车狡谝淮芜€本付息債券在持有期期間的利息。需要注意的是，對于分期付息的債券，期末計息時已到付息期，屬于流動資產(chǎn)，計入“應收利息”。對于到期一次還本付息的債券，期末計息時未到付息期，每期利息隨本金一并收取，屬于非流動資產(chǎn)，計入“持有至到期投資――應計利息”。
三、票面利率、市場利率與實際利率
票面利率是債券上標明的利率，即合同利率，是每期計算債券利息所采用的利率。企業(yè)每期確認的應收利息=面值×票面利率。
市場利率是資金市場上資金供求雙方都可以接受的利率。面值是決定債券發(fā)行價格的基本因素，而市場利率與票面利率的關系決定著債券最終的發(fā)行價格。票面利率高于市場利率的情況下，債券發(fā)行價格將高于面值，即溢價發(fā)行，以降低債券發(fā)行方的實際利息支出。而票面利率低于市場利率時，債券發(fā)行方為了將債券發(fā)行出去，不得不把發(fā)行價格降至面值以下，即折價發(fā)行。
實際利率是投資者得到利息回報的真實利率，投資回報率。對債券持有者而言，在沒有手續(xù)費的情況下，實際利率等于市場利率。而存在手續(xù)費的的情況下，實際利率將低于市場利率。
例2：甲企業(yè)2016年1月1日購入N公司當日發(fā)行的面值為10 000元，期限3年，票面利率4%，年末付息到期還本的債券，購入時有明確意圖和能力持有至到期。
在上例中，假定市場利率為6%，則債券的發(fā)行價格應當為P=400/（1+6%）+400/（1+6%）2+400/（1+ 6%）3+10 000/（1+6%）3=9 465.40元。
假定甲企業(yè)購入該債券需要另支付手續(xù)費24.60元，則甲企業(yè)的實際投資成本為9 465.40+ 24.60=9 490元，未來的可收回金額為10 000+400×3=11 200元，三年的投資回報共計11 200-9 490= 1 710元。假定甲企業(yè)投資回報率為x，則：
通過查年金現(xiàn)值系數(shù)表與復利現(xiàn)值系數(shù)表，并運用插入法可計算求得x=5.9%，該投資回報率即為實際利率。
四、持有至到期投資的重分類
我國企業(yè)會計準則規(guī)定，企業(yè)因持有意圖或能力發(fā)生改變，使某項投資不再適合劃分為持有至到期投資的，應當將其重分類為可供出售金融資產(chǎn)，并以公允價值進行計量。持有至到期投資重分類的實質(zhì)是該項投資由于經(jīng)濟形勢的變化如企業(yè)缺乏資金，沒有證據(jù)能夠證明其有能力持有至到期或因?qū)κ袌隼暑A期走高、企業(yè)償債能力發(fā)生變化等原因?qū)е缕髽I(yè)不再準備將該投資持有至到期，從而不符合持有至到期投資的條件而劃分為持有至到期投資。
五、建議
我國企業(yè)會計準則在與國際趨同的過程中不斷完善和發(fā)展。在持有至到期投資的核算中應當遵循明晰性原則的要求，并更加注重經(jīng)濟業(yè)務的實質(zhì)。建議將“持有至到期投資――成本”科目修訂為“持有至到期投資――面值”，以區(qū)分債券到期發(fā)行方所歸還的本與購入方實際投入的本，更有利于會計人員的理解和運用。建議將“投資收益”科目修訂為“投資損益”，借方登記發(fā)生的投資損失，貸方登記實現(xiàn)的投資收益。建議將“持有至到期投資減值準備”修改為“持有至到期投資――已減值”，這樣有利于持有至到期投資明細賬的設置和運用。持有至到期投資明細賬可以采用借方多欄式，設置“面值”、“利息調(diào)整”、“應計利息”、“已減值”專欄，其合計反映持有至到期投資攤余成本。
主要參考文獻：
[關鍵詞]持有至到期投資；可供出售金融資產(chǎn)；核算對比
[DOI]1013939/jcnkizgsc201536104
持有至到期投資僅指符合條件的債券投資，而可供出售金融資產(chǎn)既包括股票投資，也包括債券投資。本文從持有至到期投資與可供出售的債券投資賬務處理環(huán)節(jié)出發(fā)，對它們的核算過程進行詳細論述。
1持有至到期投資與可供出售債券投資核算流程對比
11初始計量對比
111購入持有至到期投資的賬務處理
借：持有至到期投資―成本（面值）
應收利息（已到期但尚未領取的利息，分期付息債券）
或：持有至到期投資―應計利息（未到期利息，到期一次付息債券）
持有至到期投資―利息調(diào)整（倒擠差額，也可能在貸方）
貸：銀行存款等（買價+交易費用）
112購入可供出售債券投資的賬務處理
借：可供出售金融資產(chǎn)―成本（面值）
應收利息（已到期但尚未領取的利息，分期付息債券）
或：可供出售金融資產(chǎn)―應計利息（未到期利息，到期一次付息債券）
可供出售金融資產(chǎn)―利息調(diào)整（倒擠差額，也可能在貸方）
貸：銀行存款等（買價+交易費用）
可見，可供出售債券投資在取得時與持有至到期投資的處理相同。
12后續(xù)計量對比
121持有至到期投資期末計息時的賬務處理
（1）一次還本付息的債券投資計息時
借：持有至到期投資―應計利息（票面利息）=債券面值×票面利率
貸：投資收益（實際利息）=期初攤余成本×實際利率
貸或借：持有至到期投資―利息調(diào)整（倒推差額）
（2）分期付息，到期還本的債券投資計息時
借：應收利息（票面利息）=債券面值×票面利率
貸：投資收益（實際利息）
貸或借：持有至到期投資―利息調(diào)整（差額）
（3）收到利息時
借：銀行存款
貸：應收利息
122可供出售債券投資期末計息時的賬務處理
（1）一次還本付息的債券投資計息時
