發(fā)布時(shí)間：2023-09-21 17:42:05
序言：寫作是分享個(gè)人見解和探索未知領(lǐng)域的橋梁，我們?yōu)槟x了8篇的財(cái)務(wù)管理金融管理樣本，期待這些樣本能夠?yàn)槟峁┴S富的參考和啟發(fā)，請(qǐng)盡情閱讀。
關(guān)鍵詞：跨國公司 金融創(chuàng)新 國際金融工具
不管是國內(nèi)金融市場還是國際金融市場，金融創(chuàng)新都不斷地涌現(xiàn)，越來越多的金融創(chuàng)新成為競爭的焦點(diǎn)。金融創(chuàng)新有成功，有失敗，這種狀況更增加了金融創(chuàng)新的復(fù)雜性，金融創(chuàng)新的收益性和風(fēng)險(xiǎn)性比以往變得更加難以捉摸。復(fù)雜多變的金融創(chuàng)新給跨國公司的財(cái)務(wù)管理帶來一些新的變化。
金融創(chuàng)新對(duì)跨國公司財(cái)務(wù)管理的沖擊
金融創(chuàng)新給跨國公司的財(cái)務(wù)管理帶來的新變化主要體現(xiàn)在：金融創(chuàng)新在改變著以往的跨國公司所處的財(cái)務(wù)環(huán)境或金融環(huán)境，跨國公司的財(cái)務(wù)操作要作出相對(duì)應(yīng)的改變，金融創(chuàng)新影響跨國公司原來的財(cái)務(wù)管理流程或模式，新的金融創(chuàng)新產(chǎn)品或工具會(huì)給跨國公司帶來新的利益，新的金融創(chuàng)新產(chǎn)品或工具會(huì)給跨國公司帶來新的風(fēng)險(xiǎn)。跨國公司的財(cái)務(wù)管理面對(duì)金融創(chuàng)新的新問題，應(yīng)從以上三個(gè)方面尋求對(duì)策，進(jìn)行相關(guān)的業(yè)務(wù)改造，增減金融業(yè)務(wù)。培育出適應(yīng)新的財(cái)務(wù)環(huán)境的最佳業(yè)務(wù)組合；撲捉新的金融創(chuàng)新產(chǎn)品或工具所能帶來的利益；避免他們導(dǎo)致的新的風(fēng)險(xiǎn)。
在金融創(chuàng)新的驅(qū)動(dòng)下，跨國公司在財(cái)務(wù)管理上要改變以往的管理模式和財(cái)務(wù)決策理念，金融創(chuàng)新使財(cái)務(wù)環(huán)境更加復(fù)雜，不確定性因素增多；融資渠道和手段更加豐富多樣，可替代的融資方式增多，作出選擇決策比以往更加困難；投資的風(fēng)險(xiǎn)增強(qiáng)，不斷產(chǎn)生新的風(fēng)險(xiǎn)源，風(fēng)險(xiǎn)控制更加復(fù)雜和困難。
一些新的金融工具會(huì)為公司經(jīng)營帶來更大的便利和利益，公司在如何利用有利的工具上下功夫。
以上這些因素需要公司重塑其財(cái)務(wù)管理流程，或作出針對(duì)性的變革，財(cái)務(wù)工作所需要的技能發(fā)生變化，要增加財(cái)務(wù)管理中投融資決策的力量，有關(guān)財(cái)務(wù)人員要不但熟悉財(cái)務(wù)管理內(nèi)容，還要熟悉金融業(yè)務(wù)，二者要能夠很好地結(jié)合在一起；財(cái)務(wù)部門的信息流需要拓寬，需要在以往的公司內(nèi)部財(cái)務(wù)信息的上傳下達(dá)的流程中，合理地融入外部有關(guān)財(cái)務(wù)工具和金融工具信息的收集與傳達(dá)，以便及時(shí)地利用這些信息和工具服務(wù)于財(cái)務(wù)工作；在財(cái)務(wù)部門中需要增設(shè)與有關(guān)金融創(chuàng)新主體――金融機(jī)構(gòu)和金融管理機(jī)構(gòu)溝通的公共關(guān)系人員或職能，以便能及時(shí)充分撲捉有關(guān)信息，并更有效率地利用新的財(cái)務(wù)和金融工具。
金融創(chuàng)新給跨國公司帶來的新利益
至于新的金融創(chuàng)新產(chǎn)品或工具會(huì)給跨國公司帶來新的利益，至少可以從三個(gè)方面來體現(xiàn)：
（一）利用金融創(chuàng)新提高資金收益率
跨國公司進(jìn)行閑散資金管理時(shí)，可以直接利用能帶來較高收益、風(fēng)險(xiǎn)相對(duì)較低、投資期較短的金融工具，進(jìn)行贏利活動(dòng)，提高閑置資金的收益率。
（二）利用金融創(chuàng)新提升跨國融資水平
金融創(chuàng)新的不斷發(fā)展為跨國公司的融資方式提供了更多的選擇，有利于提升跨國融資水平。多年來，比較典型的新的創(chuàng)新融資產(chǎn)品可以歸納為以下幾種：
1.風(fēng)險(xiǎn)投資融資。風(fēng)險(xiǎn)投資可以視為融資的一種特殊形式，為融資提供了獨(dú)特的視角。我國也已經(jīng)逐步開展了風(fēng)險(xiǎn)投資，但還有許多問題需要解決。發(fā)達(dá)國家的風(fēng)險(xiǎn)投資已經(jīng)有了長足的發(fā)展，他們的風(fēng)險(xiǎn)投資公司按照經(jīng)營目的和服務(wù)對(duì)象可以劃分為三大類：以純粹盈利為目的的風(fēng)險(xiǎn)投資公司，該類公司由私人或企業(yè)主辦，對(duì)有利可圖的產(chǎn)品、項(xiàng)目或產(chǎn)業(yè)進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)投資；科技型風(fēng)險(xiǎn)投資公司，該類公司由國家直接資助，負(fù)責(zé)對(duì)科技型小企業(yè)進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)投資，主要內(nèi)容是為科技型企業(yè)提供長期貸款，目的是促進(jìn)高科技企業(yè)的投資和發(fā)展；合作風(fēng)險(xiǎn)投資公司，該類公司也不以純粹盈利為目的，主要意圖是通過投資培植和扶持各行業(yè)的小企業(yè)，探索新的生產(chǎn)經(jīng)營方式和管理模式，豐富整個(gè)社會(huì)的經(jīng)濟(jì)生活。
2.金融財(cái)團(tuán)融資。美、日等國的大型跨國公司都設(shè)立了本企業(yè)的金融機(jī)構(gòu),創(chuàng)辦銀行,形成財(cái)團(tuán),主要在本公司范圍內(nèi)進(jìn)行資金的籌措。這種自我滾動(dòng)投資的融資方式提高了資金的使用效率,給企業(yè)帶來較高的利潤率。再次,要強(qiáng)化流動(dòng)資金管理,注重內(nèi)部資金轉(zhuǎn)換的管理。
3.浮動(dòng)利率產(chǎn)品融資。這是針對(duì)通貨膨脹而創(chuàng)新的金融產(chǎn)品，包括浮動(dòng)利率債券、浮動(dòng)利率銀行長期貸款、浮動(dòng)股利股票等。如果存在通貨膨脹，尤其是通貨膨脹嚴(yán)重的情況下，企業(yè)最好發(fā)行浮動(dòng)利率債券，使債券的利息率隨物價(jià)的上漲而上漲，保障購買者的利息收入的實(shí)際購買力，這樣企業(yè)的債券融資才得以順利進(jìn)行。別的浮動(dòng)利率產(chǎn)品也是如此。
4.認(rèn)股權(quán)證融資。這種債券具有負(fù)債及權(quán)益的某些行業(yè)性,是為了讓財(cái)務(wù)人員擴(kuò)大企業(yè)的證券組合,吸引更廣泛的投資者,以至于降低其資金成本而出現(xiàn)的混合物。認(rèn)股權(quán)也可以帶來額外的資金,行使價(jià)格通常比債券發(fā)行日的股票市價(jià)高出10%到30%。如果企業(yè)逐漸成長繁榮,股價(jià)超出其行使價(jià)格,則認(rèn)股權(quán)持有人行使此權(quán)利而以既定價(jià)格購買股票。
5.可轉(zhuǎn)換債券融資?？赊D(zhuǎn)換債券,是指一種以企業(yè)債券為載體,允許持有人在規(guī)定時(shí)間內(nèi)以規(guī)定的價(jià)格轉(zhuǎn)換為發(fā)債公司或其他公司股票的金融工具?？赊D(zhuǎn)換債券具有籌資和避險(xiǎn)雙重功能,比單純的股票、債券等籌資工具和期貨、期權(quán)等避險(xiǎn)工具更具有優(yōu)勢(shì),可轉(zhuǎn)債已成為多數(shù)發(fā)達(dá)國家金融資產(chǎn)的重要組成部分,也受到各個(gè)跨國公司的廣泛青睞。
（三）利用金融創(chuàng)新化解財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)
[關(guān)鍵詞]商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn) Control Self-Assessment 內(nèi)部控制
我國商業(yè)銀行是以經(jīng)營工商業(yè)存、放款為主要業(yè)務(wù)，并以獲取利潤為目的的貨幣經(jīng)營企業(yè)。從完全無風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)到實(shí)行資產(chǎn)負(fù)債管理和風(fēng)險(xiǎn)管理，商業(yè)銀行改革的成效是顯著的。加入WTO之后，中國市場化程度不斷提高，國際金融業(yè)進(jìn)入中國資本市場，商業(yè)銀行日益與國際接軌，商業(yè)銀行面臨的風(fēng)險(xiǎn)也在逐步加大。我國商業(yè)銀行內(nèi)控管理機(jī)制中存在的問題和缺陷逐漸暴露出來。
商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)，指商業(yè)銀行在經(jīng)營過程中由于一系列不確定因素而導(dǎo)致經(jīng)濟(jì)損失的可能性，風(fēng)險(xiǎn)管理就是通過過去和現(xiàn)在的各種信息使風(fēng)險(xiǎn)的潛在損失最小化。
一、商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)
1、外部環(huán)境風(fēng)險(xiǎn)
(1)信用風(fēng)險(xiǎn)。信用風(fēng)險(xiǎn)是指借款者在貸款到期沒有償還貸款本息，或由于借款者信用評(píng)級(jí)下降給銀行帶來損失的可能性。商業(yè)銀行所面臨的風(fēng)險(xiǎn)信用主要分為道德風(fēng)險(xiǎn)和企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)兩大類。
(2)利率風(fēng)險(xiǎn)。利率風(fēng)險(xiǎn)是指銀行財(cái)務(wù)因利率的不利變動(dòng)而遭受的風(fēng)險(xiǎn)。利率風(fēng)險(xiǎn)主要有基準(zhǔn)風(fēng)險(xiǎn)、重定價(jià)風(fēng)險(xiǎn)、收益率曲線風(fēng)險(xiǎn)和期權(quán)風(fēng)險(xiǎn)等四種表現(xiàn)形式。過高的利率風(fēng)險(xiǎn)將對(duì)銀行的利潤和資本造成很大的威脅。
2、內(nèi)部管理控制風(fēng)險(xiǎn)
(1)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)。商業(yè)銀行的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)主要包括市場、產(chǎn)品流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)和現(xiàn)金流、資金風(fēng)險(xiǎn)。前者是指由于市場交易不足而無法按照當(dāng)前的市場價(jià)值進(jìn)行交易所造成的損失。后者是指現(xiàn)金流不能滿足債務(wù)支出的需求，這種情況往往迫使商業(yè)銀行提前清算，從而使賬面上的潛在損失轉(zhuǎn)化為實(shí)際損失，甚至導(dǎo)致機(jī)構(gòu)破產(chǎn)。流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)可視為一種綜合性風(fēng)險(xiǎn)，它是其他風(fēng)險(xiǎn)在商業(yè)銀行整體經(jīng)營方面的綜合體現(xiàn)。保持充足的流動(dòng)性始終是商業(yè)銀行所面臨的最重要任務(wù)之一。
(2)會(huì)計(jì)核算風(fēng)險(xiǎn)。銀行會(huì)計(jì)的基礎(chǔ)性工作，在于真實(shí)、完整、及時(shí)地對(duì)銀行業(yè)務(wù)進(jìn)行核算，是銀行生存和發(fā)展的重要因素之一。如果會(huì)計(jì)核算方法不佳、核算程序不規(guī)范、核算質(zhì)量不高，就容易發(fā)生風(fēng)險(xiǎn)。由于會(huì)計(jì)核算工作的環(huán)節(jié)非常多，在資產(chǎn)、負(fù)債及中介業(yè)務(wù)中，每日都要進(jìn)行大量的現(xiàn)金收付、憑證受理審查、科目運(yùn)用、賬戶登錄等等，都直接或間接地與風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生聯(lián)系，很多銀行風(fēng)險(xiǎn)是與某個(gè)會(huì)計(jì)核算環(huán)節(jié)的失控有關(guān)。
(3)銀行結(jié)算風(fēng)險(xiǎn)。結(jié)算業(yè)務(wù)是銀行一項(xiàng)重要的中介業(yè)務(wù)，它是通過銀行提供各種支付結(jié)算的手段與工具，為客戶實(shí)現(xiàn)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)中的貨幣給付轉(zhuǎn)移。按銀行規(guī)定，空白銀行承兌匯票應(yīng)在分行一級(jí)進(jìn)行保管，按銀行內(nèi)部規(guī)章規(guī)定，匯票一經(jīng)開出，上級(jí)銀行就會(huì)對(duì)匯票交易進(jìn)行核查監(jiān)督。同時(shí)，針對(duì)前來貼現(xiàn)的匯票，貼現(xiàn)行必須仔細(xì)查詢，與出票行確認(rèn)其真實(shí)性。經(jīng)過層層設(shè)防，虛假或盜用銀行匯票的情形很容易被拆穿。如果承兌行嚴(yán)格按正常程序辦理，就能很容易發(fā)現(xiàn)非法出具的承兌匯票。
但隨著經(jīng)濟(jì)活動(dòng)的日益頻繁，支付數(shù)量的日趨上升，以票據(jù)為主要支付手段的結(jié)算業(yè)務(wù)由于種種原因蘊(yùn)藏著諸多風(fēng)險(xiǎn)，主要表現(xiàn)在：第一，從票據(jù)當(dāng)事人看，有其本身票據(jù)填寫模糊帶來的風(fēng)險(xiǎn)；第二，從結(jié)算中介入看，有操作失誤或任意違規(guī)而造成的風(fēng)險(xiǎn)；第三，從結(jié)算環(huán)境看，有票據(jù)犯罪日益增多給銀行帶來的風(fēng)險(xiǎn)，也有銀行、企業(yè)以及司法部門對(duì)處理票據(jù)糾紛依據(jù)的法俸、規(guī)定理解不統(tǒng)一而帶來的風(fēng)險(xiǎn)。
(4)結(jié)算編制、信息披露風(fēng)險(xiǎn)。從會(huì)計(jì)工作的程序看，結(jié)算編制是最后的環(huán)節(jié)。在銀行業(yè)中，結(jié)算風(fēng)險(xiǎn)最主要的表現(xiàn)是結(jié)算數(shù)據(jù)的不真實(shí)，尤其是利潤反映不真實(shí)。當(dāng)然，這種情況的存在，有技術(shù)或制度上的原因，也有人為的因素。從人為的因素來看，不可忽略的問題是信息的虛假性。結(jié)算利潤是反映經(jīng)營者最終經(jīng)營成果的重要指標(biāo)，其數(shù)據(jù)不實(shí)，不僅會(huì)影響單位，也會(huì)對(duì)上一級(jí)部門，乃至對(duì)國家隱藏風(fēng)險(xiǎn)。從技術(shù)或制度的原因來看，主要是合理性問題，如呆賬、壞賬、準(zhǔn)備金的提取比例是否合理，應(yīng)收利息計(jì)提的標(biāo)準(zhǔn)是否合理等。目前各商業(yè)銀行在估算風(fēng)險(xiǎn)時(shí)，并沒有把表外科目風(fēng)險(xiǎn)計(jì)算在內(nèi)，對(duì)衍生金融產(chǎn)品的披露要求更是近乎空白，忽視了國有商業(yè)銀行所面臨的市場風(fēng)險(xiǎn)。
二、風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)生的原因分析
商業(yè)銀行在日常營運(yùn)中，不僅面臨著外在的市場風(fēng)險(xiǎn)和信用風(fēng)險(xiǎn)，還面臨著許多來自內(nèi)部的經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)。目前，我國商業(yè)銀行的經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)正在逐步由隱性轉(zhuǎn)向顯性，這些風(fēng)險(xiǎn)的產(chǎn)生與商業(yè)銀行內(nèi)部控制制度的缺失相關(guān)聯(lián)。因此，正視日益增長的風(fēng)險(xiǎn)，完善和加強(qiáng)內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)控制，已成為商業(yè)銀行生存和發(fā)展的重要條件。
1、競爭激烈導(dǎo)致內(nèi)控制度落實(shí)不到位
一方面，以擴(kuò)大資產(chǎn)規(guī)模為戰(zhàn)略重點(diǎn)的商業(yè)銀行為獲取較高的資產(chǎn)收益和較快的資產(chǎn)增長速度，壓低價(jià)格和放寬條件發(fā)放貸款，使銀行資金營運(yùn)風(fēng)險(xiǎn)加大；另一方面，在激烈的金融競爭中，商業(yè)銀行為占領(lǐng)并擴(kuò)大市場份額，各種金融新產(chǎn)品和新業(yè)務(wù)在銀行資產(chǎn)負(fù)債表外迅速滋生，使得銀行在不知不覺中承擔(dān)了各種潛在風(fēng)險(xiǎn)。
2、金融管理模式不科學(xué)