借：可供出售金融資產(chǎn)―應計利息（票面利息，到期一次付息）
貸：投資收益（實際利息）
貸或借：可供出售金融資產(chǎn)―利息調(diào)整（差額）
（2）分期付息，到期還本的債券投資計息時
借：應收利息（票面利息，分期付息）
貸：投資收益（實際利息）
貸或借：可供出售金融資產(chǎn)―利息調(diào)整（差額）
（3）收到利息時
借：銀行存款
貸：應收利息
可見，可供出售債券在期末計息、收到利息時，與持有至到期投資的處理相同。
123持有至到期投資到期收回時
（1）一次還本付息債券投資
借：銀行存款
貸：持有至到期投資―成本
―應計利息
（2）分期付息，到期還本債券投資
借：銀行存款
貸：持有至到期投資―成本
124可供出售債券期末公允價值變動時
（1）公允價值>賬面價值，即漲價，則
借：可供出售金融資產(chǎn)―公允價值變動
貸：其他綜合收益
（2）公允價值
借：其他綜合收益
貸：可供出售金融資產(chǎn)―公允價值變動
持有至到期投資，應采用實際利率法，按攤余成本進行后續(xù)計量。而可供出售的債券投資則是按公允價值進行后續(xù)計量。所以可供出售債券投資在資產(chǎn)負債表日有公允價值變動的分錄，而持有至到期投資沒有。
13關于減值的對比
131持有至到期投資發(fā)生減值時的賬務處理
借：資產(chǎn)減值損失（賬面價值-未來現(xiàn)金流量現(xiàn)值）
貸：持有至到期投資減值準備
132持有至到期投資減值恢復時的賬務處理
借：持有至到期投資減值準備
貸：資產(chǎn)減值損失
注：轉(zhuǎn)回金額不得超過原確認的減值損失；轉(zhuǎn)回后賬面價值不得超過假定不計提減值的攤余成本。
133可供出售債券發(fā)生減值時的賬務處理
借：資產(chǎn)減值損失（二者之和）
貸：其他綜合收益（累計跌價，正常波動）
可供出售金融資產(chǎn)―減值準備（減值金額）
跌價，是指金融資產(chǎn)在證券市場中正常的價格波動，通常是暫時性（6個月內(nèi)）的、可恢復的、小幅（跌幅20%以下）的跌價；發(fā)生減值，是指非暫時性的、難以恢復的、大幅的貶值。只有出現(xiàn)了減值的客觀證據(jù)，才能判斷為減值。
在某個時點，“跌價”與“減值”只可能出現(xiàn)其中之一，二者不可能同時出現(xiàn)。
134可供出售債券減值轉(zhuǎn)回時的賬務處理
借：可供出售金融資產(chǎn)―公允價值變動
貸：資產(chǎn)減值損失
14持有至到期投資處置與可供出售債券投資處置時的賬務處理
141持有至到期投資出售時的賬務處理
借：銀行存款（實際收到金額）
持有至到期投資減值準備（已計提的減值準備）
貸：持有至到期投資―成本
持有至到期投資―應計利息
貸或借：持有至到期投資―利息調(diào)整
貸或借：投資收益（差額）
142可供出售債券投資出售時的賬務處理
借：銀行存款
貸：可供出售金融資產(chǎn)―成本
―應計利息
借或貸：―利息調(diào)整
借或貸：―公允價值變動
借或貸：投資收益
同時，借：其他綜合收益
貸：投資收益
或：做相反分錄。
2持有至到期投資與可供出售債券投資核算實例
21持有至到期投資核算實例
2013年年初，甲公司購買了一項債券，剩余年限5年，劃分為持有至到期投資，買價90萬元，另付交易費用5萬元，該債券面值為100萬元，票面利率為4%，實際利率為516%，每年末付息，到期還本。2013年年末該債券投資的可收回金額為955萬元，2014年年末債券投資的可收回價值為965萬元，2015年年初甲公司出售此債券，賣價98萬元，交易費用11萬元。要求：根據(jù)題意做出一系列會計分錄。
（1）2013年年初購入該債券時
借：持有至到期投資―成本100
貸：銀行存款95
持有至到期投資―利息調(diào)整5
（2）2013年12月31日計息
借：應收利息4
持有至到期投資―利息調(diào)整09
貸：投資收益49（95×516%≈49）
收到利息時：
借：銀行存款4
貸：應收利息4
賬面價值為100-5+09=959，大于可收回金額955，應計提減值準備：
借：資產(chǎn)減值損失04（959-955）
貸：持有至到期投資減值準備04
（3）2014年12月31日計息
借：應收利息4
持有至到期投資―利息調(diào)整093
貸：投資收益493（955×516%≈49278）
注：計提完減值準備后，攤余成本下降，此時攤余成本等于可收回金額。
收到利息時：
借：銀行存款4
貸：應收利息4
賬面價值100-5+09-04+093=9643，小于可收回金額965，應沖減減值準備：
借：持有至到期投資減值準備007（965-9643）
貸：資產(chǎn)減值損失007
（4）2015年1月1日處置投資時
借：銀行存款（98-11）969
持有至到期投資減值準備（04-007）033
持有至到期投資―利息調(diào)整（5-09-093）317
貸：持有至到期投資―成本100
投資收益（969-965）04
22可供出售債券投資核算實例
2012年1月1日，A公司從證券市場上購入B公司于2011年1月1日發(fā)行的5年期債券，劃分為可供出售金融資產(chǎn)，面值為2000萬元，票面年利率為5%，實際利率為4%，每年1月5日支付上年度的利息，到期日一次歸還本金和最后一次利息。實際支付價款為217260萬元，假定按年計提利息。
2012年12月31日，該債券的公允價值為2040萬元。
2013年12月31日，該債券的預計未來現(xiàn)金流量現(xiàn)值為2000萬元并將繼續(xù)下降。
2014年12月31日，該債券的公允價值回升至2010萬元。
2015年1月20日，A公司將該債券全部出售，收到款項1990萬元存入銀行。
要求：編制A公司從2012年1月1日至2015年1月20日上述有關業(yè)務的會計分錄。
（1）2012年1月1日
借：可供出售金融資產(chǎn)―成本2000
應收利息100（2000×5%）
可供出售金融資產(chǎn)―利息調(diào)整7260
貸：銀行存款21726
（2）2012年1月5日
借：銀行存款100
貸：應收利息100
（3）2012年12月31日
應確認的投資收益=期初攤余成本×實際利率=（2000+7260）×4%=829（萬元）
借：應收利息100
貸：投資收益829
可供出售金融資產(chǎn)―利息調(diào)整171
可供出售金融資產(chǎn)賬面價值=2000+7260-171=20555（萬元），公允價值為2040萬元，應確認公允價值變動損失=20555-2040=155（萬元）
借：其他綜合收益155
貸：可供出售金融資產(chǎn)―公允價值變動155
（4）2013年1月5日
借：銀行存款100
貸：應收利息100
（5）2013年12月31日
應確認的投資收益=期初攤余成本×實際利率=（2000+7260-171）×4%=8222（萬元），注意這里不考慮2012年年末的公允價值暫時性變動。
借：應收利息100
貸：投資收益8222
可供出售金融資產(chǎn)―利息調(diào)整1778
可供出售金融資產(chǎn)賬面價值=20555-155-1778=202222（萬元），公允價值為2000萬元，由于預計未來現(xiàn)金流量會持續(xù)下降，所以公允價值變動=202222-2000=2222（萬元），并將原計入其他綜合收益的累計損失轉(zhuǎn)出：
借：資產(chǎn)減值損失3772
貸：可供出售金融資產(chǎn)―公允價值變動2222
其他綜合收益155
（6）2014年1月5日
借：銀行存款100
貸：應收利息100
（7）2014年12月31日
應確認的投資收益=期初攤余成本×實際利率=（2000+7260-171-1778-3772）×4%=2000×4%=80（萬元）
借：應收利息100
貸：投資收益80
可供出售金融資產(chǎn)―利息調(diào)整20
可供出售金融資產(chǎn)賬面價值=202222-2222-20=1980（萬元），公允價值為2010萬元，應該轉(zhuǎn)回原確認的資產(chǎn)減值損失=2010-1980=30（萬元）
借：可供出售金融資產(chǎn)―公允價值變動30
貸：資產(chǎn)減值損失30
（8）2015年1月5日
借：銀行存款100
貸：應收利息100
（9）2015年1月20日
借：銀行存款1990
可供出售金融資產(chǎn)―公允價值變動772（155+2222-30）
投資收益20
貸：可供出售金融資產(chǎn)―成本2000
可供出售金融資產(chǎn)―利息調(diào)整1772（726-171-1778-20）
3結論
當可供出售金融資產(chǎn)為債券時，會同時存在計算公允價值變動和攤余成本，我們就要分清楚計算的時機，當計算公允價值變動額時需用可供出售金融資產(chǎn)的公允價值與賬面價值比較，若用公允價值和攤余成本比較就是錯誤的，賬面價值需要考慮公允價值變動。在計算攤余成本時，不考慮暫時性的公允價值變動，但要考慮可供出售金融資產(chǎn)發(fā)生的減值損失。
參考文獻：
[1]財政部會計司企業(yè)會計準則講解2010[M].北京：人民出版社，2010
折價購入分期付息到期還本的債券作為持有至到期投資，企業(yè)取得持有至到期投資時，借記“持有至到期投資――成本（債券面值）、應收利息（已到付息期但尚未領取的利息）”科目，貸記“銀行存款（實際支付的金額）”科目，按其差額，借記或貸記“持有至到期投資――利息調(diào)整”。期末計息時，首先要計算持有至到期投資的攤余成本，一般教材采用列表的方法計算攤余成本，如果根據(jù)教材的說法解釋，學生不僅很難理解和掌握“攤余成本”這個概念，而且容易遺忘各列數(shù)字之間的聯(lián)系，因此本文通過“T型賬戶”很容易計算其攤余成本。如果不存在減值的情況下，持有至到期投資的攤余成本=持有至到期投資總賬余額，如果存在減值的情況下，持有至到期投資的攤余成本=持有至到期投資總賬余額-已發(fā)生的減值損失。利息調(diào)整采用實際利率法在債券的存續(xù)期間進行攤銷。企業(yè)按本期實際應收利息，借記“應收利息”（債券面值×票面利率），貸記“投資收益（期初攤余成本×實際利率）”，按其差額，借記或貸記“持有至到期投資――利息調(diào)整”。
［例1］A公司2010年1月1日購入B公司當日發(fā)行的債券作為持有至到期投資，該債券期限3年，票面利率4%，每年12月31日支付利息、到期歸還本金，A公司購入債券的面值為500000元，實際支付的購買價款為486640元（包含相關交易費用）。假設該債券不存在減值的情況，要求：采用實際利率法確認該債券持有期間利息收入并確定攤余成本的會計處理。
（1）分析：A公司購入B公司發(fā)行的債券作為持有至到期投資，持有至到期投資增加，借記“持有至到期投資――成本（債券面值）”，同時銀行存款減少，貸記“銀行存款（實際支付的金額）”，接其差額，貸記“持有至到期投資――利息調(diào)整（差額）”
借：持有至到期投資――B公司債券（成本） 500000
貸：銀行存款486640
持有至到期投資――B公司債券（利息調(diào)整）13360