嚴(yán)格地說，即使在激烈競爭的市場經(jīng)濟(jì)環(huán)境下，如果有比較完善的金融管理模式，仍可以將銀行風(fēng)險(xiǎn)控制在較低水平。但我國現(xiàn)階段的金融管理模式還存在一些欠缺，主要表現(xiàn)在：其一，在宏觀監(jiān)管方面，還需強(qiáng)化各銀行按市場規(guī)則公平競爭。一方面地方政府的保護(hù)措施，可以使某些銀行享有更多的“政，策”優(yōu)勢(shì)，另一方面對(duì)于有的銀行以不遵守金融法規(guī)和制度為前提的競爭行為，宏觀監(jiān)管缺乏有效性，表現(xiàn)為僅停留在事后管理的狀態(tài)，從而難以達(dá)到防范風(fēng)險(xiǎn)的目的。其二，在微觀管理方面，銀行的內(nèi)部控制薄弱，表現(xiàn)在制度建設(shè)滯后，內(nèi)控體制不順、權(quán)利制約失衡、會(huì)計(jì)信息失真等，較易發(fā)生銀行風(fēng)險(xiǎn)。
3、技術(shù)落后
當(dāng)前，雖然各商業(yè)銀行對(duì)單項(xiàng)信貸風(fēng)險(xiǎn)控制比較重視，但對(duì)信用風(fēng)險(xiǎn)的管理還很落后，對(duì)經(jīng)營中的各類風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行全面識(shí)別、評(píng)估的意識(shí)和能力有限，不能對(duì)各類可控風(fēng)險(xiǎn)采取有效的措施，風(fēng)險(xiǎn)管理還沒有成為內(nèi)部控制的核心內(nèi)容。
目前我國銀行業(yè)會(huì)計(jì)電算化仍較落后，應(yīng)用程度不高，覆蓋面不廣，會(huì)計(jì)軟件的開發(fā)跟不上實(shí)踐的需要。在會(huì)計(jì)核算監(jiān)督制度上，也需要進(jìn)一步完善，不能僅停留在滿足事中、事后算賬的水平上，而應(yīng)該具備事中控制和事后控制的能力，這樣才能有效減少銀行風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生。
三、控制銀行風(fēng)險(xiǎn)的財(cái)務(wù)管理措施
1、為商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理創(chuàng)造良好的外部環(huán)境
目前，我國經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)正在進(jìn)一步調(diào)整中，各種矛盾正在陸續(xù)解決。要想有效地改善金融風(fēng)險(xiǎn)管理的外部環(huán)境，應(yīng)同時(shí)加強(qiáng)法制建設(shè)，構(gòu)造健全的法律約束機(jī)制。首先，建立企業(yè)和個(gè)人
征信制度和對(duì)信用違約行為的法律懲戒制度，使企業(yè)和個(gè)人收入有一定的透明度，為金融交易提供有效的法制保障。其次，要制定更為具體可行的方法，強(qiáng)化對(duì)信息披露制度的管理，對(duì)違反者進(jìn)行嚴(yán)厲懲治，使銀行處于嚴(yán)密的監(jiān)管網(wǎng)絡(luò)中，發(fā)揮市場約束的強(qiáng)大功效。
2、轉(zhuǎn)變收入增長方式、提高抗風(fēng)險(xiǎn)實(shí)力
(1)在資產(chǎn)戰(zhàn)略上，提高信貸資產(chǎn)貢獻(xiàn)率。要將調(diào)整信貸結(jié)構(gòu)、積極開拓信貸市場作為改善信貸資產(chǎn)質(zhì)量、提高經(jīng)濟(jì)效益的切入點(diǎn)，從明確“保、挖、搶、退”的領(lǐng)域和范圍人手，一方面突出重點(diǎn)客戶，加強(qiáng)貸款營銷，開拓信貸市場；另一方面要加快退出低效和過熱過剩的市場行業(yè)，提高資金使用價(jià)值的效率效用，通過有效投入和更多的產(chǎn)出以求效益最大化。
(2)在負(fù)債戰(zhàn)略上，積極優(yōu)化負(fù)債結(jié)構(gòu)。優(yōu)化負(fù)債就是要做到資產(chǎn)和負(fù)債的匹配與對(duì)稱，保持總量上的平衡和分量上的對(duì)稱，優(yōu)化的目的就是以來源定運(yùn)用。負(fù)債業(yè)務(wù)的質(zhì)量結(jié)構(gòu)是銀行合理安排資產(chǎn)業(yè)務(wù)的關(guān)鍵一環(huán)，只有規(guī)模還難以保證銀行的有效運(yùn)營。
(3)在中間業(yè)務(wù)戰(zhàn)略上，整合提升業(yè)務(wù)價(jià)值量。中間業(yè)務(wù)是在資本約束條件下提高收益的重要手段，是實(shí)現(xiàn)從單一性經(jīng)營向多元化經(jīng)營模式轉(zhuǎn)變的綜合樞紐。應(yīng)認(rèn)真研究形成中間業(yè)務(wù)與資產(chǎn)業(yè)務(wù)、負(fù)債業(yè)務(wù)的聯(lián)動(dòng)效應(yīng)，從客戶和產(chǎn)品等多個(gè)維度來挖掘中間業(yè)務(wù)的增長空間，提升中間業(yè)務(wù)的價(jià)值含量和盈利水平。
3、強(qiáng)化會(huì)計(jì)業(yè)務(wù)制度體系和會(huì)計(jì)核算監(jiān)督職能
會(huì)計(jì)業(yè)務(wù)的制度體系是銀行內(nèi)部控制機(jī)制的組成部分之一。會(huì)計(jì)制度的完善，有利于內(nèi)控制約機(jī)制的充分發(fā)揮。一套完善的會(huì)計(jì)業(yè)務(wù)制度將有利于堵塞漏洞，化解風(fēng)險(xiǎn)。會(huì)計(jì)核算與監(jiān)督是會(huì)計(jì)的兩大職能，在建立了全面的會(huì)計(jì)制度體系后，應(yīng)更重視會(huì)計(jì)核算監(jiān)督職能，并在具體工作中嚴(yán)格執(zhí)行。
4、推進(jìn)業(yè)務(wù)電子化、引入風(fēng)險(xiǎn)管理技術(shù)
現(xiàn)代會(huì)計(jì)手段既表現(xiàn)在形式上，也表現(xiàn)在內(nèi)容上。內(nèi)容上指強(qiáng)調(diào)會(huì)計(jì)核算監(jiān)督制度的完善，形式上則是指會(huì)計(jì)電算化方法。銀行業(yè)應(yīng)大力推廣業(yè)務(wù)處理電算化，這樣對(duì)改善服務(wù)、增強(qiáng)競爭力有很大幫助，更重要的是它的推廣運(yùn)用可以規(guī)范會(huì)計(jì)操作程序，減少人工處理業(yè)務(wù)的隨意性和靈活性，消除差錯(cuò)和違規(guī)現(xiàn)象。
5、推行CSA管理方法、建立內(nèi)控體系
借鑒控制自我評(píng)估(Control Self-Assessment，簡寫為CSA)在企業(yè)內(nèi)控運(yùn)用中的成功經(jīng)驗(yàn)，在我國商業(yè)銀行內(nèi)控領(lǐng)域大力推行CSA。
CSA是指由對(duì)組織內(nèi)部控制的制定與執(zhí)行負(fù)有責(zé)任的相關(guān)管理人員對(duì)內(nèi)部控制進(jìn)行評(píng)價(jià)的過程。國際內(nèi)部審計(jì)師協(xié)會(huì)(IIA)在1996年的研究報(bào)告中總結(jié)了CSA的三個(gè)基本特點(diǎn)，即關(guān)注業(yè)務(wù)的過程、控制成效由管理部門和職員共同進(jìn)行、用結(jié)構(gòu)的方法開展自我評(píng)估。
商業(yè)銀行要充分利用現(xiàn)有客戶資源、歷史數(shù)據(jù)和市場信息，借鑒國際商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理信息系統(tǒng)經(jīng)驗(yàn)，著力構(gòu)建涵蓋風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)測(cè)、風(fēng)險(xiǎn)分析和不良資產(chǎn)處置等環(huán)節(jié)的風(fēng)險(xiǎn)管理信息系統(tǒng)，并將CSA方法用于銀行內(nèi)控制度中。
6、提高風(fēng)險(xiǎn)管理技術(shù)、建立有效風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警機(jī)制
我國商業(yè)銀行要迅速按照新巴塞爾資本協(xié)議框架要求，借鑒國際銀行業(yè)先進(jìn)經(jīng)驗(yàn)并運(yùn)用現(xiàn)代科技手段，從風(fēng)險(xiǎn)組織流程、風(fēng)險(xiǎn)計(jì)量模型、風(fēng)險(xiǎn)數(shù)據(jù)庫和風(fēng)險(xiǎn)管理信息系統(tǒng)等方面，建立科學(xué)的、符合國際銀行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)的內(nèi)部評(píng)級(jí)系統(tǒng)，逐步建立覆蓋所有業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的監(jiān)控和評(píng)價(jià)預(yù)警系統(tǒng)，進(jìn)行持續(xù)的監(jiān)控和評(píng)估，全面系統(tǒng)地為風(fēng)險(xiǎn)管理提供決策依據(jù)。
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第一條為了加強(qiáng)金融企業(yè)財(cái)務(wù)管理，規(guī)范金融企業(yè)財(cái)務(wù)行為，促進(jìn)金融企業(yè)法人治理結(jié)構(gòu)的建立和完善，防范金融企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，保護(hù)金融企業(yè)及其相關(guān)方合法權(quán)益，維護(hù)社會(huì)經(jīng)濟(jì)秩序，根據(jù)有關(guān)法律、行政法規(guī)和國務(wù)院相關(guān)規(guī)定，制定本規(guī)則。
第二條在中華人民共和國境內(nèi)依法設(shè)立的國有及國有控股金融企業(yè)、金融控股公司、擔(dān)保公司，城市商業(yè)銀行、農(nóng)村商業(yè)銀行、農(nóng)村合作銀行、信用社(以下簡稱金融企業(yè))適用本規(guī)則。
其他金融企業(yè)參照本規(guī)則執(zhí)行。
第三條金融企業(yè)應(yīng)當(dāng)根據(jù)本規(guī)則的規(guī)定，以及自身發(fā)展的需要，建立健全內(nèi)部財(cái)務(wù)管理制度，設(shè)置財(cái)務(wù)管理職能部門，配備專業(yè)財(cái)務(wù)管理人員，綜合運(yùn)用規(guī)劃、預(yù)測(cè)、計(jì)劃、預(yù)算、控制、監(jiān)督、考核、評(píng)價(jià)和分析等方法，籌集資金，營運(yùn)資產(chǎn)，控制成本，分配收益，配置資源，反映經(jīng)營狀況，防范和化解財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，實(shí)現(xiàn)持續(xù)經(jīng)營和價(jià)值最大化。
第四條各級(jí)人民政府財(cái)政部門(以下簡稱財(cái)政部門)依法指導(dǎo)、管理和監(jiān)督本級(jí)金融企業(yè)的財(cái)務(wù)管理工作。
省級(jí)以上人民政府財(cái)政部門的派出機(jī)構(gòu)，應(yīng)當(dāng)在規(guī)定職責(zé)范圍內(nèi)依法履行指導(dǎo)、管理和監(jiān)督金融企業(yè)財(cái)務(wù)管理工作的職責(zé)。
金融企業(yè)在完成工商登記后30日內(nèi)，應(yīng)當(dāng)向同級(jí)財(cái)政部門提交設(shè)立批準(zhǔn)證書、營業(yè)執(zhí)照、驗(yàn)資證明、章程等文件的復(fù)印件。
金融企業(yè)發(fā)生分立、合并、設(shè)立分支機(jī)構(gòu)，以及主要工商登記事項(xiàng)發(fā)生變更時(shí)，在依法完成工商變更登記后30日內(nèi)，應(yīng)當(dāng)向同級(jí)財(cái)政部門提交有關(guān)的變更文件復(fù)印件。
第五條金融企業(yè)應(yīng)當(dāng)依法納稅。金融企業(yè)財(cái)務(wù)處理與稅收法律、行政法規(guī)規(guī)定不一致的，納稅時(shí)應(yīng)當(dāng)依法進(jìn)行調(diào)整。
第二章職責(zé)、職權(quán)
第六條財(cái)政部門履行下列財(cái)務(wù)管理職責(zé)：
(一)監(jiān)督金融企業(yè)執(zhí)行本規(guī)則以及其他的財(cái)務(wù)管理規(guī)定，指導(dǎo)、督促金融企業(yè)建立健全內(nèi)部財(cái)務(wù)管理制度；
(二)指導(dǎo)、督促金融企業(yè)建立健全財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)控制體系，監(jiān)測(cè)金融企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)及其營運(yùn)狀況，監(jiān)督金融企業(yè)的財(cái)務(wù)行為；
(三)加強(qiáng)金融企業(yè)財(cái)務(wù)信息管理，實(shí)施金融企業(yè)財(cái)務(wù)評(píng)價(jià)；
(四)監(jiān)督金融企業(yè)接受社會(huì)審計(jì)和資產(chǎn)評(píng)估；
(五)制定并實(shí)施促進(jìn)金融企業(yè)改革和發(fā)展的財(cái)政、財(cái)務(wù)政策，組織金融企業(yè)財(cái)務(wù)管理人員的業(yè)務(wù)培訓(xùn)；
(六)有關(guān)法律、行政法規(guī)規(guī)定的其他財(cái)務(wù)管理職責(zé)。
第七條金融企業(yè)的投資者(以下簡稱投資者)一般通過股東(大)會(huì)、董事會(huì)或者其他形式的治理機(jī)構(gòu)行使下列財(cái)務(wù)管理職權(quán)：
(一)執(zhí)行并督促經(jīng)營者執(zhí)行國家有關(guān)金融企業(yè)財(cái)務(wù)管理的規(guī)定；
(二)決定內(nèi)部財(cái)務(wù)管理制度，明確經(jīng)營者的財(cái)務(wù)管理權(quán)限；
(三)決定財(cái)務(wù)管理職能部門的設(shè)置；
(四)決定財(cái)務(wù)計(jì)劃和財(cái)務(wù)預(yù)算，決定籌資、投資、處置重大資產(chǎn)、依法提供除主營擔(dān)保業(yè)務(wù)范圍以外的擔(dān)保、捐贈(zèng)、重組、經(jīng)營者報(bào)酬、利潤分配等重大財(cái)務(wù)事項(xiàng)；
(五)對(duì)經(jīng)營者實(shí)施財(cái)務(wù)監(jiān)督和財(cái)務(wù)考核，決定聘任或者解聘財(cái)務(wù)負(fù)責(zé)人；
(六)決定聘用或者解聘承辦社會(huì)審計(jì)和資產(chǎn)評(píng)估等業(yè)務(wù)的社會(huì)中介機(jī)構(gòu)；
(七)按照章程的規(guī)定，行使其他財(cái)務(wù)管理職權(quán)。
投資者可以通過制度規(guī)范、章程約定等方式，將投資者財(cái)務(wù)管理職權(quán)全部或者部分授予經(jīng)營者。
金融企業(yè)按規(guī)定可以向其控股的企業(yè)委派或者推薦財(cái)務(wù)總監(jiān)。
第八條金融企業(yè)的經(jīng)營者(以下簡稱經(jīng)營者)按照規(guī)定行使下列財(cái)務(wù)管理職權(quán)：
(一)執(zhí)行國家有關(guān)金融企業(yè)財(cái)務(wù)管理的規(guī)定；
(二)擬訂內(nèi)部財(cái)務(wù)管理制度，經(jīng)投資者議定后報(bào)同級(jí)財(cái)政部門備案，并具體組織實(shí)施；
(三)組織財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)，編制財(cái)務(wù)計(jì)劃和財(cái)務(wù)預(yù)算草案，實(shí)施財(cái)務(wù)控制、分析和考核；
(四)組織實(shí)施籌資、投資、處置重大資產(chǎn)、擔(dān)保、捐贈(zèng)、重組和利潤分配等財(cái)務(wù)管理方案；
(五)組織財(cái)務(wù)事項(xiàng)審批；
(六)組織繳納稅金、規(guī)費(fèi)；
(七)執(zhí)行國家有關(guān)職工勞動(dòng)報(bào)酬和勞動(dòng)保護(hù)的規(guī)定，依法繳納社會(huì)保險(xiǎn)費(fèi)、住房公積金等，保障職工合法權(quán)益；
(八)歸集財(cái)務(wù)信息，依法組織編制和報(bào)送財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告；
(九)提請(qǐng)聘任或者解聘財(cái)務(wù)負(fù)責(zé)人；
(十)配合有關(guān)機(jī)構(gòu)依法實(shí)施的審計(jì)、評(píng)估和監(jiān)督檢查；
(十一)按照章程的規(guī)定，以及股東(大)會(huì)或者董事會(huì)的要求，行使其他財(cái)務(wù)管理職權(quán)。
第三章財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)
第九條金融企業(yè)應(yīng)當(dāng)根據(jù)本規(guī)則的規(guī)定，以及內(nèi)部財(cái)務(wù)管理制度的要求，建立健全包括識(shí)別、計(jì)量、監(jiān)測(cè)和控制等內(nèi)容的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)控制體系，明確財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理的權(quán)限、程序、應(yīng)急方案和具體措施，以及財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)形成當(dāng)事人應(yīng)承擔(dān)的責(zé)任，防范和化解財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。
第十條金融企業(yè)應(yīng)當(dāng)建立規(guī)范有效的資本補(bǔ)充機(jī)制，保持業(yè)務(wù)規(guī)模與資本規(guī)模相適應(yīng)，在資本充足率、償付能力等方面滿足有關(guān)法律、法規(guī)的要求。
從事商業(yè)銀行業(yè)務(wù)的金融企業(yè)，資本充足率不得低于8%，核心資本充足率不得低于4%；從事保險(xiǎn)業(yè)務(wù)的金融企業(yè)，償付能力充足率不得低于規(guī)定的數(shù)額；從事證券業(yè)務(wù)的金融企業(yè)，凈資本負(fù)債率應(yīng)滿足規(guī)定的數(shù)額要求。
第十一條金融企業(yè)應(yīng)當(dāng)按照保障相關(guān)各方利益、保證支付能力、實(shí)現(xiàn)持續(xù)經(jīng)營的原則，根據(jù)有關(guān)法律、法規(guī)的規(guī)定，控制資產(chǎn)負(fù)債比例，足額提留用于清償債務(wù)的資金。
從事銀行業(yè)務(wù)的金融企業(yè)，應(yīng)按規(guī)定交存存款準(zhǔn)備金，留足備付金；從事保險(xiǎn)業(yè)務(wù)的金融企業(yè)，應(yīng)按注冊(cè)資本的20%提取資本保證金，存入指定銀行，除清算時(shí)用于清償債務(wù)外，不得動(dòng)用；從事證券業(yè)務(wù)的金融企業(yè)，負(fù)債與凈資產(chǎn)的比例應(yīng)滿足規(guī)定的數(shù)額要求。
第十二條金融企業(yè)應(yīng)當(dāng)定期或者至少于每年年終對(duì)各類資產(chǎn)進(jìn)行評(píng)價(jià)，并逐步實(shí)現(xiàn)動(dòng)態(tài)評(píng)價(jià)，按照規(guī)定進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)分類，對(duì)可收回金額低于賬面價(jià)值的部分，按照國家有關(guān)規(guī)定計(jì)提資產(chǎn)減值準(zhǔn)備。
金融企業(yè)對(duì)計(jì)提減值準(zhǔn)備的資產(chǎn)，應(yīng)當(dāng)落實(shí)監(jiān)管責(zé)任。對(duì)能夠收回或者繼續(xù)使用的，應(yīng)當(dāng)收回或者使用；對(duì)已經(jīng)損失的，應(yīng)當(dāng)按照規(guī)定的程序核銷；對(duì)已經(jīng)核銷的，應(yīng)當(dāng)實(shí)行賬銷案存管理。
第十三條金融企業(yè)應(yīng)當(dāng)及時(shí)分析市場利率、匯率波動(dòng)情況，預(yù)計(jì)可能發(fā)生的風(fēng)險(xiǎn)，并按照規(guī)定的程序，運(yùn)用金融衍生工具，減少利率、匯率風(fēng)險(xiǎn)損失。
第十四條金融企業(yè)發(fā)生關(guān)聯(lián)交易，必須履行規(guī)定的程序，并按照規(guī)定控制總量和規(guī)模，遵循公開、公平、公正的原則，確定并及時(shí)結(jié)算資源、勞務(wù)或者義務(wù)的價(jià)款，不得利用關(guān)聯(lián)交易操縱利潤、逃避稅收。
第十五條金融企業(yè)委托其他機(jī)構(gòu)理財(cái)或者從事其他業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估，依法簽訂書面合同，明確業(yè)務(wù)授權(quán)和具體操作程序，定期對(duì)賬，制定風(fēng)險(xiǎn)防范的具體措施。
金融企業(yè)委托其他機(jī)構(gòu)理財(cái)或者從事其他業(yè)務(wù)，投入的資金不得影響主營業(yè)務(wù)的開展，取得的收入應(yīng)當(dāng)納入賬內(nèi)核算。
第十六條金融企業(yè)依法受托發(fā)放貸款、經(jīng)營衍生產(chǎn)品、進(jìn)行證券期貨交易、買賣黃金、管理資產(chǎn)以及開展其他業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)與自營業(yè)務(wù)分開管理，按照合同約定分配收益、承擔(dān)責(zé)任，不得挪用客戶資金，不得轉(zhuǎn)嫁經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)。
第十七條金融企業(yè)對(duì)外提供擔(dān)保應(yīng)當(dāng)符合法律、行政法規(guī)的規(guī)定，根據(jù)被擔(dān)保對(duì)象的資信及償債能力，采取相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)控制措施，并設(shè)立備查賬簿登記，及時(shí)跟蹤監(jiān)督。
金融企業(yè)提供除主營擔(dān)保業(yè)務(wù)范圍以外的擔(dān)保，應(yīng)當(dāng)由股東(大)會(huì)或者董事會(huì)決議；為金融企業(yè)投資者或者實(shí)際控制人提供擔(dān)保的，應(yīng)當(dāng)由股東(大)會(huì)決議。
第十八條金融企業(yè)應(yīng)當(dāng)根據(jù)資本規(guī)?？刂票硗鈽I(yè)務(wù)總量。
金融企業(yè)應(yīng)當(dāng)按照風(fēng)險(xiǎn)程度對(duì)表外業(yè)務(wù)進(jìn)行授權(quán)，并嚴(yán)格按照授權(quán)執(zhí)行，禁止違規(guī)操作。
金融企業(yè)應(yīng)當(dāng)及時(shí)、完整記錄所有表外業(yè)務(wù)，跟蹤檢查表外業(yè)務(wù)變動(dòng)情況，預(yù)計(jì)可能發(fā)生的損失，并按照有關(guān)規(guī)定進(jìn)行披露。
第十九條金融企業(yè)設(shè)立分支機(jī)構(gòu)，應(yīng)當(dāng)按照規(guī)定撥付與分支機(jī)構(gòu)經(jīng)營規(guī)模相適應(yīng)的營運(yùn)資金，并不得超過規(guī)定的限額。
金融企業(yè)應(yīng)當(dāng)對(duì)分支機(jī)構(gòu)實(shí)行統(tǒng)一核算，統(tǒng)一調(diào)度資金，分級(jí)管理的財(cái)務(wù)管理制度。條件具備的，可以實(shí)行統(tǒng)一核算，統(tǒng)一調(diào)度資金，業(yè)務(wù)單元制管理的財(cái)務(wù)管理制度。
金融企業(yè)應(yīng)當(dāng)加強(qiáng)對(duì)分支機(jī)構(gòu)的財(cái)務(wù)監(jiān)管，關(guān)注資金異常變動(dòng)，監(jiān)督并跟蹤分析分支機(jī)構(gòu)財(cái)務(wù)指標(biāo)的情況，督促境外分支機(jī)構(gòu)遵守所在國家(地區(qū))關(guān)于金融企業(yè)財(cái)務(wù)管理的規(guī)定。
第四章資金籌集
第二十條金融企業(yè)籌集資本金，應(yīng)當(dāng)符合國家有關(guān)資本金管理的規(guī)定，根據(jù)發(fā)展戰(zhàn)略和經(jīng)營規(guī)劃擬定籌資方案，履行規(guī)定的程序。
金融企業(yè)在國家法律、行政法規(guī)允許的范圍內(nèi)，可以接受貨幣出資，也可以接受實(shí)物、知識(shí)產(chǎn)權(quán)、土地使用權(quán)等可以用貨幣估價(jià)并可以依法轉(zhuǎn)讓的非貨幣財(cái)產(chǎn)出資，或者采取發(fā)行股票等方式籌集資本金。
金融企業(yè)接受非貨幣財(cái)產(chǎn)出資，應(yīng)當(dāng)進(jìn)行評(píng)估作價(jià)，核實(shí)財(cái)產(chǎn)，按照評(píng)估確認(rèn)或者合同約定的價(jià)值計(jì)價(jià)；采取發(fā)行股票方式籌集的資本金，按照股票面值計(jì)價(jià)。
金融企業(yè)籌集資本金，應(yīng)當(dāng)聘請(qǐng)會(huì)計(jì)師事務(wù)所驗(yàn)資。辦理工商登記后，應(yīng)當(dāng)向投資者出具出資證明書。
第二十一條金融企業(yè)籌集的資本金，在持續(xù)經(jīng)營期間，投資者除依法進(jìn)行轉(zhuǎn)讓外，不得以任何方式抽走。
金融企業(yè)在籌集資本金活動(dòng)中，投資者繳付的出資額超出資本金的差額(包括發(fā)行股票的溢價(jià)凈收入)，計(jì)入資本公積。
經(jīng)投資者決議后，資本公積用于轉(zhuǎn)增資本金。
第二十二條金融企業(yè)以借款、吸收存款、發(fā)行債券、融資租賃、向人民銀行再貸款等方式籌集資金，應(yīng)當(dāng)符合國家有關(guān)規(guī)定，明確籌資目的，考慮資金需求和債務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，簽訂書面合同，不得擅自提高或者變相提高利率以及付費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)，并應(yīng)適時(shí)合理調(diào)整負(fù)債結(jié)構(gòu)，降低籌資成本。
第二十三條金融企業(yè)取得國家投資、財(cái)政補(bǔ)助等財(cái)政資金，區(qū)分以下情況處理：
(一)屬于國家直接投資的，按照國家有關(guān)規(guī)定增加國家資本金或者資本公積；
(二)屬于投資補(bǔ)助的，增加資本公積或者資本金。國家撥款時(shí)對(duì)權(quán)屬有規(guī)定的，按規(guī)定執(zhí)行。沒有規(guī)定的，由全體投資者共同享有；
(三)屬于貸款貼息、專項(xiàng)經(jīng)費(fèi)補(bǔ)助的，作為收益處理；
(四)屬于彌補(bǔ)虧損、救助損失或者其他用途的，作為收益處理；
(五)屬于政府轉(zhuǎn)貸、償還性資助的，作為負(fù)債管理。
第五章資產(chǎn)營運(yùn)
第二十四條金融企業(yè)應(yīng)當(dāng)統(tǒng)一管理資金賬戶，明確資金調(diào)度的條件、權(quán)限和程序。調(diào)度資金應(yīng)當(dāng)按照內(nèi)部財(cái)務(wù)管理制度，依據(jù)有效合同和合法憑證辦理手續(xù)，不得私存私放資金。
向境外調(diào)度資金必須符合國家外匯管理的有關(guān)規(guī)定，并履行相應(yīng)的審批程序。
第二十五條金融企業(yè)管理庫存現(xiàn)金、庫存金銀、存放中央銀行與同業(yè)的款項(xiàng)，以及其他形式的現(xiàn)金資產(chǎn)，應(yīng)當(dāng)滿足流動(dòng)性要求，并控制現(xiàn)金資產(chǎn)總量。
第二十六條金融企業(yè)應(yīng)當(dāng)按照內(nèi)部財(cái)務(wù)管理制度對(duì)合同進(jìn)行財(cái)務(wù)審核，跟蹤履約情況，明確債權(quán)，制定收賬政策，及時(shí)清收應(yīng)收款項(xiàng)。
第二十七條金融企業(yè)在法律、法規(guī)允許的范圍內(nèi)，經(jīng)股東(大)會(huì)或者董事會(huì)決議，可以用貨幣對(duì)外投資，也可以用實(shí)物、知識(shí)產(chǎn)權(quán)、土地使用權(quán)等可以用貨幣估價(jià)并可以依法轉(zhuǎn)讓的非貨幣財(cái)產(chǎn)對(duì)外投資，但不得以國家授予的特許經(jīng)營權(quán)對(duì)外投資。
用非貨幣財(cái)產(chǎn)對(duì)外投資的，應(yīng)當(dāng)聘請(qǐng)資產(chǎn)評(píng)估機(jī)構(gòu)進(jìn)行評(píng)估并按評(píng)估確認(rèn)后的價(jià)值計(jì)價(jià)。
對(duì)外投資應(yīng)當(dāng)簽訂書面合同，明確投資權(quán)益，按照內(nèi)部財(cái)務(wù)管理制度規(guī)定的程序支付投資款項(xiàng)，所需資金納入財(cái)務(wù)預(yù)算管理，不得在成本費(fèi)用或者營業(yè)外支出中列支，并及時(shí)監(jiān)控和考核投資項(xiàng)目的效益，落實(shí)項(xiàng)目決策者和實(shí)施者的責(zé)任。
向境外投資的，應(yīng)當(dāng)符合國家境外投資項(xiàng)目核準(zhǔn)和外匯管理等相關(guān)規(guī)定。
第二十八條金融企業(yè)收取、保管和處置抵債資產(chǎn)，應(yīng)當(dāng)按照內(nèi)部財(cái)務(wù)管理制度規(guī)定的工作程序辦理。
收取抵債資產(chǎn)應(yīng)當(dāng)按照規(guī)定確定接收價(jià)格，核實(shí)產(chǎn)權(quán)。
保管抵債資產(chǎn)應(yīng)當(dāng)按照安全、完整、有效的原則，及時(shí)進(jìn)行賬務(wù)處理，定期檢查、賬實(shí)核對(duì)。
處置抵債資產(chǎn)應(yīng)當(dāng)按照公開、透明的原則，聘請(qǐng)資產(chǎn)評(píng)估機(jī)構(gòu)評(píng)估作價(jià)。一般采用公開拍賣的方式進(jìn)行處置。采用其他方式的，應(yīng)當(dāng)引入競爭機(jī)制選擇抵債資產(chǎn)買受人。
抵債資產(chǎn)不得轉(zhuǎn)為自用。因客觀條件需要轉(zhuǎn)為自用的，應(yīng)當(dāng)履行規(guī)定的程序后，納入相應(yīng)的資產(chǎn)進(jìn)行管理。
第二十九條金融企業(yè)應(yīng)當(dāng)按照內(nèi)部財(cái)務(wù)管理制度規(guī)定，定期清查核實(shí)各類固定資產(chǎn)，落實(shí)使用和管理責(zé)任。
購建重要固定資產(chǎn)、實(shí)施重大技術(shù)改造，應(yīng)當(dāng)進(jìn)行可行性論證，并落實(shí)決策和執(zhí)行責(zé)任。
固定資產(chǎn)折舊可以依據(jù)產(chǎn)業(yè)發(fā)展態(tài)勢(shì)和技術(shù)進(jìn)步的要求，結(jié)合固定資產(chǎn)經(jīng)濟(jì)壽命及其使用狀況，確定折舊年限，選用折舊方法，按季(月)計(jì)提。固定資產(chǎn)折舊政策一經(jīng)選用，一般不得變更，確需變更的，應(yīng)當(dāng)經(jīng)股東(大)會(huì)或者董事會(huì)決議后執(zhí)行。有關(guān)法律、行政法規(guī)規(guī)定必須披露變更理由的，應(yīng)當(dāng)及時(shí)披露。
已交付使用而未辦理竣工決算的在建工程項(xiàng)目，應(yīng)當(dāng)比照固定資產(chǎn)進(jìn)行管理。
金融企業(yè)固定資產(chǎn)賬面價(jià)值和在建工程賬面價(jià)值之和占凈資產(chǎn)的比重，從事銀行業(yè)務(wù)的最高不得超過40%，從事保險(xiǎn)及其他非銀行業(yè)務(wù)的最高不得超過50%。國家另有規(guī)定的，從其規(guī)定。
第三十條金融企業(yè)通過自創(chuàng)、購買、接受投資等方式取得的商標(biāo)權(quán)、著作權(quán)、專利權(quán)及專有技術(shù)等無形資產(chǎn)，應(yīng)當(dāng)依法明確權(quán)屬，落實(shí)經(jīng)營和管理責(zé)任。
變更無形資產(chǎn)權(quán)屬時(shí)應(yīng)當(dāng)進(jìn)行評(píng)估，并簽訂書面合同。
第三十一條金融企業(yè)發(fā)生的資產(chǎn)損失，包括信貸資產(chǎn)損失、壞賬損失、投資損失、固定資產(chǎn)及在建工程損失等，應(yīng)當(dāng)及時(shí)核實(shí)，查清責(zé)任，追償損失，并按照國家有關(guān)規(guī)定進(jìn)行處理。
金融企業(yè)以出售、出租、抵押、置換、報(bào)廢等方式處置資產(chǎn)，應(yīng)當(dāng)根據(jù)有關(guān)法律、法規(guī)的規(guī)定，履行相應(yīng)程序。
處置主營業(yè)務(wù)所用資產(chǎn)，涉及業(yè)務(wù)調(diào)整或者資產(chǎn)重組的，應(yīng)當(dāng)根據(jù)發(fā)展戰(zhàn)略和經(jīng)營規(guī)劃，制訂業(yè)務(wù)調(diào)整或者資產(chǎn)重組方案，履行規(guī)定的程序后執(zhí)行。
金融企業(yè)對(duì)外捐贈(zèng)應(yīng)當(dāng)符合有關(guān)法律、法規(guī)的規(guī)定，明確捐贈(zèng)的范圍和條件，落實(shí)執(zhí)行責(zé)任，嚴(yán)格辦理捐贈(zèng)資產(chǎn)的交接手續(xù)。
第六章成本、費(fèi)用
第三十二條金融企業(yè)應(yīng)當(dāng)結(jié)合自身特點(diǎn)，按照內(nèi)部財(cái)務(wù)管理制度，強(qiáng)化成本費(fèi)用預(yù)算約束，實(shí)行成本費(fèi)用全員管理和全過程控制。
金融企業(yè)的成本費(fèi)用支出應(yīng)當(dāng)按照國家規(guī)定納入賬內(nèi)核算，不得違反規(guī)定進(jìn)行調(diào)整。
第三十三條金融企業(yè)在經(jīng)營過程中發(fā)生的與經(jīng)營有關(guān)的支出，包括各項(xiàng)利息支出(含貼息)扣除允許資本化的部分、手續(xù)費(fèi)支出、傭金支出、業(yè)務(wù)給付支出、業(yè)務(wù)賠款支出、保護(hù)(保障、保險(xiǎn))基金支出、應(yīng)計(jì)入損益的各種準(zhǔn)備金和其他有關(guān)支出，應(yīng)當(dāng)按照國家有關(guān)規(guī)定計(jì)入當(dāng)期損益。
第三十四條金融企業(yè)的成本核算，應(yīng)當(dāng)嚴(yán)格區(qū)分本期成本與下期成本的界限、成本支出與營業(yè)外支出的界限、收益性支出與資本性支出的界限。
金融企業(yè)的成本核算，應(yīng)當(dāng)以季(月)、年為計(jì)算期。同一計(jì)算期內(nèi)，核算成本和營業(yè)收入的起止日期、計(jì)算范圍和口徑應(yīng)當(dāng)一致。
第三十五條金融企業(yè)應(yīng)當(dāng)注重費(fèi)用支出與經(jīng)濟(jì)效益的配比，實(shí)行費(fèi)用支出的歸口、分級(jí)管理和預(yù)算控制，確定必要的費(fèi)用支出范圍、標(biāo)準(zhǔn)和報(bào)銷審批程序。