根據(jù)上述（1）的會計分錄登記“持有至到期投資”總賬的T型賬戶（圖1所示）可以看出，2010年1月1日持有至到期投資賬戶余額為486640（500000-13360）元，即持有至到期投資的攤余成本為486640元。
（2）分析：本例的難點是確認實際利率和計算持有期間不同時間點上的攤余成本。由于A公司債券的初始確認金額低于面值，因此，該債券的實際利率一定高于票面利率。先按5%作為折現(xiàn)率進行測算，查年金現(xiàn)值系數(shù)和復利現(xiàn)值系數(shù)表可知：3期、5%的年金現(xiàn)值系數(shù)和復利現(xiàn)值系數(shù)分別為2.723和0.864，A公司債券利息和本金按5%作為折現(xiàn)率進行計算的現(xiàn)值如下：
債券年利息額=500000×4%=20000（元）
利息和本金的現(xiàn)值=20000×2.723+500000×0.864=486640（元）
由于上式計算結果與A公司債券的初始確認金額相等，因此，實際利率i=5%。
2010年12月31日：
應確認的投資收益=486640×5%=24332（元）
債券年利息數(shù)額= 500000×4%=20000
利息調(diào)整攤銷額=24332-20000=4332（元）
借：應收利息 20000
持有至到期投資――B公司債券（利息調(diào)整） 4332
貸：投資收益 24332
收到利息時：
借：銀行存款 20000
貸：應收利息 20000
根據(jù)上述（2）的會計分錄登記“持有至到期投資”總賬的T型賬戶（圖2所示）可以看出，2010年12月31日持有至到期投資賬戶余額為490972（486640+4332）元，即持有至到期投資的攤余成本為490972元。
（3）2011年12月31日：
應確認的投資收益=490972×5%=24548.6（元）
債券年利息數(shù)額= 500000×4%=20000
利息調(diào)整攤銷額=24548.6-20000=4548.6（元）
借：應收利息 20000
持有至到期投資――B公司債券（利息調(diào)整） 4548.6
貸：投資收益 24548.6
收到利息時：
借：銀行存款 20000
貸：應收利息 20000
根據(jù)上述（3）的會計分錄登記“持有至到期投資”總賬的T型賬戶（圖3所示）可以看出，2011年12月31日持有至到期投資賬戶余額為495520.6（490972+4548.6）元，即持有至到期投資的攤余成本為495520.6元。
（4）由于2010年、2011年采用四舍五入法計算投資收益，因此，造成省略部分尾數(shù)，而利息調(diào)整要在債券的持有期限內(nèi)全部攤銷完，所以，最后一年的投資收益倒擠出來，即：2012年12月31日應該攤銷的利息調(diào)整為4479.4（13360-4332-4 548.6）元，再根據(jù)“有借必有貸，借貸必相等”得到2012年12月31日確認的投資收益24479.4（20000+4479.4）元，會計分錄為：
借：應收利息20000
持有至到期投資――B公司債券（利息調(diào)整） 4479.4
貸：投資收益 24479.4
收到利息時：
借：銀行存款20000
貸：應收利息20000
根據(jù)上述（4）的會計分錄登記“持有至到期投資”總賬的T型賬戶（圖4所示）可以看出，2012年12月31日持有至到期投資賬戶余額為500000（495520.6+4479.4）元，即持有至到期投資的攤余成本為500000元。
（5）2013年1月1日債券到期，收回債券本金。
借：銀行存款500000
貸：持有至到期投資――B公司債券（成本） 500000
二、溢價購入到期一次還本付息的債券
企業(yè)溢價購入到期一次還本付息的債券作為持有至到期投資，其初始計量的核算與上述的核算相同，其利息收入的確定仍按照上述方法計算。由于該債券是到期一次歸還本金和利息，因此企業(yè)在持有期間的每年年末有一筆應收而未收到的利息，即：“持有至到期投資――應計利息”增加，借記“持有至到期投資――應計利息”（債券面值×票面利率），同時投資收益增加，貸記“投資收益（期初攤余成本×實際利率）”，按其差額，貸記“持有至到期投資――利息調(diào)整”。
［例2］2011年1月1日，C公司購入D公司當日發(fā)行的債券作為持有至到期投資，該債券期限3年，票面利率6%，到期一次歸還本金和利息（利息不計福利），C公司購入債券的面值為300000元，實際支付的購買價款為305856 元（包含相關交易費用）。假設該債券不存在減值的情況，要求：采用實際利率法確認該債券持有期間利息收入并確定攤余成本的會計處理。
（1）2011年1月1日，購入D公司當日發(fā)行的債券：
借：持有至到期投資――D公司債券（成本）300000
――D公司債券（利息調(diào)整）5856
貸：銀行存款 305856
根據(jù)上述（1）的會計分錄登記“持有至到期投資”總賬的T型賬戶（圖5所示）可以看出，2011年1月1日持有至到期投資賬戶余額為305856（300000+5856）元，即持有至到期投資的攤余成本為305856元。
（2）分析：本例的難點與上述例1的相同，即確認實際利率和計算持有期間不同時間點上的攤余成本。由于C公司債券的初始確認金額高于面值，因此，該債券的實際利率一定低于票面利率。先按5%作為折現(xiàn)率進行測算，查年復利現(xiàn)值系數(shù)表可知：3期、5%的復利現(xiàn)值系數(shù)為0.864，C公司債券利息和本金按5%作為折現(xiàn)率進行計算的現(xiàn)值如下：