除國家規(guī)定的專用賬戶外，金融企業(yè)每一獨(dú)立核算單位分幣種只能設(shè)立一個(gè)費(fèi)用存款專戶，除稅金及附加、折舊、資產(chǎn)攤銷、準(zhǔn)備金和壞賬損失以外的各項(xiàng)費(fèi)用，應(yīng)當(dāng)從費(fèi)用專戶中開支。
金融企業(yè)應(yīng)當(dāng)強(qiáng)化費(fèi)用支出約束，對(duì)業(yè)務(wù)宣傳費(fèi)、業(yè)務(wù)招待費(fèi)、差旅費(fèi)、會(huì)議費(fèi)、通訊費(fèi)、維修費(fèi)、出國經(jīng)費(fèi)、董事會(huì)經(jīng)費(fèi)、捐贈(zèng)等實(shí)行重點(diǎn)監(jiān)控。
金融企業(yè)的業(yè)務(wù)宣傳費(fèi)、委托代辦手續(xù)費(fèi)、防預(yù)費(fèi)、業(yè)務(wù)招待費(fèi)一律按規(guī)定據(jù)實(shí)列支，不得預(yù)提。
第三十六條金融企業(yè)技術(shù)研發(fā)和實(shí)施科技成果產(chǎn)業(yè)化所需經(jīng)費(fèi)應(yīng)當(dāng)納入財(cái)務(wù)預(yù)算，形成的資產(chǎn)應(yīng)當(dāng)納入相應(yīng)的資產(chǎn)進(jìn)行管理。
第三十七條金融企業(yè)應(yīng)當(dāng)按照國家有關(guān)規(guī)定，以及與職工簽訂的勞動(dòng)合同，核定和計(jì)發(fā)職工薪酬。
金融企業(yè)根據(jù)有關(guān)法律、法規(guī)和政策的規(guī)定，經(jīng)股東(大)會(huì)或者董事會(huì)決議，可以對(duì)經(jīng)營者、核心技術(shù)人員和核心管理人員實(shí)行與其他職工不同的薪酬辦法。
金融企業(yè)經(jīng)股東(大)會(huì)或者董事會(huì)決議，可以在工資計(jì)劃中安排一定數(shù)額，對(duì)研發(fā)核心技術(shù)、促進(jìn)安全營運(yùn)、開拓市場等作出突出貢獻(xiàn)的職工給予獎(jiǎng)勵(lì)。
第三十八條金融企業(yè)根據(jù)有關(guān)法律、法規(guī)和政策的規(guī)定，為職工繳納的基本醫(yī)療保險(xiǎn)、基本養(yǎng)老保險(xiǎn)、失業(yè)保險(xiǎn)和工傷保險(xiǎn)等社會(huì)保險(xiǎn)費(fèi)用，應(yīng)當(dāng)據(jù)實(shí)列入成本(費(fèi)用)。
參加基本醫(yī)療保險(xiǎn)、基本養(yǎng)老保險(xiǎn)且按時(shí)足額繳費(fèi)的金融企業(yè)，具有持續(xù)盈利能力和支付能力的，可以根據(jù)有關(guān)法律、法規(guī)的規(guī)定，為職工建立補(bǔ)充醫(yī)療保險(xiǎn)和補(bǔ)充養(yǎng)老保險(xiǎn)(企業(yè)年金)制度，相關(guān)費(fèi)用應(yīng)當(dāng)按照國家有關(guān)規(guī)定列支。
第三十九條金融企業(yè)為職工繳納住房公積金以及職工住房貨幣化分配的處理，按照國家有關(guān)規(guī)定執(zhí)行。
工會(huì)經(jīng)費(fèi)按照國家規(guī)定的比例提取，撥交工會(huì)使用。
職工教育經(jīng)費(fèi)按照國家規(guī)定的比例提取，用于職工教育和職業(yè)培訓(xùn)。
第四十條金融企業(yè)應(yīng)當(dāng)依法繳納行政事業(yè)性收費(fèi)、政府性基金以及使用或者占用國有資源的費(fèi)用等。
金融企業(yè)有權(quán)拒絕沒有法律、法規(guī)和規(guī)章依據(jù)，或者超過法律、法規(guī)和規(guī)章規(guī)定范圍和標(biāo)準(zhǔn)的收費(fèi)。
第四十一條金融企業(yè)根據(jù)經(jīng)營情況支付必要的傭金、手續(xù)費(fèi)等支出，應(yīng)當(dāng)簽訂合同，明確支出標(biāo)準(zhǔn)和執(zhí)行責(zé)任。除對(duì)個(gè)人人外，不得以現(xiàn)金支付。
第七章收益、分配
第四十二條金融企業(yè)經(jīng)營業(yè)務(wù)范圍內(nèi)的各項(xiàng)收入和其他營業(yè)收入、營業(yè)外收入，應(yīng)當(dāng)在依法設(shè)置的會(huì)計(jì)賬簿上按照國家有關(guān)規(guī)定統(tǒng)一登記、核算，不得存放其他單位，或者以任何理由坐支。
投資者、經(jīng)營者及其他職工履行本單位職務(wù)所得收入，包括業(yè)務(wù)收入以及對(duì)方給予的傭金、手續(xù)費(fèi)等，全部屬于金融企業(yè)，應(yīng)當(dāng)納入賬內(nèi)核算，不得隱匿、轉(zhuǎn)移、私存私放、坐支或者擅自用于職工福利。
第四十三條金融企業(yè)發(fā)生年度虧損的，可以用下一年度的稅前利潤彌補(bǔ)；下一年度的稅前利潤不足以彌補(bǔ)的，可以逐年延續(xù)彌補(bǔ)；延續(xù)彌補(bǔ)期超過法定稅前彌補(bǔ)期限的，可以用繳納所得稅后的利潤彌補(bǔ)。
第四十四條金融企業(yè)本年實(shí)現(xiàn)凈利潤(減彌補(bǔ)虧損，下同)，應(yīng)當(dāng)按照提取法定盈余公積金、提取一般(風(fēng)險(xiǎn))準(zhǔn)備金、向投資者分配利潤的順序進(jìn)行分配。法律、行政法規(guī)另有規(guī)定的從其規(guī)定。
法定盈余公積金按照本年實(shí)現(xiàn)凈利潤的10%提取，法定盈余公積金累計(jì)達(dá)到注冊(cè)資本的50%時(shí)，可不再提取。
從事銀行業(yè)務(wù)的，應(yīng)當(dāng)于每年年終根據(jù)承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)和損失的資產(chǎn)余額的一定比例提取一般準(zhǔn)備金，用于彌補(bǔ)尚未識(shí)別的可能性損失；從事其他業(yè)務(wù)的，應(yīng)當(dāng)按照國家有關(guān)規(guī)定從本年實(shí)現(xiàn)凈利潤中提取風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金，用于補(bǔ)償風(fēng)險(xiǎn)損失。
以前年度未分配的利潤，并入本年實(shí)現(xiàn)凈利潤向投資者分配。其中，股份有限公司按照下列順序分配：
(一)支付優(yōu)先股股利；
(二)提取任意盈余公積金；
(三)支付普通股股利；
(四)轉(zhuǎn)作資本(股本)。
資本充足率、償付能力充足率、凈資本負(fù)債率未達(dá)到有關(guān)法律、行政法規(guī)規(guī)定標(biāo)準(zhǔn)的，不得向投資者分配利潤。
任意盈余公積金按照公司章程或者股東(大)會(huì)決議提取和使用。
經(jīng)股東(大)會(huì)決議，金融企業(yè)可以用法定盈余公積金和任意盈余公積金彌補(bǔ)虧損或者轉(zhuǎn)增資本。法定盈余公積金轉(zhuǎn)為資本時(shí)，所留存的該項(xiàng)公積金不得少于轉(zhuǎn)增前金融企業(yè)注冊(cè)資本的25%。
第四十五條金融企業(yè)根據(jù)有關(guān)法律、法規(guī)的規(guī)定，經(jīng)股東(大)會(huì)決議，可以對(duì)經(jīng)營者和核心技術(shù)人員、核心管理人員實(shí)行股權(quán)激勵(lì)。
經(jīng)營者及其他職工以勞動(dòng)、技術(shù)、管理等要素參與收益分配的，分配辦法應(yīng)當(dāng)符合有關(guān)法律、法規(guī)和政策的規(guī)定，經(jīng)股東(大)會(huì)決議后，區(qū)別以下情況處理：
(一)取得股權(quán)的，與其他投資者一同分配利潤；
(二)沒有取得股權(quán)的，在相關(guān)業(yè)務(wù)實(shí)現(xiàn)的利潤限額和分配標(biāo)準(zhǔn)內(nèi)，從當(dāng)期費(fèi)用中列支。
第八章重組、清算
第四十六條金融企業(yè)根據(jù)有關(guān)法律、法規(guī)的規(guī)定，可以通過分立、合并等方式進(jìn)行重組。
實(shí)施重組應(yīng)當(dāng)進(jìn)行可行性論證，履行規(guī)定程序，組織開展財(cái)產(chǎn)清查，聘請(qǐng)會(huì)計(jì)師事務(wù)所進(jìn)行審計(jì)、資產(chǎn)評(píng)估機(jī)構(gòu)進(jìn)行資產(chǎn)評(píng)估，組織與債權(quán)人協(xié)商，制訂債務(wù)處置或者承繼、股權(quán)設(shè)置、資本重組的實(shí)施方案。
第四十七條金融企業(yè)分立，應(yīng)當(dāng)按照資產(chǎn)相關(guān)性或者業(yè)務(wù)相關(guān)性原則分割財(cái)產(chǎn)、承擔(dān)債務(wù)，并明確分立后的產(chǎn)權(quán)關(guān)系。
對(duì)不能分割的財(cái)產(chǎn)，在評(píng)估的基礎(chǔ)上，經(jīng)各方協(xié)商，由擁有財(cái)產(chǎn)的一方給予其他方經(jīng)濟(jì)補(bǔ)償。
第四十八條金融企業(yè)合并，應(yīng)當(dāng)由合并后存續(xù)的金融企業(yè)或者新設(shè)的金融企業(yè)承繼合并各方的債權(quán)、債務(wù)，并明確合并后的產(chǎn)權(quán)關(guān)系。
金融企業(yè)合并凈資產(chǎn)超出注冊(cè)資本的部分，作為資本公積；少于注冊(cè)資本的部分，應(yīng)當(dāng)變更注冊(cè)資本或者由投資者補(bǔ)足出資。
對(duì)資不抵債金融企業(yè)以承擔(dān)債務(wù)方式合并的，合并方應(yīng)當(dāng)采取重整措施，按照合并方案履行償債義務(wù)。
第四十九條金融企業(yè)實(shí)行托管經(jīng)營，應(yīng)當(dāng)簽訂托管經(jīng)營合同，明確被托管企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況、托管經(jīng)營目標(biāo)、托管財(cái)產(chǎn)處置權(quán)限以及收益分配辦法等，并落實(shí)財(cái)務(wù)監(jiān)管責(zé)任。
受托金融企業(yè)應(yīng)當(dāng)根據(jù)托管經(jīng)營合同制定相關(guān)方案，重組托管金融企業(yè)的財(cái)產(chǎn)與債務(wù)、調(diào)整業(yè)務(wù)、安置職工。
托管經(jīng)營合同沒有約定且未經(jīng)托管金融企業(yè)股東(大)會(huì)同意，受托金融企業(yè)不得擅自改組、改制、轉(zhuǎn)讓托管金融企業(yè)，不得非法轉(zhuǎn)移托管金融企業(yè)的財(cái)產(chǎn)和業(yè)務(wù)，不得以托管金融企業(yè)名義或者以托管財(cái)產(chǎn)對(duì)外擔(dān)保。
第五十條金融企業(yè)進(jìn)行重組時(shí)，對(duì)已占用的國有劃撥土地應(yīng)當(dāng)按照有關(guān)規(guī)定進(jìn)行評(píng)估，履行相關(guān)手續(xù)后，區(qū)別以下情況處理：
(一)繼續(xù)采取劃撥方式的，可以不納入資產(chǎn)管理，但應(yīng)當(dāng)明確劃撥土地使用權(quán)權(quán)益，并按規(guī)定用途使用，設(shè)立備查賬簿登記；
(二)采取作價(jià)入股方式的，將應(yīng)繳納的土地出讓金轉(zhuǎn)作國家資本，形成的國有股權(quán)由重組前的國有資本持有單位或者財(cái)政部門確認(rèn)的單位持有；
(三)采取出讓方式的，由金融企業(yè)購買土地使用權(quán)，支付出讓費(fèi)用；
(四)采取租賃方式的，由金融企業(yè)租賃使用，租金水平參照銀行同期貸款利率確定，并在租賃合同中約定。
金融企業(yè)進(jìn)行重組時(shí)，對(duì)已占用的特許經(jīng)營權(quán)等國有資源，依法可以轉(zhuǎn)讓的，比照前款處理。
第五十一條金融企業(yè)重組過程中，對(duì)拖欠職工的工資和醫(yī)療、傷殘補(bǔ)助、撫恤費(fèi)用以及欠繳的基本社會(huì)保險(xiǎn)費(fèi)、住房公積金、工會(huì)經(jīng)費(fèi)等，應(yīng)當(dāng)以金融企業(yè)現(xiàn)有資產(chǎn)優(yōu)先清償。
第五十二條金融企業(yè)被責(zé)令關(guān)閉、依法破產(chǎn)或者經(jīng)營期限屆滿終止經(jīng)營或者解散的，應(yīng)當(dāng)按照國家法律、行政法規(guī)和金融企業(yè)章程的規(guī)定實(shí)施清算。
金融企業(yè)自愿清算的，由金融企業(yè)股東(大)會(huì)決議后執(zhí)行。
金融企業(yè)依法進(jìn)行清算，應(yīng)當(dāng)對(duì)非貨幣財(cái)產(chǎn)進(jìn)行資產(chǎn)評(píng)估。
第五十三條金融企業(yè)的清算財(cái)產(chǎn)支付清算費(fèi)用后，按照國家有關(guān)法律、行政法規(guī)規(guī)定的順序清償債務(wù)。
第五十四條金融企業(yè)清算完畢，應(yīng)當(dāng)編制清算報(bào)告，聘用會(huì)計(jì)師事務(wù)所審計(jì)，并將清算報(bào)告和審計(jì)報(bào)告報(bào)投資者決議或者人民法院確認(rèn)后，向相關(guān)部門、債權(quán)人以及其他利益相關(guān)人通告。
第五十五條金融企業(yè)與職工解除勞動(dòng)合同，應(yīng)當(dāng)按照國家有關(guān)規(guī)定支付職工經(jīng)濟(jì)補(bǔ)償金，除正常經(jīng)營期間發(fā)生的列入當(dāng)期費(fèi)用以外，應(yīng)當(dāng)區(qū)別以下情況處理：
(一)重組中發(fā)生的，依次從未分配利潤、盈余公積、資本公積、實(shí)收資本中支付；
(二)清算時(shí)發(fā)生的，以扣除清算費(fèi)用后的清算財(cái)產(chǎn)優(yōu)先清償。
第九章財(cái)務(wù)信息
第五十六條金融企業(yè)應(yīng)當(dāng)在會(huì)計(jì)電算化的基礎(chǔ)上，整合業(yè)務(wù)和信息流程，推行財(cái)務(wù)管理信息化，逐步實(shí)現(xiàn)財(cái)務(wù)、業(yè)務(wù)相關(guān)信息一次性處理和實(shí)時(shí)共享。
第五十七條金融企業(yè)應(yīng)當(dāng)根據(jù)有關(guān)法律、行政法規(guī)的規(guī)定，以及財(cái)政部的統(tǒng)一要求編制中期財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告和年度財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告，并通過內(nèi)部審核，在規(guī)定期限內(nèi)向財(cái)政部門以及其他與金融企業(yè)有關(guān)的使用者報(bào)送，不得拒絕、拖延財(cái)務(wù)信息的披露。
第五十八條金融企業(yè)報(bào)送的年度財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告應(yīng)當(dāng)經(jīng)會(huì)計(jì)師事務(wù)所審計(jì)。
金融企業(yè)不得編制和對(duì)外提供虛假的或者隱瞞重要事實(shí)的財(cái)務(wù)信息。
金融企業(yè)負(fù)責(zé)人對(duì)本企業(yè)財(cái)務(wù)信息的真實(shí)性、完整性負(fù)責(zé)。
第五十九條財(cái)政部門應(yīng)當(dāng)建立健全金融企業(yè)財(cái)務(wù)評(píng)價(jià)制度，對(duì)金融企業(yè)資本充足狀況、償付能力狀況、資產(chǎn)質(zhì)量狀況、盈利狀況和社會(huì)貢獻(xiàn)等進(jìn)行評(píng)價(jià)。評(píng)價(jià)結(jié)果作為制定有關(guān)金融企業(yè)財(cái)務(wù)管理政策和考核有關(guān)金融企業(yè)的依據(jù)。
金融企業(yè)應(yīng)當(dāng)按財(cái)務(wù)評(píng)價(jià)制度的要求，對(duì)財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營成果進(jìn)行總結(jié)、評(píng)價(jià)和考核。
第六十條財(cái)政部門及其工作人員應(yīng)當(dāng)履行保密義務(wù)，謹(jǐn)慎、合法地保管、使用金融企業(yè)提供的財(cái)務(wù)信息，不得利用未公開的財(cái)務(wù)信息牟取利益或者損害金融企業(yè)利益。
第十章罰則
第六十一條金融企業(yè)有下列情形之一的，由財(cái)政部門責(zé)令限期改正，或者予以通報(bào)批評(píng)：
(一)不按規(guī)定提交設(shè)立、變更文件的；
(二)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)控制未達(dá)到規(guī)定要求的；
(三)籌集和運(yùn)用資金不符合規(guī)定要求的；
(四)不按規(guī)定開設(shè)和管理資金賬戶的；
(五)資產(chǎn)管理不符合規(guī)定，形成賬外資產(chǎn)的；
(六)不按規(guī)定列支經(jīng)營成本、費(fèi)用的；
(七)不按規(guī)定確認(rèn)經(jīng)營收益的；
(八)不按規(guī)定計(jì)提減值準(zhǔn)備、提留準(zhǔn)備金、分配利潤的；
(九)不按規(guī)定處理財(cái)政資金、國有資源的；
(十)不按規(guī)定順序清償債務(wù)、處理財(cái)產(chǎn)的；
(十一)不按規(guī)定處理職工社會(huì)保險(xiǎn)費(fèi)、經(jīng)濟(jì)補(bǔ)償金的；
(十二)其他違反金融企業(yè)財(cái)務(wù)管理有關(guān)規(guī)定的。
第六十二條金融企業(yè)有下列情形之一的，由財(cái)政部門責(zé)令限期改正，并對(duì)金融企業(yè)及其負(fù)責(zé)人和其他直接責(zé)任人員給予警告：
(一)不按照規(guī)定建立內(nèi)部財(cái)務(wù)管理制度的；
(二)內(nèi)部財(cái)務(wù)管理制度明顯與國家法律、法規(guī)和統(tǒng)一的財(cái)務(wù)管理規(guī)章制度相抵觸，且不按財(cái)政部門要求修改的；
(三)不按照規(guī)定提供財(cái)務(wù)信息的；
(四)拒絕、阻擾依法實(shí)施的財(cái)務(wù)監(jiān)督的。
第六十三條金融企業(yè)違反本規(guī)則，有關(guān)法律、法規(guī)另有規(guī)定的，依照其規(guī)定處理、處罰。
【關(guān)鍵詞】 財(cái)務(wù)管理；金融市場；影響；作用
當(dāng)今國際金融市場全球化的趨勢(shì)，有如一柄雙刃劍，既可以提升國際資金運(yùn)用的效率，促進(jìn)全球經(jīng)濟(jì)蓬勃發(fā)展，但亦會(huì)帶來風(fēng)險(xiǎn)。金融開放、資訊科技發(fā)展以及市場全球化的趨勢(shì)，結(jié)合起來所形成的一股強(qiáng)大力量，令全球經(jīng)濟(jì)發(fā)展欣欣向榮。
我國財(cái)務(wù)管理理論與實(shí)踐的發(fā)展經(jīng)歷了三個(gè)不同階段?，F(xiàn)代財(cái)務(wù)管理學(xué)理論的確立，我國財(cái)務(wù)管理觀念不斷得以更新，財(cái)務(wù)管理職能與內(nèi)容進(jìn)一步轉(zhuǎn)換和變革，財(cái)務(wù)管理的方法體系日趨完善。中國進(jìn)入社會(huì)主義市場經(jīng)濟(jì)新時(shí)期，財(cái)務(wù)管理工作呈現(xiàn)出多元化結(jié)構(gòu)體系，隨著企業(yè)財(cái)務(wù)再生策略的實(shí)施，既減少了人力成本，提高了工作效率，又能給企業(yè)管理工作帶來一系列新的變化，為了適應(yīng)企業(yè)改革的需要，增加新的財(cái)務(wù)管理內(nèi)容勢(shì)在必行。
1金融市場環(huán)境對(duì)企業(yè)財(cái)務(wù)管理活動(dòng)的影響
當(dāng)前企業(yè)財(cái)務(wù)管理環(huán)境發(fā)生的各種變化必然對(duì)企業(yè)的財(cái)務(wù)活動(dòng)產(chǎn)生深遠(yuǎn)的影響，其具體作用于企業(yè)的籌資、投資、分配和理財(cái)手段等各個(gè)方面。
我國企業(yè)傳統(tǒng)的籌資渠道多限于國內(nèi)籌資，方式多限于以銀行貸款為主的間接融資。據(jù)統(tǒng)計(jì)，目前我國企業(yè)直接融資和間接融資的比例還不足10%，而這一比例在發(fā)達(dá)國家往往超過了50%。但隨著宏觀經(jīng)濟(jì)發(fā)展和理財(cái)環(huán)境的不斷變化，我國企業(yè)籌資理念也在不斷更新。一是企業(yè)籌資方式逐步由以銀行間接籌資為主向側(cè)重于股票、債券等直接籌資方式轉(zhuǎn)變；二是融資方式不斷創(chuàng)新，公司債券、可轉(zhuǎn)換公司債券、發(fā)行新股、配股增發(fā)、定向發(fā)行等已成為一些企業(yè)常用的籌資手段；三是籌資渠道和范圍不斷擴(kuò)大，企業(yè)進(jìn)行籌資決策時(shí)，可以把視野放在國際資本市場上；來選擇適合自己的資金來源和籌資方式，海外上市融資成為一些企業(yè)資金的重要來源。
在知識(shí)經(jīng)濟(jì)時(shí)代，物質(zhì)資本雖然仍是企業(yè)生存與發(fā)展必不可少的生產(chǎn)要素，但知識(shí)資本在整個(gè)社會(huì)進(jìn)程別是在可持續(xù)發(fā)展中的作用更為重要。在知識(shí)型企業(yè)中，人力資本的所有者將和物質(zhì)資本的所有者一樣分擔(dān)企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)，同時(shí)也分享企業(yè)的稅后利潤。目前，一些高新技術(shù)企業(yè)對(duì)員工送“紅股”、對(duì)企業(yè)經(jīng)理實(shí)行“股票期權(quán)制”，都是人力資本所有者參與企業(yè)稅后利潤分配的形式，這種趨勢(shì)今后將越來越明顯。
2現(xiàn)代企業(yè)財(cái)務(wù)管理對(duì)金融市場的影響
現(xiàn)代企業(yè)的主要籌資渠道有：向銀行借款、向非金融機(jī)構(gòu)或企業(yè)借款、企業(yè)內(nèi)部集資、企業(yè)自我積累、向社會(huì)發(fā)行債券和股票等。如果僅從納稅角度看，一般來講，企業(yè)內(nèi)部集資的稅負(fù)最輕，其次是向非金融機(jī)構(gòu)或其他企業(yè)借款，再次是向金融機(jī)構(gòu)借款，自我積累籌資和發(fā)行股票的稅負(fù)最重。其原因在于：企業(yè)內(nèi)部集資和企業(yè)間資金拆借，其利息也可在稅前扣除，而其利率一般會(huì)高于向金融機(jī)構(gòu)貸款的利率，但其籌資成本未必會(huì)比向銀行借款的籌資成本高。假如站在企業(yè)價(jià)值最大化的角度上來說的話，就要求企業(yè)不僅能夠籌集到足夠數(shù)的資金，還要求以較低的代價(jià)取得。但是企業(yè)內(nèi)部集資和企業(yè)間資金拆借借款程序簡單，籌資速度較快，所受限制較少；向金融機(jī)構(gòu)借款程序復(fù)雜，籌資時(shí)間較長，所受限制較多；發(fā)行債券和股票，對(duì)企業(yè)本身的要求就更為嚴(yán)格，但其籌資風(fēng)險(xiǎn)較小。因此，選擇哪種或哪幾種組合融資渠道，要考慮企業(yè)必須支付的稅收成本，也要考慮企業(yè)的實(shí)際情況。
3加強(qiáng)財(cái)務(wù)管理，提高企業(yè)經(jīng)濟(jì)效益
3.1加強(qiáng)財(cái)務(wù)隊(duì)伍的建設(shè)，不斷提高財(cái)務(wù)管理人員的素質(zhì)
第一，加強(qiáng)崗前培訓(xùn)和后繼教育。對(duì)從業(yè)人員定期進(jìn)行后繼教育，及時(shí)補(bǔ)充和更新知識(shí)，拓寬知識(shí)面，不斷提高專業(yè)管理水平和技能。
第二，強(qiáng)化考核，完善用人機(jī)制。對(duì)從業(yè)人員進(jìn)行政治素質(zhì)和業(yè)務(wù)技能、政策水平和職業(yè)道德的考核，將考核結(jié)果與專業(yè)技術(shù)職稱的聘任、行政職務(wù)任免、獎(jiǎng)金發(fā)放等掛鉤，形成完善的內(nèi)部激勵(lì)和約束機(jī)制。
3.2進(jìn)一步加強(qiáng)和完善財(cái)務(wù)的監(jiān)督檢查機(jī)制，加大處罰力度
第一，建立內(nèi)部會(huì)計(jì)控制制度體系。內(nèi)部會(huì)計(jì)控制是企業(yè)為提高會(huì)計(jì)信息質(zhì)量，保護(hù)資產(chǎn)的安全、完整，確保有關(guān)法律法規(guī)和規(guī)章制度的貫徹執(zhí)行而制定和實(shí)施的一系列控制方法、措施和程序。建立適合本單位業(yè)務(wù)特點(diǎn)和管理要求的內(nèi)部控制制度，并組織實(shí)施是當(dāng)前財(cái)務(wù)管理中的重要舉措，是各企業(yè)貫徹執(zhí)行國家法律、法規(guī)規(guī)章制度的重要基礎(chǔ)，也對(duì)規(guī)范會(huì)計(jì)行為，提高會(huì)計(jì)信息質(zhì)量，強(qiáng)化經(jīng)營管理，控制經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)，起著重要作用。
第二，繼續(xù)強(qiáng)化內(nèi)部審計(jì)監(jiān)督制度。內(nèi)部審計(jì)是強(qiáng)化單位內(nèi)部監(jiān)督不可缺少的制衡機(jī)制，一方面它能夠保證會(huì)計(jì)資料的準(zhǔn)確性和可靠性，保護(hù)資產(chǎn)的安全完整；另一方面追求通過其對(duì)經(jīng)濟(jì)進(jìn)行全面、經(jīng)常及時(shí)的監(jiān)督，保證單位內(nèi)部控制逐步完善，通過定期、不定期地進(jìn)行常規(guī)、離任、專項(xiàng)等內(nèi)容的內(nèi)部審計(jì)，及時(shí)發(fā)現(xiàn)并糾正企業(yè)會(huì)計(jì)核算、會(huì)計(jì)資料、財(cái)務(wù)收支、經(jīng)濟(jì)活動(dòng)中的一些不合規(guī)、不真實(shí)、不準(zhǔn)確、不完整的情況，有利于維護(hù)國家財(cái)經(jīng)法紀(jì)，保證企業(yè)財(cái)產(chǎn)的安全，保證財(cái)務(wù)信息的真實(shí)。
4結(jié)論
市場是信息的傳遞中心，資金供求雙方都通過市場發(fā)出自己的信息，并接受對(duì)方的信息，企業(yè)的價(jià)值易于衡量。市場上反映的是所有的市場參與者對(duì)企業(yè)價(jià)值的集體評(píng)價(jià)和反映，市場上的價(jià)值是客觀公正的。
參考文獻(xiàn)
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關(guān)鍵詞：金融企業(yè)；財(cái)務(wù)管理；意義；途徑
1.加強(qiáng)金融風(fēng)險(xiǎn)管理的意義
金融業(yè)屬于一種風(fēng)險(xiǎn)較高的行業(yè)，金融風(fēng)險(xiǎn)也具有一定的不確定性。改革開放以來，我國的金融體制也進(jìn)行了多層次的改革，外資不斷進(jìn)入國內(nèi)市場、金融企業(yè)信息化程度越來越高、創(chuàng)新能力不斷加強(qiáng)使得我國的金融市場呈現(xiàn)出多樣性和復(fù)雜性的特點(diǎn)。財(cái)務(wù)管理在金融企業(yè)的發(fā)展中起著核心作用，美國經(jīng)濟(jì)危機(jī)的爆發(fā)就是財(cái)務(wù)管理不足引起的。所以，企業(yè)在運(yùn)營的過程中必須強(qiáng)化財(cái)務(wù)管理工作，使企業(yè)資金科學(xué)合理的利用，使風(fēng)險(xiǎn)降到最低，提高金融企業(yè)的經(jīng)濟(jì)效益，財(cái)務(wù)管理取得不斷地進(jìn)步。
加強(qiáng)金融風(fēng)險(xiǎn)管理在我國當(dāng)前的經(jīng)濟(jì)發(fā)展中具有十分重要的現(xiàn)實(shí)意義：一方面，它是國內(nèi)經(jīng)濟(jì)形勢(shì)發(fā)展的宏觀要求，一是我國經(jīng)濟(jì)改革在不斷深化，市場經(jīng)濟(jì)體制還處在建立和完善階段，一些制度還在探索，一些雖已建立但還不完善，使得經(jīng)濟(jì)實(shí)體在經(jīng)營中面臨較大的不確定性；二是我國企業(yè)的經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)較為薄弱，難以適應(yīng)現(xiàn)代企業(yè)制度的要求；三是經(jīng)濟(jì)要素更加活躍，在增大機(jī)會(huì)的同時(shí)也增大了風(fēng)險(xiǎn)；四是金融改革的深化，金融競爭的加劇，使經(jīng)濟(jì)實(shí)體面臨更多的選擇機(jī)會(huì)，需要對(duì)風(fēng)險(xiǎn)與收益進(jìn)行綜合衡量；五是經(jīng)濟(jì)改革和發(fā)展需要有良好的市場秩序作保障。
2.科學(xué)財(cái)務(wù)管理對(duì)于金融企業(yè)發(fā)展的意義
（1）科學(xué)的財(cái)務(wù)管理，使企業(yè)的財(cái)務(wù)行為更加規(guī)范，增加企業(yè)處理風(fēng)險(xiǎn)的能力。金融企業(yè)的特殊性要求其財(cái)務(wù)管理必須以預(yù)防和化解金融風(fēng)險(xiǎn)、維護(hù)企業(yè)多方面的權(quán)益以及社會(huì)范圍內(nèi)經(jīng)濟(jì)秩序?yàn)槟康?。金融企業(yè)的財(cái)務(wù)管理從籌資管理到績效評(píng)價(jià)等一系列工作流程中都要明確財(cái)務(wù)管理工作的目標(biāo)和工作方法，在實(shí)際工作中不斷創(chuàng)新，規(guī)范企業(yè)的收支行為，使企業(yè)抵御金融風(fēng)險(xiǎn)的能力不斷增強(qiáng)。
（2）科學(xué)的財(cái)務(wù)管理，可以最大程度發(fā)揮其創(chuàng)造價(jià)值的能力，使金融企業(yè)的經(jīng)營業(yè)績不斷提升。隨著新會(huì)計(jì)標(biāo)準(zhǔn)的頒布，現(xiàn)代金融企業(yè)的經(jīng)營業(yè)發(fā)生了較大的轉(zhuǎn)變，從原來的單一盈利為目標(biāo)轉(zhuǎn)變?yōu)橐蕴岣呤找媛蕿楣ぷ髦匦?。所以，金融企業(yè)要健康發(fā)展，必須得加強(qiáng)財(cái)務(wù)管理工作，以此來控制企業(yè)的支出、實(shí)現(xiàn)資源的優(yōu)化配置，最終達(dá)到效益性等目標(biāo)。金融企業(yè)內(nèi)部從固定資產(chǎn)公職到零散辦公用品的添置都需要報(bào)到相關(guān)部門，導(dǎo)致企業(yè)在日常運(yùn)轉(zhuǎn)的過程中需要資金的部門無錢可用，不能實(shí)現(xiàn)順利的周轉(zhuǎn)，不該使用資金的部門浪費(fèi)現(xiàn)象嚴(yán)重，直接影響著資金的利用率和使用效果，制約著金融企業(yè)的發(fā)展，合理的財(cái)務(wù)管理工作，可以發(fā)揮其創(chuàng)造價(jià)值的職能，提升企業(yè)的業(yè)績。
（3）科學(xué)的財(cái)務(wù)管理，可以增加企業(yè)的競爭力，使金融企業(yè)實(shí)現(xiàn)可持續(xù)發(fā)展、有效經(jīng)營。隨著科學(xué)技術(shù)的飛速發(fā)展，使社會(huì)和經(jīng)濟(jì)的發(fā)展速度也不斷加快，這就對(duì)金融企業(yè)或者金融機(jī)構(gòu)提出了更高的要求和挑戰(zhàn)，要求金融企業(yè)培養(yǎng)獨(dú)具特色的競爭力，為企業(yè)的長久發(fā)展做出貢獻(xiàn)，創(chuàng)造更多的價(jià)值。金融企業(yè)的財(cái)務(wù)管理水平直接反映出該企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況，以財(cái)務(wù)管理報(bào)告為基礎(chǔ)來進(jìn)行分析和說明，最終提出改進(jìn)的方案或者意見。因此，假如金融企業(yè)的財(cái)務(wù)管理水平較低，其經(jīng)濟(jì)效益就會(huì)受到嚴(yán)重的影響，預(yù)防和抵御風(fēng)險(xiǎn)的工作也無從談起，除此之外，金融企業(yè)的其他問題也不會(huì)及時(shí)、如實(shí)的體現(xiàn)出來。
3.加強(qiáng)金融企業(yè)財(cái)務(wù)管理的方法和途徑
（1）建立企業(yè)內(nèi)部的決策流程，通過規(guī)范來約束管理者的行為
當(dāng)前，金融企業(yè)內(nèi)部的重大事項(xiàng)會(huì)大部分受到政府和企業(yè)的影響，企業(yè)的投資分析報(bào)告也沒有得到很好的利用，金融企業(yè)內(nèi)部并沒有嚴(yán)格按著該報(bào)告的標(biāo)磚標(biāo)準(zhǔn)來進(jìn)行決策的執(zhí)行工作。我們應(yīng)該充分注意到，經(jīng)濟(jì)分析學(xué)者在分析國內(nèi)外經(jīng)濟(jì)環(huán)境、宏觀微觀動(dòng)態(tài)之后得到的專業(yè)的政策意見。國內(nèi)經(jīng)濟(jì)分析學(xué)者的隊(duì)伍越來越壯大，素質(zhì)越來越高，直接為金融企業(yè)理性的決策奠定了基礎(chǔ)。金融企業(yè)的決策流程需要結(jié)合企業(yè)自身的特點(diǎn)和經(jīng)濟(jì)利益，做到長期健康發(fā)展，約束領(lǐng)導(dǎo)層的行為和權(quán)利，以防其利用權(quán)利之便謀私，真正管理風(fēng)險(xiǎn)，創(chuàng)造價(jià)值。
（2）建立內(nèi)部控制系統(tǒng)，加大企業(yè)內(nèi)部相互監(jiān)督和檢查的力度
增強(qiáng)金融企業(yè)的內(nèi)部控制，最主要的就是要強(qiáng)化其執(zhí)行力。增強(qiáng)其執(zhí)行力需要做到以下幾個(gè)方面：第一，做好企業(yè)內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估的工作，確立相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)對(duì)措施；第二逐步完善企業(yè)內(nèi)部控制環(huán)境，比如人力資源政策等，明確崗位的職能和責(zé)任以及相關(guān)業(yè)務(wù)流程，加強(qiáng)對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的控制；第三，建立和諧的溝通環(huán)境，做好反饋工作；第四，嚴(yán)格落實(shí)企業(yè)的各項(xiàng)制度，特別的控制牽制制度；第五，建立多樣化的內(nèi)部監(jiān)督形式，注重監(jiān)督的效果，并且要做到現(xiàn)場與非現(xiàn)場監(jiān)督相結(jié)合，提高監(jiān)督的效率，重點(diǎn)要做好要害部位和重要崗位的監(jiān)督工作。
（3）充分利用外部的監(jiān)督體系和財(cái)務(wù)的監(jiān)管職能
加強(qiáng)企業(yè)內(nèi)部的財(cái)務(wù)管理，規(guī)范核算工作的方法和流程，預(yù)防和化解危險(xiǎn)，是財(cái)政部門的主要工作。各財(cái)政部門需要采取制定可行的措施，并將其落實(shí)到實(shí)處，從根本上解決金融企業(yè)中財(cái)務(wù)管理的問題，避免出現(xiàn)范圍較大的金融風(fēng)波。第一，要做好財(cái)政監(jiān)督工作，日常監(jiān)督和專項(xiàng)監(jiān)督雙管齊下；第二，要做好金融企業(yè)的考核和評(píng)價(jià)工作，認(rèn)真分析其財(cái)務(wù)的現(xiàn)狀；第三，充分利用社會(huì)審計(jì)機(jī)構(gòu)的監(jiān)督作用，為金融企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警工作提供相應(yīng)的參考和標(biāo)準(zhǔn)；第四，各級(jí)財(cái)政部門要積極聯(lián)合，為違法行為嚴(yán)肅處罰。