債券年利息額=300000×6%=18000（元）
利息和本金的現(xiàn)值=（18000×3+300000）×0.864=305856（元）
由于計算結果與C公司債券的初始確認金額相等，因此，實際利率i=5%。
2011年12月31日：
應確認的投資收益=305856×5%=15292.8（元）
債券年利息數(shù)額= 300000×6%=18000
利息調(diào)整攤銷額=18000-15292.8=2707.2（元）
借：持有至到期投資――D公司債券（應計利息） 18000
貸：投資收益15292.8
持有至到期投資――D公司債券（利息調(diào)整） 2707.2
根據(jù)上述（2）的會計分錄登記“持有至到期投資”總賬的T型賬戶（圖6所示）可以看出，2011年12月31日持有至到期投資賬戶余額為321148.8（305856+18000-2707.2）元，即持有至到期投資的攤余成本為321148.8元。
（3）2012年12月31日：
應確認的投資收益=321148.8×5%=16057.44（元）
債券年利息數(shù)額= 300000×6%=18000
利息調(diào)整攤銷額=18000-16057.44=1942.56（元）
借：持有至到期投資――D公司債券（應計利息）18000
貸：投資收益 16057.44
持有至到期投資――D公司債券（利息調(diào)整）1942.56
根據(jù)上述（3）的會計分錄登記“持有至到期投資”總賬的T型賬戶（圖7所示）可以看出，2012年12月31日持有至到期投資賬戶余額為337206.24（321148.8+18000-1942.56）元，即持有至到期投資的攤余成本為337206.24元。
（4）由于2011年、2012年采用四舍五入法計算投資收益，因此，造成省略部分尾數(shù)，而利息調(diào)整要在債券的持有期限內(nèi)全部攤銷完，所以，最后一年的投資收益倒擠出來，即：2013年12月31日應該攤銷的利息調(diào)整為1206.24（5856-2 707.2-1942.56）元。
借：持有至到期投資――D公司債券（應計利息） 18000
貸：投資收益 16793.76
持有至到期投資――D公司債券（利息調(diào)整）1206.24
根據(jù)上述（4）的會計分錄登記“持有至到期投資”總賬的T型賬戶（圖8所示）可以看出，2013年12月31日持有至到期投資賬戶余額為354000（337206.24+18000-1206.24）元，即持有至到期投資的攤余成本為354000元。
（5）2014年1月1日債券到期，收回債券本金和利息。
借： 銀行存款354000
貸：持有至到期投資――D公司債券（成本） 300000
――D公司債券（應計利息） 54000
通過T型賬戶分析上述例1、例2可以看出，很容易計算持有至到期投資不同時點上的攤余成本，要比采用列表的方法進行核算更直觀、更形象，有助于大家理解和掌握。
參考文獻：
【關鍵詞】Excel 持有至到期投資 賬務處理
新會計準則突出了貨幣時間價值概念,要求用實際利率法計算持有至到期投資的投資收益。目前的教材介紹的是用手工的方法(即內(nèi)插法)計算實際利率、實際利息收益及進行利息調(diào)整攤銷,采用這種方法計算的工作量很大而且還不準確。我們可以利用Excel巧妙地解決這一問題,使計算工作變得簡便而準確。本文用詳細的實例,通過用Excel設計模型的方法,說明實際利率法在持有至到期投資會計核算中的應用。力求全面系統(tǒng),為減輕持有至到期投資會計核算的工作量提供一種思路。
一、持有至到期投資實際利率的確定方法
持有至到期投資是指到期日固定、回收金額固定或可確定,且企業(yè)有明確意圖和能力持有至到期的非衍生金融資產(chǎn)。
持有至到期投資核算需要用實際利率法計算投資收益,實際利率就是使債券投資收回的本金和利息折算現(xiàn)值等于投資成本的貼現(xiàn)率,也就是使投資方案的凈現(xiàn)值為零的內(nèi)含報酬率。
利用Excel對持有至到期投資核算財務建模中要用到內(nèi)含報酬率函數(shù)和凈現(xiàn)值函數(shù)來計算,其中:
內(nèi)含報酬率函數(shù)的格式為:IRR(values,guess)。其功能是返回連續(xù)期間的現(xiàn)金流量(values)的內(nèi)含報酬率。其中guess為猜想的接近IRR結果的數(shù)值,如果省略guess,IRR函數(shù)將假定它是10%。
凈現(xiàn)值函數(shù)格式為:NPV(rate, value1,value2…)。其功能是在未來連續(xù)期間的現(xiàn)金流量value1、value2等,以及貼現(xiàn)率rate的條件下,返回某項投資的凈現(xiàn)值。
企業(yè)發(fā)行的債券主要有分期付息、到期還本和到期一次還本付息兩種,發(fā)行債券的方式有折價發(fā)行、溢價發(fā)行和平價發(fā)行,平價發(fā)行不涉及用實際利率法進行利息調(diào)整攤銷的問題。由于目前我國大多數(shù)企業(yè)發(fā)行的債券是以到期一次還本付息為主,且限于本文篇幅的限制,下面通過購買到期一次還本付息債券實例來說明利用Excel進行持有至到期投資賬務處理的方法。
二、到期一次還本付息債券投資核算的財務建模
持有至到期投資為到期一次還本付息債券投資的相關賬務處理如下。
企業(yè)取得持有至到期投資,應該按投資的面值,借記“持有至到期投資――成本”科目,按實際支付的金額,貸記“銀行存款”等科目,按其差額,借記或貸記“持有至到期投資――利息調(diào)整”科目。