（4）使財(cái)務(wù)管理逐漸信息化，工作人員素質(zhì)專業(yè)化
財(cái)務(wù)管理體系所要求的信息量較大，傳統(tǒng)的財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)資料不能滿足如此的到信息量需求。會(huì)計(jì)核算工作的信息化和網(wǎng)絡(luò)化，在很大程度上促進(jìn)了現(xiàn)代財(cái)務(wù)管理制度在企業(yè)的推行。隨著財(cái)務(wù)管理信息化的不斷深入，對(duì)于從業(yè)人員的專業(yè)素質(zhì)也有了更高的要求，因此金融企業(yè)需要定期組織財(cái)務(wù)管理的培訓(xùn)，提高財(cái)務(wù)部門工作人員的業(yè)務(wù)能力，特別是風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別能力。
4.結(jié)語
綜上所述，金融企業(yè)的財(cái)務(wù)管理直接影響著企業(yè)財(cái)務(wù)行為的規(guī)范程度、核心競爭力的建設(shè)以及經(jīng)濟(jì)價(jià)值的創(chuàng)造，最終影響著企業(yè)的發(fā)展。因此，新時(shí)期金融企業(yè)要將財(cái)務(wù)管理工作的建設(shè)作為工作重點(diǎn)，建立科學(xué)合理的財(cái)務(wù)管理體系，為企業(yè)長期穩(wěn)定健康的發(fā)展做出貢獻(xiàn)。（作者單位：河北經(jīng)貿(mào)大學(xué)）
參考文獻(xiàn)：
【關(guān)鍵詞】金融危機(jī) 民營企業(yè) 財(cái)務(wù)管理
財(cái)務(wù)管理是企業(yè)管理的重要組成部分，它是根據(jù)財(cái)經(jīng)法規(guī)制度，按照財(cái)務(wù)管理原則，組織企
業(yè)財(cái)務(wù)活動(dòng)，處理財(cái)務(wù)關(guān)系的一項(xiàng)經(jīng)濟(jì)管理工作。財(cái)務(wù)管理活動(dòng)包括資金的籌集、投放、耗費(fèi)、回收和分配五個(gè)方面。資金的籌集制約著企業(yè)的規(guī)模和發(fā)展；資金的投放決定著企業(yè)的發(fā)展方向和潛力；資金的耗費(fèi)關(guān)系著企業(yè)的生產(chǎn)成本和競爭能力；資金的回收影響企業(yè)的償債信譽(yù)和資金周轉(zhuǎn)；資金的分配決定企業(yè)的消費(fèi)和積累，以及投資者、經(jīng)營者、員工等各方利益?？梢?，財(cái)務(wù)管理已經(jīng)滲透在企業(yè)管理的各個(gè)方面，處于企業(yè)管理的中心地位，對(duì)企業(yè)的生存和發(fā)展起著重大作用。
一、我國民營企業(yè)的財(cái)務(wù)管理現(xiàn)狀及原因分析
1.管理人員財(cái)務(wù)管理觀念落后，財(cái)務(wù)管理意識(shí)淡薄
民營企業(yè)往往重生產(chǎn)與銷售，忽視財(cái)務(wù)管理。由于缺乏專業(yè)管理人才，民營型企業(yè)往往重生產(chǎn)與銷售，輕理財(cái)與內(nèi)部管理。特別是在經(jīng)濟(jì)景氣時(shí)期，民營企業(yè)面對(duì)大量可選擇的市場機(jī)會(huì)，更容易忽視財(cái)務(wù)管理。一旦經(jīng)濟(jì)景氣狀況發(fā)生變化，市場競爭激烈，民營企業(yè)忽視財(cái)務(wù)管理所導(dǎo)致的后果就會(huì)充分暴露。因?yàn)?，?jīng)濟(jì)不景氣時(shí)期民營企業(yè)一方面會(huì)受存貨積壓和應(yīng)收賬款膨脹的困擾，另一方面卻有會(huì)面臨籌措短期資金的困難。
多數(shù)民營企業(yè)家尚未建立起諸如時(shí)間價(jià)值、風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值、邊際成本、機(jī)會(huì)成本等科學(xué)管理的概念。這一切反映在財(cái)務(wù)管理目標(biāo)上，就是未能確立起成本控制與資源優(yōu)化配置的思想；反映在財(cái)務(wù)管理實(shí)踐中，便是滋生了許多不科學(xué)的做法，比如：籌資時(shí)不權(quán)衡資本成本，不考慮資本結(jié)構(gòu)；投資時(shí)不測(cè)算風(fēng)險(xiǎn)報(bào)酬，不分析現(xiàn)金流量。在多數(shù)民營企業(yè)中，財(cái)務(wù)管理意識(shí)淡薄，企業(yè)領(lǐng)導(dǎo)者集權(quán)現(xiàn)象嚴(yán)重，并且對(duì)于財(cái)務(wù)管理的理論方法缺乏應(yīng)有的認(rèn)識(shí)和研究，致使其職責(zé)不分，越權(quán)行事，造成財(cái)務(wù)管理混亂，財(cái)務(wù)監(jiān)控不嚴(yán)，會(huì)計(jì)信息失真等。
2.會(huì)計(jì)核算工作能力薄弱，機(jī)構(gòu)不健全
受到組織成本、生產(chǎn)規(guī)模和人才資源等方面的限制，民營企業(yè)的財(cái)務(wù)管理機(jī)構(gòu)非常簡單，專業(yè)性很不強(qiáng)，內(nèi)部控制較弱。民營企業(yè)的會(huì)計(jì)核算工作力量薄弱，會(huì)計(jì)制度通常不能健全。由于對(duì)優(yōu)秀財(cái)務(wù)管理人員的吸引力不大，財(cái)會(huì)人員業(yè)務(wù)素質(zhì)欠佳，導(dǎo)致最高決策者難于進(jìn)行正確認(rèn)識(shí)財(cái)務(wù)管理和財(cái)務(wù)分析的作用，忽略生產(chǎn)、管理與效益的關(guān)系。
為數(shù)不少的小企業(yè)根本不設(shè)會(huì)計(jì)機(jī)構(gòu)，也沒有委托記賬機(jī)構(gòu)記賬。有的雖設(shè)會(huì)計(jì)機(jī)構(gòu)卻形同虛設(shè)。較為典型的是老板娘任出納掌握財(cái)政大權(quán)，只聘一個(gè)記賬員記賬，或者任人唯親。會(huì)計(jì)機(jī)構(gòu)不健全，導(dǎo)致財(cái)務(wù)管理制度的缺失。除一些較大型或由國有企業(yè)改制轉(zhuǎn)型的民營企業(yè)外，多數(shù)民營企業(yè)缺乏完善的財(cái)務(wù)管理制度，如內(nèi)部財(cái)務(wù)牽制制度、稽核制度、定額管理制度、計(jì)量驗(yàn)收制度、財(cái)務(wù)清查制度、成本核算制度、財(cái)務(wù)收支審批制度等基本的財(cái)務(wù)管理制度，這些制度或殘缺不全或徒有其名。
3.缺乏內(nèi)部控制制度，隨意性較大，會(huì)計(jì)信息失真
與大型企業(yè)相比，民營企業(yè)管理水平和與此相關(guān)的資金周轉(zhuǎn)率較低，民營型企業(yè)往往缺乏嚴(yán)密的資金使用計(jì)劃、與庫存管理和交易結(jié)算等方面缺乏必要的內(nèi)部控制制度，隨意性較大。加之民營型企業(yè)由于規(guī)模有限，結(jié)構(gòu)單一，不具備大型企業(yè)那種內(nèi)部資金調(diào)度的能力。另外，會(huì)計(jì)核算質(zhì)量不高，經(jīng)營歷史不長，財(cái)務(wù)資料不夠充分；財(cái)務(wù)報(bào)表未經(jīng)審計(jì)，會(huì)計(jì)核算易受不健康因素的干擾。
會(huì)計(jì)信息失真，客觀上是因?yàn)槊駹I企業(yè)管理制度不完善，企業(yè)財(cái)務(wù)人員技術(shù)不過關(guān)，財(cái)會(huì)工作內(nèi)外監(jiān)督不到位；主觀上則在于民營企業(yè)領(lǐng)導(dǎo)為達(dá)到其申請(qǐng)銀行貸款、偷漏稅收的目的，不惜違法造假。
二、金融危機(jī)下民營企業(yè)財(cái)務(wù)管理面臨的挑戰(zhàn)
1.融資困難，流動(dòng)資金不足
民營企業(yè)的金融服務(wù)相對(duì)滯后。據(jù)《產(chǎn)經(jīng)新聞》2004年9月4日?qǐng)?bào)道，1997年～2002年，我國民營企業(yè)自籌資金比重由33.1%上升為42.7%，貸款資金由38.9%下降為22.6%。2003年，國際金融公司（ifc）曾在中國做過問卷調(diào)查，30%的大型私營企業(yè)認(rèn)為，金融問題是阻礙其發(fā)展的主要問題，40%的民營企業(yè)認(rèn)為融資困難是影響發(fā)展的重要因素。民營企業(yè)在發(fā)展過程中一直被資金不足、融資渠道不暢所困擾。究其原因主要有：一是企業(yè)自身的原因。民營企業(yè)由于自身的經(jīng)濟(jì)實(shí)力和財(cái)務(wù)管理科學(xué)化的欠缺，往往達(dá)不到銀行規(guī)定的信貸標(biāo)準(zhǔn)。二是體制上的原因，民營企業(yè)與國有銀行在所有制上的差異，造成了銀行與企業(yè)之間的距離，銀企聯(lián)系不強(qiáng)，使民營企業(yè)獲得貸款困難。三是金融企業(yè)也受到金融危機(jī)的影響，其審查、發(fā)放信貸時(shí)也更為謹(jǐn)慎，一旦民營企業(yè)陷入經(jīng)營困難，銀行就很難收回貸款。
2.財(cái)務(wù)控制薄弱，缺乏科學(xué)性，使財(cái)務(wù)管理舉步艱難
有些民營企業(yè)認(rèn)為現(xiàn)金越多越好，致使大量現(xiàn)金未參加周轉(zhuǎn)，有的是資金缺少計(jì)劃安排，過量購置不動(dòng)產(chǎn)，而使企業(yè)無法應(yīng)付經(jīng)營急需的資金，陷入財(cái)務(wù)困境。二是沒有建立嚴(yán)格的賒銷政策，缺乏有力的摧收措施，應(yīng)收款不能兌現(xiàn)或形成呆賬。三是很多民營企業(yè)月末存貨占用資金往往超過其營業(yè)額的兩倍以上，造成資金呆滯周轉(zhuǎn)失靈。四是不少民營企業(yè)管理者，對(duì)原材料、半成品、固定資產(chǎn)等管理不到位，出了問題無人追究，資產(chǎn)浪費(fèi)嚴(yán)重。分析以上原因，最重要的是因?yàn)槠髽I(yè)上層領(lǐng)導(dǎo)財(cái)務(wù)管理觀念落后，缺乏科學(xué)性，在思想上沒有真正理解財(cái)務(wù)管理對(duì)做大做強(qiáng)一個(gè)企業(yè)所起到的作用，沒有將財(cái)務(wù)管理納入企業(yè)管理的有效機(jī)制中，缺乏現(xiàn)代財(cái)務(wù)管理觀念，使財(cái)務(wù)管理失去了它在企業(yè)管理中應(yīng)有的地位和作用，舉步艱難。
3.管理模式疆化，管理觀念陳舊
民營企業(yè)典型的管理模式是所有權(quán)和經(jīng)營權(quán)高度統(tǒng)一，企業(yè)的投資者同時(shí)就是經(jīng)營者，這種模式勢(shì)必給企業(yè)的財(cái)務(wù)管理帶來負(fù)面影響，民營企業(yè)中相當(dāng)一部分屬于個(gè)體私營性質(zhì)，在這些企業(yè)中，企業(yè)領(lǐng)導(dǎo)者集權(quán)現(xiàn)象嚴(yán)重，并且對(duì)財(cái)務(wù)管理的理論方法缺乏應(yīng)有的認(rèn)識(shí)和研究，致使其職責(zé)不分，越權(quán)行事，造成財(cái)務(wù)管理混亂，財(cái)務(wù)監(jiān)核不嚴(yán)，會(huì)計(jì)人員獨(dú)舟難行，想規(guī)范管理很難。大部分企業(yè)沒有或無法建立內(nèi)部審計(jì)部門，即使有，也很難保證內(nèi)部審計(jì)的獨(dú)立性。另外，有些企業(yè)沒有將財(cái)務(wù)管理納入企業(yè)管理的有效機(jī)制中，缺乏現(xiàn)代財(cái)務(wù)管理觀念，多數(shù)民營企業(yè)家尚未建立起諸如時(shí)間價(jià)值、風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值、邊際成本、機(jī)會(huì)成本等科學(xué)管理的概念，由于管理模式疆化，管理觀念陳舊，使財(cái)務(wù)管理黯然失色，失去了它在企業(yè)管理中應(yīng)有的地位和作用。
三、金融危機(jī)下的民營企業(yè)財(cái)務(wù)管理策略
1.樹立“過冬”的意識(shí)
一定要深刻認(rèn)識(shí)到任何市場都會(huì)有冬天，任何行業(yè)都會(huì)有冬天。冬天不是意外，而是常態(tài)。沒有金融危機(jī)，也會(huì)有其它危機(jī)。企業(yè)都是在冬天中接受洗禮并逐漸長大。經(jīng)濟(jì)冬天已經(jīng)是企業(yè)不可躲避的問題，那么我們應(yīng)該如何面對(duì)以及解決呢？首先作為企業(yè)的決策者必須要有足夠的信心。信心是關(guān)鍵，有信心才能聚集人氣。堅(jiān)定信心是應(yīng)對(duì)當(dāng)前世界經(jīng)濟(jì)動(dòng)蕩和金融危機(jī)的有力武器。在摸爬滾打中成長成熟起來的民營企業(yè)，應(yīng)當(dāng)依然堅(jiān)持自身特點(diǎn)：開拓、創(chuàng)新、堅(jiān)韌、吃苦、靈活，靠信心穩(wěn)定市場預(yù)期，靠信心度過難關(guān)。
企業(yè)管理的核心是財(cái)務(wù)管理，財(cái)務(wù)管理的核心是資金管理。在目前企業(yè)遭遇“寒冬”的情況下，企業(yè)經(jīng)營環(huán)境復(fù)雜多變，風(fēng)險(xiǎn)越來越大，要確保利潤最大化，必須樹立“過冬”的意識(shí)，確立財(cái)務(wù)管理在企業(yè)管理中的核心地位，發(fā)揮財(cái)務(wù)管理預(yù)測(cè)、決策、計(jì)劃、控制、考核等方面的作用。如果企業(yè)能以財(cái)務(wù)管理為核心，控制住資金、成本、利潤，也就等于抓住了企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營的各個(gè)方面。
2.加強(qiáng)企業(yè)成本管理
（1）成本的節(jié)約，直接體現(xiàn)為企業(yè)的經(jīng)濟(jì)效益。二者之間呈現(xiàn)一種反比例關(guān)系。一個(gè)企業(yè)在危機(jī)中收入在保持不變或降低的情況下，由于成本的有效控制可以抵頂經(jīng)濟(jì)效益下滑的風(fēng)險(xiǎn)，或者說可以減少下滑的速度，使效益的下降速度低于預(yù)期的下降速度，給企業(yè)的戰(zhàn)略策略調(diào)整贏得時(shí)間與空間。
（2）成本有效控制可以增強(qiáng)企業(yè)的競爭能力。成本問題一直以來都是企業(yè)比較關(guān)注的問題，低成本策略反映了企業(yè)精細(xì)化管理的程度。在危機(jī)環(huán)境下更能顯示出低成本策略的威力。實(shí)踐證明，低成本策略增強(qiáng)了企業(yè)談判中的議價(jià)空間，在同一市場中，與同行業(yè)相比價(jià)格決策上具有更大的靈活性，可以擴(kuò)大市場份額，提高市場占有率，企業(yè)的競爭力增強(qiáng)。
（3）成本管理的精細(xì)程度綜合反映了一個(gè)企業(yè)內(nèi)部的管理水平。在危機(jī)環(huán)境下，對(duì)于較差的外部環(huán)境，企業(yè)只有加強(qiáng)內(nèi)部的調(diào)控才能更好地應(yīng)對(duì)目前的金融危機(jī)；而成本的有效控制在此意義重大。
3.強(qiáng)化信用觀念，提高信用等級(jí)，拓寬融資渠道
資金作為現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)運(yùn)行的“血液”，成為企業(yè)生存和發(fā)展的必備要素。若不盡快解決融資難問題，民營企業(yè)就缺乏發(fā)展的后勁和活力，很容易被市場淘汰出局。民營企業(yè)要想擺脫目前融資難的困境，一方面必須強(qiáng)化信用觀念，主動(dòng)提高自身信用等級(jí)，做到誠實(shí)守信，規(guī)范經(jīng)營；另一方面要積極拓寬融資渠道，可以加強(qiáng)與大企業(yè)的聯(lián)系，借助大企業(yè)的信用為其擔(dān)保，獲得銀行貸款。還可以加強(qiáng)與金融機(jī)構(gòu)的聯(lián)系，不斷向銀行通報(bào)企業(yè)經(jīng)營情況，讓銀行能夠把握住企業(yè)資金的流向，取得金融機(jī)構(gòu)的信任，并按銀行信用等級(jí)評(píng)定標(biāo)準(zhǔn)規(guī)范企業(yè)的各項(xiàng)制度，積極爭取銀行的信用等級(jí)評(píng)定。
4.要加強(qiáng)營運(yùn)資金管理，優(yōu)化資本結(jié)構(gòu)
相對(duì)大企業(yè)而言，民營企業(yè)由于缺乏籌資能力和內(nèi)部資金調(diào)度余地，因而加強(qiáng)營運(yùn)資金管理就顯得尤為重要。民營企業(yè)營運(yùn)資金管理，雖在內(nèi)容上與大企業(yè)無太大區(qū)別，但在管理思想和管理原則上則應(yīng)有所區(qū)別。民營企業(yè)較小的生產(chǎn)經(jīng)營規(guī)模，決定了材料采購量和產(chǎn)品銷售量也相應(yīng)較小，因此，原材料應(yīng)盡可能就近采購，減少庫存，切忌儲(chǔ)存過多“暫時(shí)無用”的材料。產(chǎn)成品也應(yīng)盡可能就近銷售，縮短庫存周期，減少積壓。民營企業(yè)在加強(qiáng)營運(yùn)資金管理的基礎(chǔ)上，加快資金的周轉(zhuǎn)，實(shí)現(xiàn)生產(chǎn)經(jīng)營在內(nèi)涵上的擴(kuò)大，是一條廣為適用的基本發(fā)展途徑。
企業(yè)應(yīng)在權(quán)益資本和債務(wù)資本之間確定一個(gè)合適的比例結(jié)構(gòu)，使負(fù)債水平始終保持在一個(gè)合理的水平上，不能超過自身的承受能力。負(fù)債經(jīng)營的臨界點(diǎn)是全部資金的息、稅前利潤等于負(fù)債利息。優(yōu)化負(fù)債結(jié)構(gòu)。負(fù)債結(jié)構(gòu)性管理的重點(diǎn)是負(fù)債的到期結(jié)構(gòu)。由于預(yù)期現(xiàn)金流量很難與債務(wù)的到期及數(shù)量保持協(xié)調(diào)一致，這就要求企業(yè)在允許現(xiàn)金流量波動(dòng)的前提下，確定負(fù)債到期結(jié)構(gòu)應(yīng)保持安全邊際。優(yōu)化資產(chǎn)結(jié)構(gòu)。資產(chǎn)結(jié)構(gòu)的優(yōu)化主要是確定—個(gè)既能維持企業(yè)正常生產(chǎn)經(jīng)營，又能在減少或不增加風(fēng)險(xiǎn)的前提下給企業(yè)帶來盡可能多利潤的流動(dòng)資金水平，其核心指標(biāo)是反映流動(dòng)資產(chǎn)與流動(dòng)負(fù)債間差額的凈營運(yùn)資本。
5.資源整合，轉(zhuǎn)危為機(jī)
民營企業(yè)過去依靠的是用不斷地?cái)U(kuò)張來掩蓋經(jīng)營的無效性，從而達(dá)到獲利的相對(duì)增長。如果盈利一直都不高，那這種高增長只能說明企業(yè)管理的無效性和低競爭力。民營企業(yè)習(xí)慣了高速增長，但是高速增長往往可以掩蓋許多錯(cuò)誤。企業(yè)在經(jīng)營中的低效率低競爭力往往被高速增長所帶來的經(jīng)營利潤絕對(duì)值的增加所掩蓋，低毛利往往被解釋成低成本戰(zhàn)略的結(jié)果。其實(shí)這其中有很大一部分和戰(zhàn)略無關(guān)，而是由于管理的無效所導(dǎo)致的浪費(fèi)。民營企業(yè)在思考如何度過寒冬，提升效率、增強(qiáng)競爭力之前，先做好瘦身工作，整合資源，把沒有效率和競爭力的一些業(yè)務(wù)甩掉。冬天里市場不好，企業(yè)正好有時(shí)間來看一看自己的競爭力，制訂一個(gè)行動(dòng)方案，讓自己在春天來臨的時(shí)候能夠更好地發(fā)力。一個(gè)冬天過去，許多企業(yè)會(huì)倒下，這就為存活下來的企業(yè)創(chuàng)造許多提升的機(jī)會(huì)。然而，只有準(zhǔn)備好的企業(yè)才能夠抓住這樣的機(jī)會(huì)。認(rèn)真做好各項(xiàng)資源的整合，抓住機(jī)會(huì)，使民營企業(yè)能順利度過寒冬，轉(zhuǎn)危為機(jī)。
綜上所述，財(cái)務(wù)管理對(duì)民營企業(yè)的發(fā)展具有極其重要的意義，如果民營企業(yè)能解決好發(fā)展過程中存在的財(cái)務(wù)管理問題，規(guī)范財(cái)務(wù)管理活動(dòng)，提高財(cái)務(wù)管理水平，民營企業(yè)一定會(huì)有更好的發(fā)展前景。
參考文獻(xiàn)：
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論文關(guān)鍵詞：事件研究法現(xiàn)金股利收益超常
論文摘要：本文采用事件分析法分析了我國上市公司A股現(xiàn)金股利的市場反應(yīng)，樣本分成股利增加、股利減少、股利不變和首次發(fā)放股利四組。研究發(fā)現(xiàn)，相對(duì)于股利不變樣本組，股利增加樣本公司可以獲得顯著為正的平均累計(jì)超常收益率，而股利減小樣本公司獲得了顯著為負(fù)的平均累計(jì)超常收益率。同時(shí)還發(fā)現(xiàn)，首次發(fā)放股利公司實(shí)現(xiàn)了最大的超常收益。研究結(jié)論支持了現(xiàn)金股利信號(hào)傳遞假設(shè)。
上市公司的股利政策是財(cái)務(wù)金融學(xué)中的重要研究論題，在股利分配對(duì)公司價(jià)值的影響這一問題上存在不同觀點(diǎn)。傳統(tǒng)理論認(rèn)為公司價(jià)值等于公司未來凈現(xiàn)金流入現(xiàn)值之和，公司支付的紅利(包括現(xiàn)金股利和其他股利)越多，公司的價(jià)值越大而Miller&Modiglia(1961)(以下簡稱MM)在其經(jīng)典文獻(xiàn)中率先將經(jīng)濟(jì)學(xué)研究方法引入股利政策研究，在一系列嚴(yán)格的假設(shè)下得出，公司股利政策與其市場價(jià)值無關(guān)。我國股市作為特征鮮明的新興資本市場，股市的股利政策是否向投資者傳遞了某種信息，股利公告是否具有信息含量目前的研究集中在2001年以前的資本市場，且實(shí)證研究大多集中于研究股票股利與現(xiàn)金股利市場反應(yīng)的差異，研究普遍認(rèn)為股票股利能增加公司價(jià)值，而現(xiàn)金股利則不能增加公司價(jià)值。那么，現(xiàn)金股利的市場反應(yīng)如何，本文就此進(jìn)行了探討。
一、文獻(xiàn)回顧及分析
對(duì)于股利是否具有信息含量，國外學(xué)者進(jìn)行了廣泛研究。Bhattacharya(1979)率先在股利研究中建立了股利顯示信號(hào)模型，此后各種競爭性信號(hào)傳遞模型紛紛涌現(xiàn)。Miller&Rock(1985)以及John&Williams(1985)等，分別提出了研究公司紅利分配政策的基礎(chǔ)模型。這些模型都假定管理者擁有外部投資者更多的有關(guān)企業(yè)價(jià)值的私有信息，股利政策有助于降低這種信息不對(duì)稱程度，但在股利政策的信息內(nèi)涵、信號(hào)傳遞方式及其成本上還有不同定義。這些模型成為以后紅利實(shí)證研究的基礎(chǔ)。Asquith&Mullins(1983)在控制了其他同時(shí)公告的信息下，檢驗(yàn)了美國市場首次發(fā)放股利的市場反應(yīng)，發(fā)現(xiàn)首次發(fā)放股利產(chǎn)生了正的超?；貓?bào)。Benartzi，Michaely&Thal(1997)驗(yàn)證了美國市場上紅利增加和減少事件，發(fā)現(xiàn)股票價(jià)格的超常收益率介于-2．53％和+0．81％之間，再次驗(yàn)證了紅利公告效應(yīng)。我國學(xué)者對(duì)股利政策市場反應(yīng)進(jìn)行了大量研究大多數(shù)學(xué)者認(rèn)為，現(xiàn)金股利沒有信號(hào)效應(yīng)。回顧我國股利政策研究文獻(xiàn)可以發(fā)現(xiàn)，以往研究文獻(xiàn)大多采用事件研究法。正如何濤等(2002)所認(rèn)為的，在這類研究中非常重要的工作就是保證事件的“清潔性”。對(duì)于事件日的選取，大多學(xué)者都選擇了股利分配預(yù)案公告日作為事件日。何濤(2002)在控制了盈余信息等其他因素的情況下，選擇了股利預(yù)案公告日作為事件日，并得到了“純”現(xiàn)金股利信息不能顯著提高企業(yè)市場價(jià)值的結(jié)論。為避開事件日的同時(shí)公告，喬俞等(2001)選擇了股利分配決案公告日作為事件日，研究認(rèn)為，由于我國上市公司在股利分配預(yù)案公告日，公司的股利分配政策還是未知的，市場對(duì)股價(jià)的反應(yīng)包含了公司盈余信息和其他同時(shí)公告的信息，而不純粹是對(duì)股利政策的反應(yīng)。本文擬采用股利分配決案公告日作為事件日，來考察公司現(xiàn)金股利的市場反應(yīng)。
二、研究設(shè)計(jì)
(一)研究方法本文采用事件研究法(Event—studyMethodology)作為研究方法，采用累計(jì)超常收益法(CAR)來計(jì)算市場對(duì)現(xiàn)金股利事件的反應(yīng)程度。由于難以在事前確認(rèn)市場對(duì)現(xiàn)金股利真正有反應(yīng)的期間，本文將股利決案公告日前后各10天(-10，+10)作為市場有可能發(fā)生超常收益的窗口期間。對(duì)于正常收益率的估算，本文用事件日前40天到前11天的股票價(jià)格數(shù)據(jù)，分別采用均值調(diào)整模型和市場調(diào)整模型來估算。最后用個(gè)股日收益率減去個(gè)股日正常收益率計(jì)算出可能發(fā)生超常收益期間內(nèi)的個(gè)股日超常收益率。本文采用以上t檢驗(yàn)進(jìn)行假設(shè)檢驗(yàn)，采用SPSS11．5對(duì)個(gè)股正常收益率的估計(jì)、假設(shè)的t檢驗(yàn)進(jìn)行計(jì)算，采用EXCEL2003計(jì)算個(gè)股日超常收益率。
(二)樣本選擇本文選擇2002-2004年期問深圳市場和上海市場所有上市公司(不包括B股市場)，發(fā)放“純”現(xiàn)金股利的事件為研究樣本。選擇股利分配決案公告日作為事件日，采用以下標(biāo)準(zhǔn)篩選現(xiàn)金股利數(shù)據(jù)：選取CSMAR數(shù)據(jù)庫中股利決案公告日介于2002年1月1日到2004年12月31日期間所有現(xiàn)金股利(不含配股、送股和混合股利)個(gè)股，排除股利分配預(yù)案公告日與股利分配決案公告日之間不少于50個(gè)交易日(目的是盡可能排除上次公告對(duì)股價(jià)波動(dòng)的影響)，且分配決案公告日與除息日相隔至少7天(令交易日)的個(gè)股；在CSMAR數(shù)據(jù)庫中與事件日相隔(一40，+10)期間有連續(xù)交易數(shù)據(jù)(法定節(jié)假日放假除外)；股利決案公告日的當(dāng)天同一公司不能有其他事件公告；為考察股利決案公告當(dāng)天的股價(jià)波動(dòng)，要求股利決案公告日當(dāng)天有交易數(shù)據(jù)。為了驗(yàn)證公司股利是否向市場傳遞某種信息以及市場對(duì)此做出了怎樣的反應(yīng)，本文將所有樣本分為四個(gè)子樣本，再對(duì)每個(gè)子樣本中數(shù)據(jù)采取±3叮界限限制，以剔除個(gè)別極端數(shù)據(jù)，一共得到696個(gè)有效樣本。本文以股利不變樣本公司為參照組，考察其余三組的平均累計(jì)超常收益率，以檢驗(yàn)現(xiàn)金股利是否具有信號(hào)傳遞效應(yīng)。
(三)研究假設(shè)如果假設(shè)公司股利確實(shí)具有某種信息含量，那么在股利公告日及其以后的一段時(shí)間(事件窗口期間)投資者就會(huì)對(duì)此做出反應(yīng)，并體現(xiàn)在股價(jià)的波動(dòng)上。由于我國資本市場還缺乏分析師對(duì)預(yù)期股利的預(yù)測(cè)數(shù)據(jù)，加上資本市場發(fā)展時(shí)間比較短，上市公司缺乏穩(wěn)定的股利政策，難以利用時(shí)間序列來預(yù)測(cè)預(yù)期股利，因此本文假設(shè)股利的支付符合隨機(jī)游走模型(即naive模型)，即假定上年支付的現(xiàn)金股利就是本年的期望值(如果上年未發(fā)放現(xiàn)金股利且該公司并非首次發(fā)放現(xiàn)金股利，則本年的期望值為0)。
(四)研究模型考察基于均值調(diào)整模型和市場調(diào)整模型，計(jì)算得到的公告日當(dāng)天個(gè)股日超常收益率(AR0)和(-1，0)，(一1，+1)，(一2，+2)，(一5，+5)和(-10，+10)五個(gè)事件窗口的累積超常收益率(CAR‘)的總體分布狀況，非參數(shù)單樣本K-S檢驗(yàn)結(jié)果如(表所示。從(表1)中看到，市場模型計(jì)算得到的股利公告日異常收益率和五個(gè)事件窗口的累計(jì)超常收益率(CAR‘)都符合正態(tài)分布；
而由均值調(diào)整模型計(jì)算得到的日異常收益率和5個(gè)事件窗口的累計(jì)異常收益率(CAR‘)大部分偏離正態(tài)分布。這在一定程度上與陳漢文等(2002)的研究結(jié)論不一致。這說明在計(jì)算個(gè)股的正常收益率時(shí)選擇不同的模型對(duì)計(jì)算結(jié)果有一定的影響，以下的假設(shè)檢驗(yàn)將采用市場模型。三、實(shí)證結(jié)果與分析
(一)股利增加時(shí)市場反應(yīng)對(duì)股利增加子樣本進(jìn)行分析發(fā)現(xiàn)，在254支股利增加股票公告日的當(dāng)天，公司股票價(jià)格平均超常收益率最高的達(dá)到4．25％，出現(xiàn)正超常收益率的公司數(shù)量最多，占全部子樣本的59．4％。本文進(jìn)一步以股利不變子樣本為參照組，將股利增加組和參照組進(jìn)行兩獨(dú)立樣本T檢驗(yàn)，檢驗(yàn)結(jié)果如(表2)所示。從(表2)中可知，在股利增加公告日的當(dāng)天，與股利保持不變的參照組相比，股利增加樣本公司的股東平均可以實(shí)現(xiàn)1．12％的超常收益，且在1％水平統(tǒng)計(jì)上顯著，同時(shí)在事件窗口(-1，0)、(一1，+1)、(一2，+2)和(一5，+5)期間，有1．098％，1．19％，0．86％和0．88％的累計(jì)超常收益率，且在統(tǒng)計(jì)上都顯著，這就表明股利公告確實(shí)向市場傳遞了某種信息，股利增加公告受到了市場關(guān)注。同時(shí)從(表2)中還可以看出，這種市場反應(yīng)還持續(xù)了一段時(shí)間。這與(1997)研究的結(jié)論相似，即股利的增加引起股價(jià)上漲。
(二)股利減少時(shí)市場反應(yīng)由于公司本年發(fā)放的股利在上一年股利的基礎(chǔ)上有所減少，如果股利具有信息含量，股利減少公告應(yīng)該是“壞”消息，市場將對(duì)此做出負(fù)面反應(yīng)。筆者對(duì)股利減少子樣本進(jìn)行分析發(fā)現(xiàn)，在194支股利減少股票公告日的當(dāng)天，公司股票價(jià)格平均超常收益率最高的為1．24％，最低的為-3，375％，出現(xiàn)負(fù)超常收益率的公司數(shù)量占全部子樣本的58．2．％。進(jìn)一步非參數(shù)檢驗(yàn)發(fā)現(xiàn)，股利公告日超常收益率以及五個(gè)事件窗口的累計(jì)超常收益率同樣符合正態(tài)分布，以股利不變子樣本為參照組，將股利增加組和參照組進(jìn)行兩獨(dú)立樣本1’檢驗(yàn)，檢驗(yàn)結(jié)果如(表3)所示。從(表3)中可以發(fā)現(xiàn)，股利公告當(dāng)日，股利減少公司股東獲得的平均超常收益率少于股利不變公司的平均超常收益率，兩者之差為1．21％，且統(tǒng)計(jì)上顯著。同時(shí)，在事件窗口(-1，0)、(-1，+1)、(-2，+2)和(-5，+5)期間，分別有-1．26％，-1．16％，一0．92％和-0．79％的平均累計(jì)超常收益率，且在統(tǒng)計(jì)上都顯著。這一研究發(fā)現(xiàn)進(jìn)一步支持了股利信號(hào)傳遞假設(shè)，即市場將公司縮減股利視為“壞”消息，相對(duì)于股利不變公司而言，減小股利將摧毀股東價(jià)值。
(三)首次發(fā)放股利時(shí)市場反應(yīng)分析首次發(fā)放股利的子樣本，發(fā)現(xiàn)公告日最高超常收益率高達(dá)5,07％，在四組樣本中最高，出現(xiàn)正超常收益的公司數(shù)占子樣本的62．5％，也是四組樣本中最高的。進(jìn)一步分析發(fā)現(xiàn)，與參照組相比，首次發(fā)放股利公司在公告日超常收益率均值達(dá)到3．13％，窗口(-1，0)、(一1，1)和(-2，+2)期間的平均累計(jì)超常收益分別達(dá)到3．1％、2．85％和1．59％，且統(tǒng)計(jì)上都顯著，檢驗(yàn)結(jié)果如(表4)所示。分析以上結(jié)果筆者認(rèn)為，這主要是因?yàn)槭状伟l(fā)放股利由于缺乏預(yù)期股利的比較，市場對(duì)于該類公司的未預(yù)期股
利難以評(píng)估，再加上這類樣本公司大多是新上市的公司，市場對(duì)其發(fā)展前景看好，因此，市場愿意為此付出更多的溢價(jià)。為檢驗(yàn)實(shí)證結(jié)果，筆者們同時(shí)對(duì)個(gè)股正常收益率采用均值調(diào)整模型計(jì)算，并對(duì)均值調(diào)整模型得到的平均異常收益率和累計(jì)超常收益率按照以上方法進(jìn)行檢驗(yàn)，結(jié)果與上述采用市場模型時(shí)的基本一致。
[關(guān)鍵詞]互聯(lián)網(wǎng)金融；銀行；財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)；管理
doi：10.3969/j.issn.1673 - 0194.2016.12.007
[中圖分類號(hào)]F832.33；F830.42 [文獻(xiàn)標(biāo)識(shí)碼]A [文章編號(hào)]1673-0194（2016）12-00-02
商業(yè)銀行作為金融行業(yè)的核心力量，其發(fā)展?fàn)顩r將直接對(duì)我國國計(jì)民生產(chǎn)生影響。在互聯(lián)網(wǎng)金融快速發(fā)展的當(dāng)下，以及激烈的市場競爭環(huán)境下，各大商業(yè)銀行開始積極創(chuàng)新理念，革新發(fā)展方式，推出一系列新產(chǎn)品服務(wù)，包括電子銀行、手機(jī)銀行等，伴隨而來的是一些新的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。商業(yè)銀行要想獲得穩(wěn)定健康的發(fā)展，必須對(duì)自身的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理體制進(jìn)行有機(jī)的構(gòu)建和完善。
1 互聯(lián)網(wǎng)金融下商業(yè)銀行的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)
互聯(lián)網(wǎng)金融就是利用互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)實(shí)現(xiàn)資金融通、支付、投資和信息中介服務(wù)的新型金融業(yè)務(wù)模式。發(fā)展互聯(lián)網(wǎng)金融，商業(yè)銀行必須依托互聯(lián)網(wǎng)這個(gè)虛擬平臺(tái)，也將勢(shì)必面對(duì)新型的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。相較于傳統(tǒng)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)來講，銀行必須提高自身財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別、監(jiān)測(cè)及控制能力。具體來講，互聯(lián)網(wǎng)金融下商業(yè)銀行財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)主要包括了直接財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)與間接財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。