企業(yè)應于資產(chǎn)負債表日按票面利率計算確定的應收未收利息,借記“持有至到期投資――應計利息”科目,按持有至到期投資攤余成本和實際利率計算確定的利息收入,貸記“投資收益”科目,按其差額借記或貸記“持有至到期投資――利息調(diào)整”科目。
出售持有至到期投資,應按實際收到的金額,借記“銀行存款”、“存放中央銀行款項”、“結算備付金”等科目,按其賬面余額,貸記“持有至到期投資――成本”和“持有至到期投資――應計利息”科目,按其差額,貸記或借記“投資收益”科目。已計提減值準備的,還應同時結轉(zhuǎn)減值準備。下面分折價、溢價、提前收回部分本金3種情況舉例說明。
(一)折價購買債券核算的財務建模
例1:2007年1月1日,甲公司支付10 000元從活躍市場上購入某公司5年期債券,面值12 500元,票面利率4.72%,到期一次還本付息。甲公司購買該債券作為持有至到期投資管理。有關賬務處理分析如下:
解析:采用到期一次還本付息方式,第1年到第4年公司收不到任何款項,第5年末收到本金和利息=12 500×4.72%×5+12 500=15 450.00(元),如圖1模型,即B4=B5=B6=B7=0.00,B8=($B$11×$B$12×B10+B11) =15 450.00。由于內(nèi)含報酬率函數(shù)要求參數(shù)中的現(xiàn)金流量既有正數(shù),也有負數(shù),所以我們把購買債券付款定為負數(shù),即B3=-B13=-10000.00。計算出實際利率為B14=IRR(B3:B8)=9.09%。
第1年期初攤余成本就是債券購買價格,即C4=B13= 10 000元;實際利息=期初攤余成本×實際利率,即D4=C4×$B$14;由于公司采用到期一次還本付息方式,第1年期末攤余成本應當?shù)扔诘?年期初攤余成本加上第1年實際利息,即E4=C4+D4;應計利息F4=$B$11×$B$12=590.00;利息調(diào)整攤銷G4=D4-F4=319.02。
模型其他部分制作方法和第1年相同,結果如圖1所示。有關公式匯總如表1所示。
有關會計分錄如下:
1.2007年1月1日購入債券的會計分錄為:
借:持有至到期投資――成本 12 500
貸:銀行存款 10 000
持有至到期投資――利息調(diào)整2 500
2.2007年12月31日確認利息收入:
借:持有至到期投資――應計利息 590
持有至到期投資――利息調(diào)整 319.02
貸:投資收益909.02
3.2008年12月31日確認利息收入:
借:持有至到期投資――應計利息 590
持有至到期投資――利息調(diào)整 401.65
貸:投資收益991.65
4.2009年12月31日確認利息收入:
借:持有至到期投資――應計利息590
持有至到期投資――利息調(diào)整491.79
貸:投資收益1 081.79
5.2010年12月31日確認利息收入:
借:持有至到期投資――應計利息590
持有至到期投資――利息調(diào)整590.13
貸:投資收益1 180.13
6.2011年12月31日確認利息收入:
借:持有至到期投資――應計利息590
持有至到期投資――利息調(diào)整697.41
貸:投資收益1 287.41
7.2011年12月31日收到利息和本金
借:銀行存款15 450
貸:持有至到期投資――應計利息 2 950
持有至到期投資――成本12 500
(二)溢價購買債券核算的財務建模
例2:2007年1月1日,甲公司支付15 000元從活躍市場上購入某公司5年期債券,面值12 500元,票面利率4.72%,到期一次還本付息。甲公司購買該債券作為持有至到期投資管理。有關賬務處理分析如下。
解析:模型的設計只要將例1模型圖1的初始數(shù)值改一下,即B13=15 000.00,模型設計自動生成。設計出的模型如圖2所示,計算公式與表1基本相同。
有關會計分錄如下:
1.2007年1月1日購入債券的會計分錄為:
借:持有至到期投資――成本 12 500
持有至到期投資――利息調(diào)整2 500
貸:銀行存款15 000
2.2007年12月31日確認利息收入:
借:持有至到期投資――應計利息 590
貸:投資收益 88.94
持有至到期投資――利息調(diào)整501.06
3.2008年12月31日確認利息收入:
借:持有至到期投資――應計利息 590
貸:投資收益 89.47
持有至到期投資――利息調(diào)整500.53
4.2009年12月31日確認利息收入:
借:持有至到期投資――應計利息590
貸:投資收益 90
持有至到期投資――利息調(diào)整500
5.2010年12月31日確認利息收入:
借:持有至到期投資――應計利息 590
貸:投資收益 90.53
持有至到期投資――利息調(diào)整499.47
6.2011年12月31日確認利息收入:
借:持有至到期投資――應計利息 590
貸:投資收益 91.07
持有至到期投資――利息調(diào)整498.93
7.2011年12月31日收到利息和本金
借:銀行存款15 450
貸:持有至到期投資――應計利2 950
持有至到期投資――成本 12 500
(三)提前收回部分本金債券投資核算的財務建模
例3:沿用例1資料,假設2009年1月1日,甲公司預計本金的一半(即6 250元)將會在2009年12月31日收回,其余的本金將到期收回。其他條件不變,有關賬務處理分析如下。
解析:在這種情況下,甲公司應當按照最初確定的實際利率調(diào)整2009年期初攤余成本。要將圖1折價購買一次還本付息債券利息調(diào)整攤銷模型做相應的調(diào)整。
因為公司每年除了收到利息以外,有時還收回成本,所以把原來的“應計利息”改為“應計利息及現(xiàn)金流入”,把原來的“利息調(diào)整攤銷”改為“利息調(diào)整攤銷及收回本金”。添加“剩余本金”即E10=B11/2。第3年的現(xiàn)金流入= 利息+收回本金=6 250×4.72%+6 250=6 840.00(元),即E6=$E$10×$B$12+E10。第1、2年的應計利息都是12 500×4.72%=590.00(元), 第4年的應計利息為6 250×4.72%=295.00(元),即E7=$E$10×$B$12。第5年的現(xiàn)金流入=利息+收回本金=6 250×4.72%+6 250=6 545.00(元),即E8=$E$10×$B$12+E10。第3年即2009年的期初攤余成本=未來3年現(xiàn)金流入的現(xiàn)值之和,用凈現(xiàn)值計算為:NPV(9.09%,6 840.00,295.00,6 545.00)=11 559.34(元),即C6=NPV(B14,E6:E8)。模型其他部分的設置與圖1相同,設計出的利息調(diào)整攤銷模型如圖3所示。
有關會計分錄如下:
1.2007年1月1日購入債券的會計分錄為:
借:持有至到期投資――成本12 500
貸:銀行存款10 000
持有至到期投資――利息調(diào)整 2 500
2.2007年12月31日確認利息收入:
借:持有至到期投資――應計利息 590
持有至到期投資――利息調(diào)整 319.02
貸:投資收益909.02
3.2008年12月31日確認利息收入:
借:持有至到期投資――應計利息 590
持有至到期投資――利息調(diào)整 348.02
貸:投資收益938.02
4.2009年1月1日(調(diào)整期初攤余成本)
借:持有至到期投資――利息調(diào)整892.3
(11 559.34-10 667.04)
貸:投資收益 892.3
5.2009年12月31日確認利息收入,收回一半債券成本:
借:持有至到期投資――應計利息 590
持有至到期投資――利息調(diào)整 460.77
貸:投資收益1 050.77
借:銀行存款 6 250
貸:持有至到期投資――成本6 250
6.2010年12月31日確認利息收入:
借:持有至到期投資――應計利息295
持有至到期投資――利息調(diào)整229.51
貸:投資收益 524.51
7.2011年12月31日確認利息收入:
借:持有至到期投資――應計利息295
持有至到期投資――利息調(diào)整250.38
貸:投資收益545.38
8.2011年12月31日收到利息和本金
借:銀行存款 8 610
貸:持有至到期投資――應計利息2 360
持有至到期投資――成本6 250
本文利用Excel提供的函數(shù)、公式,通過設計模型的方法,巧妙地計算出了持有至到期投資的實際利率,進行實際利息收益的計算和利息調(diào)整攤銷。這種方法看似復雜,其實模型的公式有許多是有規(guī)律的,可以通過復制的方法提高建立模型的速度;而且模型建立起來以后,可以通過修改初始數(shù)據(jù)的方法重復利用,這就避免了每次投資、每月月末都要反復計算的麻煩。每位有一定Excel基礎的會計人員都可以輕松地利用這種方法進行賬務處理。
主要參考文獻:
[1]中國注冊會計師協(xié)會.會計.北京:中國財政經(jīng)濟出版社,2006:94～95.
[2]財政部會計資格評價中心.中級會計實務.北京:經(jīng)濟科學出版社,2007:99～107.
筆者以為以上規(guī)定略有不妥：事業(yè)單位進行債券投資應屬于經(jīng)營活動，經(jīng)營活動收支業(yè)務核算應采用權責發(fā)生制，而以上規(guī)定將購買債券的收益(實收金額與賬面金額的差額)在轉(zhuǎn)讓債券或債券到期時一次性記入“其他收入”科目，這就意味著如果債券期限超過一年并且到期一次還本付息的話，那么若干年的利息所得就全部計人了債券轉(zhuǎn)讓或還本付息當年的收入當中。這種處理方法明顯采用的是收付實現(xiàn)制而不是權責發(fā)生制。
因此，筆者建議，對持有期限超過一年且到期一次還本付息的債券，事業(yè)單位應將利息收入分別記人持有債券期間各年的收入當中。為此，應設立“應收債券投資收益”賬戶‘，將每年應得的債券利息收入在年終結賬之前借記該賬戶，貸記“其他收入”賬戶。待債券到期兌付本息或?qū)⑺钟械膫枰赞D(zhuǎn)讓時，再按實際收到的金額，借記“銀行存款”科目，按實際成本貸記“對外投資”科目，按賬面金額貸記“應收債券投資收益”科目。按借貸雙方的差額(最后一年的利息或轉(zhuǎn)讓債券的損益)，貸記或借記“其他收入”科目。同時，調(diào)整事業(yè)基金的明細科目。
以上建議僅適用于平價發(fā)行的債券。對于溢價或折價發(fā)行的長期債券，若按照上述方法進行核算，就會出現(xiàn)一些問題。
[例1]某事業(yè)單位2001年1月1日購入晨星公司發(fā)行的5年期債券，票面利率10％，債券面值1000元，公司按1060元的價格購入50張。
該事業(yè)單位購入債券時：
借：對外投資――債券投資 53000
貸：銀行存款 53000 借：事業(yè)基金――一般基金 53000
貸：事業(yè)基金――投資基金 53000