1.1 直接財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)
首先，財(cái)務(wù)制度建設(shè)風(fēng)險(xiǎn)?；ヂ?lián)網(wǎng)金融模式下，銀行必須根據(jù)市場和客戶的需求不斷創(chuàng)新，以能迅速滿足不斷更新的客戶需求，從而加強(qiáng)客戶對(duì)銀行的依賴性。而很多創(chuàng)新網(wǎng)絡(luò)金融產(chǎn)品并無可參考的實(shí)例，給銀行出臺(tái)配套的財(cái)務(wù)核算和財(cái)務(wù)制度增加了難度。
其次，流動(dòng)性財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)?；ヂ?lián)網(wǎng)金融在很大程度上改變了商業(yè)銀行及客戶行為，流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)也呈現(xiàn)出新的特征。例如，改變了存款結(jié)構(gòu)，要想使互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)大力發(fā)展，就需要由線上理財(cái)資金替代傳統(tǒng)的線下儲(chǔ)蓄；改變了市場交易主體行為，個(gè)人是線下儲(chǔ)蓄存款的主要客戶，而互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)資金則有比較復(fù)雜的主體，除了個(gè)人之外，理財(cái)機(jī)構(gòu)、貨幣基金等也會(huì)參與進(jìn)來，相較于線下儲(chǔ)蓄，更加復(fù)雜。
再次，信用財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。虛擬性是網(wǎng)絡(luò)銀行業(yè)務(wù)的主要特點(diǎn)，商業(yè)銀行在虛擬網(wǎng)絡(luò)中提供相應(yīng)的業(yè)務(wù)活動(dòng)，這樣商業(yè)銀行就存在對(duì)客戶的身份、交易真實(shí)性進(jìn)行準(zhǔn)確確認(rèn)和判斷的風(fēng)險(xiǎn)，相應(yīng)也會(huì)存在無法對(duì)相關(guān)人員的違約責(zé)任有效追究的風(fēng)險(xiǎn)，致使銀行面臨信用財(cái)務(wù)損失的風(fēng)險(xiǎn)。
1.2 間接財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)
首先，操作財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。因?yàn)榫W(wǎng)絡(luò)是互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)的開展基礎(chǔ)，商業(yè)銀行需要積極利用先進(jìn)的互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)。而互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)具有較大的開放性和虛擬性，網(wǎng)絡(luò)犯罪日趨增多，對(duì)商業(yè)銀行技術(shù)部門提出了更高的要求，需要其及時(shí)采取措施，避免客戶信息遭到篡改竊取以及資金遭到盜用等?，F(xiàn)階段，享用互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)的銀行客戶還沒有對(duì)操作規(guī)范與防范信息泄露風(fēng)險(xiǎn)等深入掌握，有意或者無意操作失誤容易出現(xiàn)于交易過程中，從而導(dǎo)致操作失敗或信息泄露。這就要求在復(fù)雜的互聯(lián)網(wǎng)環(huán)境下，銀行內(nèi)部系統(tǒng)需要具有更高的安全性與穩(wěn)定性，需要將防控體系科學(xué)構(gòu)建起來，避免帶來不利影響。商業(yè)銀行還需要對(duì)外部事件科學(xué)防范，包括黑客攻擊、信息泄露等。
其次，市場財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。在互聯(lián)網(wǎng)金融快速發(fā)展的今天，銀行的市場財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)主要體現(xiàn)為利率風(fēng)險(xiǎn)，即利差變動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)。不可否認(rèn)的是，互聯(lián)網(wǎng)金融加速了利率市場化的進(jìn)展。以往，由于利率受央行宏觀調(diào)控，銀行的盈利主要來源于利差。隨著互聯(lián)網(wǎng)金融的出現(xiàn)，一些創(chuàng)新產(chǎn)品如余額寶等不斷吞食著銀行傳統(tǒng)市場份額。如果銀行固步自封，不去適應(yīng)互聯(lián)網(wǎng)金融，資金就會(huì)加速流出。而銀行的互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品要想具備市場競爭力和對(duì)客戶的吸引力，定價(jià)是最為有效的手段。同時(shí)，為了應(yīng)對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品的沖擊，很多銀行放棄了活期存款帶來的巨大利差，開始推出活期理財(cái)產(chǎn)品，這都將大幅收窄銀行的利差水平，對(duì)商業(yè)銀行造成較大影響。
最后，其他財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，如法律風(fēng)險(xiǎn)等，各個(gè)商業(yè)銀行都在對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融市場大力拓展，但是我國還沒有構(gòu)建完善的法律法規(guī)體系，沒有明確規(guī)定網(wǎng)絡(luò)交易糾紛的處理和界定責(zé)任。在信譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)方面，互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)的發(fā)展，也增大了信譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)和管理難度。本類風(fēng)險(xiǎn)容易出現(xiàn)于銀行系統(tǒng)登錄、支付等環(huán)節(jié)內(nèi)，且信息化條件下，一些人可能會(huì)借助網(wǎng)絡(luò)媒體傳播不當(dāng)言論，進(jìn)而影響到銀行的整體信譽(yù)和健康發(fā)展，增加了信譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)管理難度。
2 互聯(lián)網(wǎng)金融下銀行財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理
2.1 提升銀行財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理水平
第一，商業(yè)銀行要大力建設(shè)和完善互聯(lián)網(wǎng)金融財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)防控體系，提升防控能力。要構(gòu)建風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別機(jī)制，能夠有效辨別與識(shí)別互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)，避免造成損失。同時(shí)，還要構(gòu)建財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警機(jī)制，能夠全面地監(jiān)測(cè)風(fēng)險(xiǎn)。如果財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)已經(jīng)發(fā)生，則需要采取科學(xué)的處理措施，來轉(zhuǎn)移與分散風(fēng)險(xiǎn)，最大限度地降低風(fēng)險(xiǎn)損失。商業(yè)銀行應(yīng)結(jié)合自身情況，將國外先進(jìn)流動(dòng)性管理模式引入進(jìn)來，積極搜集流動(dòng)性管理數(shù)據(jù)，將國外互聯(lián)網(wǎng)金融信息管理、數(shù)據(jù)庫分析等一系列先進(jìn)管理方法結(jié)合自身的實(shí)際情況進(jìn)行推廣。要專業(yè)化處理通過互聯(lián)網(wǎng)獲取到的大量數(shù)據(jù)，提高大數(shù)據(jù)管理應(yīng)用水平，以便能更加準(zhǔn)確地開展風(fēng)險(xiǎn)計(jì)量。對(duì)市場需求深入挖掘，促使銀行管理系統(tǒng)得到顯著優(yōu)化，同時(shí)加強(qiáng)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估體系建設(shè)，對(duì)商業(yè)銀行業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行動(dòng)態(tài)評(píng)估和監(jiān)管。
第二，建立專職的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理部門。為了有效避免流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)、利率風(fēng)險(xiǎn)等財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，需要由專職管理部門評(píng)估和管理財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。銀行結(jié)合自身的具體情況，制訂出風(fēng)險(xiǎn)管理戰(zhàn)略及中長期發(fā)展計(jì)劃，并由專業(yè)的人員實(shí)施具體計(jì)劃。通過對(duì)可能出現(xiàn)的各種財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)仔細(xì)衡量，科學(xué)地考核與監(jiān)督、匯總等，將流動(dòng)性監(jiān)督者和利率風(fēng)險(xiǎn)管理責(zé)任嚴(yán)格落實(shí)下去。
2.2 提高銀行互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)的盈利性管理水平
在互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)開展中，需要充分考慮該業(yè)務(wù)的盈利性。我國正在積極推行利率市場化政策，為了應(yīng)對(duì)本種局面，除了需要銀行積極創(chuàng)新，將一系列新的互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品推出去外，還需要建立差異化的互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品定價(jià)體系，有效地提高互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)產(chǎn)品的盈利性，拓展發(fā)展空間，推動(dòng)銀行盈利目標(biāo)順利實(shí)現(xiàn)。同時(shí)，大力建設(shè)利率風(fēng)險(xiǎn)管理體系，提升利率風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別、控制與防范能力，穩(wěn)定銀行的利差水平；實(shí)施戰(zhàn)略成本管理，大力支持網(wǎng)上銀行、手機(jī)銀行等，建設(shè)信息技術(shù)平臺(tái)，壓縮行政管理類費(fèi)用，促使經(jīng)營管理轉(zhuǎn)型，提升財(cái)務(wù)產(chǎn)出效率。
2.3 完善財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理體系
第一，在內(nèi)部制度建設(shè)中，需要完善各種互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)規(guī)章制度體系，結(jié)合外部法制要求，制定一系列的應(yīng)對(duì)措施，并建立相應(yīng)的機(jī)制，以便有效應(yīng)對(duì)可能出現(xiàn)的新風(fēng)險(xiǎn)。在管理制度體系完善過程中，將信息完全、業(yè)務(wù)安全、操作規(guī)范等作為重點(diǎn)，有針對(duì)性地構(gòu)建內(nèi)部規(guī)章制度體系，規(guī)范銀行客戶與銀行工作人員的各項(xiàng)操作行為，降低操作風(fēng)險(xiǎn)，促進(jìn)互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)的健康穩(wěn)定發(fā)展。
第二，有效規(guī)避與防范互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。在創(chuàng)新互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品時(shí)，需要將戰(zhàn)略成本和財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)可控的原則貫徹下去，有效分析與識(shí)別互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品可能帶來的各項(xiàng)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，制定相應(yīng)的措施控制財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品流程設(shè)計(jì)事前控制，有機(jī)結(jié)合事中管理與事后監(jiān)督，充分發(fā)揮風(fēng)險(xiǎn)控制的作用。此外，互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)與互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品關(guān)系十分密切，因此，在財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理中，互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)安全是一個(gè)不可忽視的環(huán)節(jié)。要對(duì)數(shù)據(jù)加密技術(shù)不斷優(yōu)化和提升，使傳輸過程中交易數(shù)據(jù)的安全性得到保證，避免不法分子竊取網(wǎng)上銀行及手機(jī)銀行的數(shù)據(jù)信息。在互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)產(chǎn)品設(shè)計(jì)以及客戶信息處理過程中，商業(yè)銀行必須注重安全性，通過多層次的保護(hù)機(jī)制，實(shí)施有效的安全防護(hù)，規(guī)避可能出現(xiàn)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。
2.4 建立銀行財(cái)務(wù)管理人員隊(duì)伍
商業(yè)銀行要明確財(cái)務(wù)管理人員的標(biāo)準(zhǔn)和規(guī)范，制定相應(yīng)的政策與措施，大力培養(yǎng)和引進(jìn)人才，構(gòu)建完善的財(cái)務(wù)管理人才培訓(xùn)機(jī)制，培養(yǎng)財(cái)務(wù)管理人員的專業(yè)支持能力，使其能在綜合核算、業(yè)務(wù)判斷、數(shù)據(jù)分析，甚至商業(yè)模式方面提出建議；要使其能積極參與和推動(dòng)銀行業(yè)務(wù)的研究，通過建立模型、方法和參數(shù)，提升對(duì)業(yè)務(wù)決策的支持能力。同時(shí)，還要構(gòu)建人才激勵(lì)約束制度，激發(fā)員工積極性與主動(dòng)性，促進(jìn)財(cái)務(wù)管理人員學(xué)習(xí)新知識(shí)、新業(yè)務(wù)的自主性。最后，還需要結(jié)合商業(yè)銀行自身的特點(diǎn)與發(fā)展歷程，構(gòu)建相應(yīng)的企業(yè)文化，有效凝聚員工，吸引人才，從而促進(jìn)商業(yè)銀行的健康穩(wěn)定發(fā)展。
3 結(jié) 語
互聯(lián)網(wǎng)金融給我國商業(yè)銀行的發(fā)展帶來了挑戰(zhàn)，也逐漸顯現(xiàn)出一系列新的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。針對(duì)這種情況，商業(yè)銀行要想獲得生存與健康發(fā)展，就要做好財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理工作，構(gòu)建完善的制度體系，大力提升銀行財(cái)務(wù)管理人員的整體素質(zhì)，規(guī)范各項(xiàng)操作與行為，有效監(jiān)測(cè)、防范各種風(fēng)險(xiǎn)，提高風(fēng)險(xiǎn)管理水平，降低風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生率，促進(jìn)銀行穩(wěn)定可持續(xù)發(fā)展。
主要參考文獻(xiàn)