若該債券每年付息一次，最后一年歸還本金并支付最后一次利息，則該事業(yè)單位在前4年中每年收到利息時：
借：銀行存款 5000
貸：其他收入 5000
最后一年收到本金和最后一次利息時：
借：銀行存款 55000
貸：對外投資――債券投資 53000
其他收入 2000
借：事業(yè)基金――投資基金 53000
貸：事業(yè)基金――般基金 53000
若該債券在最后一年一次性還本付息，則該事業(yè)單位在前4年中每年年終轉(zhuǎn)賬之前：
借：應收債券投資收益 5000
貸：其他收入 5000
最后一年收到本金以及利息時：
借：銀行存款 75000
貸：應收債券投資收益 20000
對外投資――債券投資 53000
其他收入 2000
借：事業(yè)基金――投資基金 53000
貸：事業(yè)基金――般基金 53000
可以看出，無論是哪一種情況，持有債券的前四年都是以每年5000元的利息收入入賬的，而第五年入賬的利息收入?yún)s只有2000元，這顯然是不合理的。因此，對于事業(yè)單位來說，溢價或折價購入的債券，其溢價或折價應在債券購入后至到期前的期間內(nèi)于確認債券利息收入時予以攤銷，每期利息收入和按票面利率計算的應計利息收入的差額，即為每期溢折價的攤銷數(shù)。當期按債券面值和適用利率計算的應收利息扣除當期攤銷的溢價，或當期按債券面值和適用利率計算的應收利息與攤銷的折價的合計，確認為當期投資收益。上例中，在直線攤銷法下，該事業(yè)單位應作如下賬務處理：
購入債券時：
借：對外投資――債券投資(面值) 50000
――債券投資(溢價) 3000(53000-50000)
貸：銀行存款 53000
借：事業(yè)基金――一般基金 53000
貸：事業(yè)基金――投資基金 53000
若該債券每年付息一次，最后一年歸還本金并支付最后一次利息，則前4年每年收到利息時：
借：銀行存款 5000
貸：對外投資――債券投資(溢價)600L(53000-50000)/5]
其收入 4400
借：事業(yè)基金――投資基金 600
貨：事業(yè)基金――一般基金 600
最后一年收到本金和最后一次利息時：
借：銀行存款 55000
貸：對外投資――債券投資(面值) 50000
――債券投資(溢價) 600
其他收入 4400
借：事業(yè)基金――投資基金 50600
貸：事業(yè)基金――一般基金 50600
若該債券在最后一年一次性還本付息，則該事業(yè)單位在前4年中每年年終轉(zhuǎn)賬之前：
借：應收債券投資收益 5000
貸：對外投資――債券投資(溢價)600(53000-50000)/5]
其他收入 4400
借：事業(yè)基金――投資基金 600
貸：事業(yè)基金――一般基金 600
最后一年收到本金以及利息時：
借：銀行存款 75000
貸：應收債券投資收益 20000
對外投資――債券投資(面值) 50000
――債券投資(溢價) 600
其他收入 4400
借：事業(yè)基金――投資基金 50600
貸：事業(yè)基金――一般基金 50600
這樣一來，每年入賬的債券利息收入都是4400元，完全符合權責發(fā)生制會計原則，也與實際情況完全相符。同理，若事業(yè)單位購人折價發(fā)行的債券，也應在進行賬務處理時將其折價予以攤銷，仍以直線攤銷法舉例如下：
[例2]某事業(yè)單位2004年1月1日購入新元公司發(fā)行的3年期債券，票面利率12％，債券面值1000元，單位按960元的價格購入60張。該債券每年付息一次，最后一年歸還本金并支付最后一次利息。
購入債券時，該事業(yè)單位應作如下會計分錄：
借：對外投資――債券投資(面值)60000
貸：銀行存款 57600
對外投資――債券投資(折價) 2400(60000-57600)
借：事業(yè)基金――一般基金 57600
貸：事業(yè)基金――投資基金 57600
前兩年每年收到利息時：
借：銀行存款 7200
對外投資――債券投資(折價) 800[(60000-57600)/3]
貸：其他收入 8000
借：事業(yè)基金――一般基金 800
貸：事業(yè)基金――投資基金 800
最后一年收到本金和最后一次利息時：
借：銀行存款 67200
對外投資――債券投資(折價) 800
貸：對外投資――債券投資(面值) 60000
其他收入 8000
借：事業(yè)基金――投資基金 59200
貸：事業(yè)基金――一般基金 59200
若該債券在最后一年一次性還本付息，則該事業(yè)單位在前2年中每年年終轉(zhuǎn)賬之前：
借：應收債券投資收益 7200
對外投資――債券投資(折價)800[(60000-57600)/3]
貸：其他收入 8000
借：事業(yè)基金――一般基金 800
貸：事業(yè)基金――一投資基金 800
最后一年收到本金以及利息時：
借：銀行存款 81600
對外投資――債投資(折價) 800
貸：應收債券投資收益 14400
對外投資――債券投資(面值) 60000
其他收入 8000
投資收益是損益類科目。是對外投資所取得的利潤、股利和債券利息等收入減去投資損失后的凈收益。嚴格地講所謂投資收益是指以項目為邊界的貨幣收入等。
投資收益是指企業(yè)對外投資所得的收入(所發(fā)生的損失為負數(shù))，如企業(yè)對外投資取得股利收入、債券利息收入以及與其他單位聯(lián)營所分得的利潤等。是對外投資所取得的利潤、股利和債券利息等收入減去投資損失后的凈收益。
（來源：文章屋網(wǎng) ）
